إعادة التفكير في المقاييس والثقة في التكنولوجيا المالية: لماذا لا تزال خدمة الشركات الصغيرة تتطلب الصرامة - مقابلة مع أنشيت سينغ

أنشيت سينغ هو المدير التنفيذي للأعمال في صندوق فوكس.

اكتشف أبرز أخبار وأحداث التكنولوجيا المالية!

اشترك في رسالة FundTech Weekly الإخبارية

يقرؤها التنفيذيون في JP Morgan وCoinbase وBlackrock وKlarna وغيرهم

التعقيد الخفي لبناء التكنولوجيا المالية للشريحة غير المُمثّلة بشكل كافٍ

لأكثر من عقد من الزمان، كانت عبارة “تمكين الأعمال الصغيرة” نداءً حاشدًا في مجال التكنولوجيا المالية (فينتك). إنها مهمة واضحة وسهلة الدعم، وغالبًا ما يكون تنفيذها أصعب. هذا القطاع مليء بحلول طموحة، لكن الشركات التي يخدمها يظل حالها معقّدًا ومجزّأًا وهشًا ماليًا. إن البناء من أجلهم يعني التعامل مع الفروق الدقيقة. إنه يتعلق بالثقة والوقت وفهمٍ هادئ لكيفية عمل المخاطر فعليًا.

الآن بعد أن يكتسب التمويل المضمَّن (embedded finance) زخمًا متزايدًا، يعود الضوء إلى سؤال محوري: كيف تبني أدوات مالية قابلة للتوسع ومسؤولة في الوقت نفسه، خاصة عندما تستهدف شركاتًا لا تمتلك CFOs أو فرقًا مالية؟ في قلب هذا التحدي تكمن الائتمان — ليس كمنتج، بل كمجال منضبط.

هذا ما يجعل هذه المحادثة في توقيتها.

لقد أمضى العديد من شركات الفينتك السنوات القليلة الماضية وهي تركض نحو التوزيع: واجهات أسرع (APIs) وتكاملات أفضل وتجربة مستخدم أكثر سلاسة. هذه إنجازات حقيقية. لكنهم أيضًا رفعوا مستوى المخاطر الجديدة — لأن كلما أصبح رأس المال أكثر خفاءً ومضمّنًا، كلما كان يجب أن يكون أكثر انضباطًا. المستقبل لا يتعلق فقط بدفع الأموال بشكل أسرع. بل يتعلق بجعل الائتمان يعمل عند الهوامش دون زيادة المخاطر في الجوهر.

قليل من الناس يفهمون هذه الموازنة أفضل من أنشيت سينغ، المدير التنفيذي للأعمال في Fundbox. تستند خلفية سينغ إلى الائتمان وإدارة المخاطر، لكن دوره الحالي يمتد إلى النمو والشراكات واستراتيجية المنتج — ما يجعله حلقة نادرة تجمع بين الصرامة الجوهرية والتنفيذ عند الوصول للسوق.

مقابلتنا مع أنشيت تستكشف ما الذي يتطلبه الأمر فعليًا لخدمة شريحة الشركات الصغيرة والمتوسطة (SMB) على نطاق واسع: لماذا ما زال ينبغي كسب الثقة وقابلية الاستخدام، وكيف يتغير ملاءمة المنتج للسوق مع مرور الوقت، ولماذا تُعد الاحتفاظ بالعملاء مهمة بقدر أهمية الاستحواذ في التمويل المضمَّن. يشارك سينغ أيضًا كيف يمكن للشراكات تسريع تبني الحلول دون إضعاف المسؤولية، ولماذا تُعد امتلاك قدرات فنية عبر التخصصات أمرًا ضروريًا لأي شخص جاد بشأن مسيرة مهنية في مجال الفينتك.

كما هو الحال دائمًا، لا تتعلق هذه المقابلة بالعنوانات. إنها تتعلق بالتعلم من الأشخاص الذين يقومون بالعمل فعليًا.

استمتع بالمقابلة!

1) ما الذي ألهمك تركيز حياتك المهنية على تطوير حلول مالية للشركات الصغيرة؟

رحلتي إلى مجال الفينتك، وبشكل محدد خدمة الشركات الصغيرة، تشكلت بدافع تقدير عميق لتحديات هذه الشركات عند الوصول إلى رأس المال. الشركات الصغيرة هي عماد الاقتصاد، ومع ذلك غالبًا ما تكون غير مُخدّمة بشكل كافٍ من قِبل المؤسسات المالية التقليدية. حاليًا أركز على سد هذه الفجوة عبر بناء أدوات مالية بديهية ومبنية على البيانات تلبي احتياجات أصحاب الأعمال في المكان الذي هم فيه. ما ألهمني آنذاك وما يزال يدفعني اليوم هو الأثر الملموس الذي يمكننا إحداثه عبر تحسين تدفق النقد وتغذية النمو لملايين رواد الأعمال.

2) كيف شكّلت خبرتك في الائتمان وإدارة المخاطر طريقتك في بناء منتجات فينتك موثوقة؟

يُعد الائتمان وإدارة المخاطر أساسيات في عالم الفينتك. كان العمل المبكر في دوري الحالي عمليًا، حيث كنت أبني نماذج الائتمان لدينا ونوسع نطاقها، وأتعاون مع علماء البيانات لتحسين الاكتتاب (underwriting) باستمرار، والتأكد من أننا نستطيع الإقراض بمسؤولية مع الحفاظ على تجربة مستخدم سلسة. علّمتني هذه التجربة أهمية الموازنة بين الابتكار والانضباط. في الفينتك، ليس كافيًا أن تبني بسرعة — بل يجب أن تبني بالثقة. يجب أن يعكس كل قرار بشأن المنتج فهمًا عميقًا للمخاطر، خصوصًا عندما تكون قادرًا على تضمين رأس المال داخل سير عمل الأعمال.

3) ما أكبر التحديات برأيك في توسيع نطاق حلول الفينتك، خاصة عند استهداف الشركات الصغيرة والمتوسطة؟

أحد أكبر التحديات هو الوصول إلى الشركات الصغيرة والمتوسطة (SMBs) حيث هي، من ناحية التكنولوجيا ومن ناحية الثقة. على عكس المؤسسات الكبيرة، فإن الشركات الصغيرة والمتوسطة متنوعة للغاية، سواء من حيث الصناعة والحجم وتبنّيها الرقمي وسلوكها المالي. وهذا يجعل التوسع مسعىً شديد الحساسية والفروق الدقيقة. تحتاج إلى بنية تحتية مرنة وتحديدًا دقيقًا، وغالبًا إلى شراكات مع منصات تستخدمها الشركات الصغيرة والمتوسطة بالفعل. بالإضافة إلى ذلك، يجب على شركات الفينتك التعامل مع اللوائح التنظيمية المتغيرة، وإدارة رأس المال بكفاءة، والحفاظ على تركيز قوي على اقتصاديات الوحدة (unit economics) حتى يكون التوسع مستدامًا.

4) هل يمكنك مشاركة بعض الدروس الرئيسية التي تعلمتها من تطوير منتجات جديدة ووضع استراتيجيات نمو في الفينتك؟

الدرس الأساسي هو أن ملاءمة المنتج للسوق ليست ثابتة أبدًا؛ فهي تتطور مع نمو عملائك وتقدم التكنولوجيا لديك. لقد تعلمنا أن نكرر بسرعة، مدفوعين بالبيانات، لكن دائمًا مستندين إلى تعاطف حقيقي مع العملاء. هناك أيضًا درس مهم آخر وهو قوة التوافق بين الوظائف؛ تنجح استراتيجيات النمو عندما يتحرك المنتج والائتمان والتسويق والشراكات جنبًا إلى جنب. وأخيرًا، لا يتعلق النمو بالاستحواذ فقط. تُعد الاحتفاظ والتوسع والقيمة الدائمة (lifetime value) بنفس القدر من الأهمية، خصوصًا في مجال مثل التمويل المضمَّن حيث تتعمق العلاقات مع العملاء مع مرور الوقت.

5) ما الدور الذي تلعبه الشراكات والتسويق في نجاح أعمال الفينتك؟

إنهما بالغة الأهمية. وبقدر ما أُولّي أهمية أكبر لهذه العلاقات التكاملية في العمل، أرى أنه من خلال الشراكات يمكن لشركات الفينتك تضمين حلول داخل منصات يعتمد عليها المستخدمون بالفعل. هذا لا يسرع التوزيع فحسب، بل يعزز أيضًا تجربة المستخدم. ومن ناحية أخرى، يساعد التسويق على بناء الثقة وتثقيف العملاء. وبشكل خاص في الفينتك، حيث قد تكون المنتجات معقدة وقرارات التمويل عالية المخاطر، فإن التواصل الواضح والموثوق يعد عنصرًا أساسيًا.

6) كيف ترى مستقبل الإقراض والدفعات المضمّنة وكيف سيتطور، خاصةً للشركات الصغيرة؟

ما زلنا في المراحل الأولى من التمويل المضمّن. أعتقد أن المستقبل يتمثل في جعل رأس المال غير مرئي لكن متاح، ودمجه بسلاسة داخل سير العمل بحيث لا يفكر أصحاب الأعمال حتى في الأمر كأنه اقتراض. ستتيح التطورات في البنية التحتية للبيانات وواجهات البرمجة (APIs) منتجات مالية أكثر تخصيصًا وبالوقت الفعلي. وبالنسبة للشركات الصغيرة والمتوسطة، يعني ذلك قرارات أسرع وشروطًا أكثر مرونة وتوافقًا أفضل مع العمليات اليومية. سيكون الفائزون في هذا المجال هم أولئك الذين يجمعون بين الائتمان الذكي وتجربة مستخدم استثنائية.

7) ما النصيحة التي ستقدمها للمهنيين الطموحين الذين يسعون لبناء مسيرة في الفينتك، خصوصًا في مجالات مثل إدارة الائتمان وتطوير المنتجات؟

اقترب من المشكلة. سواء كانت المشكلة تتعلق بالائتمان أو المنتج أو التحليلات، فإن فهم نقاط ألم عميلك هو كل شيء. ثانيًا، لا تخف من العمل عبر وظائف مختلفة. مسار حياتي المهنية الخاص — من محلل إلى المدير التنفيذي للأعمال — تشكل بفضل الرغبة في الغوص في مجالات مختلفة وربط النقاط بينها. الفينتك بطبيعته متعدد التخصصات، ومن يمكنه العمل عند تقاطع البيانات والتكنولوجيا والأعمال سيزدهر. وأخيرًا، ابقَ متواضعًا وابقَ فضوليًا. يتحرك هذا المجال بسرعة، ودائمًا ما توجد المزيد لتتعلمه.