نمو قروض التقسيط السريع: أيها مديرو البطاقات، احذروا

كل المؤشرات تشير إلى أن نمو بطاقات الائتمان في عام 2026 يتجه صعودًا، وبصحة جيدة، وتحت السيطرة، لكن انتبه للنمو السريع في القروض التقسيطية غير المضمونة. الخبر الجيد هو أن هذه القروض تنقل ذمم بطاقات الائتمان عالية المخاطر إلى جهات الإقراض بالتقسيط. الخبر السيئ هو أن النمو يُعد مؤشرًا خفيًا على الضغوط في ميزانيات الأسر.

تقارير مكاتب الائتمان: نمو مرتفع

أفادت وكالة التقارير الائتمانية Equifax بزيادة قدرها 24.1% في قروض التقسيط الاستهلاكية غير المضمونة في ديسمبر 2025، مقارنة بالعام السابق، وبواقع 15 مليون قرض بإجمالي 62.6 مليار دولار. تم تصنيف سبعة ملايين من تلك القروض على أنها دون مستوى جيد (subprime).

أحجام قروض بطاقات الائتمان تنمو بثبات، لتبلغ 1.3 تريليون دولار في ديسمبر 2025. غالبًا ما تُظهر الأحجام الدوّارة دفعة في ديسمبر بسبب التسوق خلال العطلات. ويتمثل الاتجاه الراسخ في أن أحجام البطاقات تزيد مع الإنفاق في العطلات، ثم عندما تصل تعويضات/استردادات الضرائب في شهري مارس وأبريل، يتم إطفاء بعض الديون.

لكن عندما تسير أحجام البطاقات في مسار ثابت، وتتزايد قروض التقسيط بشكل حاد، ينبغي أن يدق جرس إنذار.

رن، رن، رن

غالبًا ما يستخدم المستهلكون قروض التجميع لتسديد الديون. سيستخدم المقترضون الأذكياء، أو من لديهم ديون أقل، تحويلات الرصيد لبطاقات الائتمان دون فوائد. هنا يدفعون رسومًا تتراوح بين 3% و5% ويستمتعون بقرض خالٍ من الفوائد لمدة عام. (انظر هذا التقرير لإجراء تحليل معمق لكيفية تأثير تحويلات الرصيد على نموذج إيرادات البطاقة.)

لكن المشكلة هي أنه. بمجرد الموافقة على القرض غير المضمون، يمكن للمستهلكين إما الاحتفاظ بجزء من الأموال لميزانيات أسرهم والانتهاء بديون تفوق ما بدأوا به. أو يمكنهم سداد بطاقاتهم الائتمانية، والحفاظ على خطوطهم مفتوحة، والتعامل مع دفعة قرض التقسيط الجديد بينما ترتفع فواتير/رصيد البطاقة.

لا تكن لا أنت مقترضًا ولا أنت مُقرِضًا

مرحبًا، أنا مقتصد، وأنا أوفّر. لقد تعلمت منذ وقت طويل أن الدولارات التي تُودعها، سواء في حساب دفتر توفير أو في 401K، ستخدمك جيدًا في السنوات اللاحقة. تتراكم الفوائد، وبأنك تتحمل قليلًا من الألم الآن، ستصنع مستقبلًا أكثر إشراقًا.

لكن معظم الناس لا يفعلون ذلك، وإذا نظرت إلى الأرقام الحالية لدى الاحتياطي الفيدرالي، فإننا لا نوفر سوى 3.6% مما نكسبه. هذا أفضل بكثير من أدنى مستوى تاريخي بلغ 1.4% في يوليو 2005، لكنه أسوأ بكثير من سبعينيات وثمانينيات القرن الماضي، عندما كان هذا المؤشر عادةً عند 8% إلى 10%.

رسالة إلى مديري سياسة الائتمان

أرقام بطاقات الائتمان تتحرك في الاتجاه الصحيح، لكن انتبه. عندما تكون القروض غير المضمونة مزدهرة، وعندما تكون أحجام الائتمان تتحرك ببطء، راقب بعناية عمليات تسديد الرصيد/سداد المبالغ. عندما تكون معدلات الادخار أقل، يتشكل اتجاه خفي في الخلفية. بعض الناس يتلاعبون/يوازنون التزاماتهم الائتمانية. لا تتردد في إغلاق بعض خطوط الائتمان، كما نقترح في هذا التقرير الكلاسيكي من Javelin.

0

                    SHARES

0

                VIEWS
            

            

            

                Share on FacebookShare on TwitterShare on LinkedIn

Tags: Credit CardsDebtEquifaxInstallment Loans