"اليوم، أكبر تناقض يواجه قطاع البنوك هو عدم زيادة عدد العملاء الأفراد"، وهناك انخفاض في عدد عملاء البنوك

محرر/صحفي | يانغ تشي جين

محرر | وانغ شو

“نحن في نظام التعاونيات الائتمانية الزراعية نجري تقييمات سنوية طويلة الأمد لعدد العملاء من حيث الزيادة، لكن خلال هذه السنوات صار من الصعب علينا تحقيق النمو. والمشكلة الأكبر التي تواجهها صناعة البنوك اليوم هي أن عدد عملاء الخدمات المصرفية للأفراد لا يزيد.” قال مسؤول تنفيذي في إحدى التعاونيات الائتمانية الزراعية (Cooperative Credit Union) في إحدى المقاطعات الشرقية لصحفي “جي ميزهين”.

وفقًا لصحفي “جي ميزهين”، في السنوات الأخيرة واجهت العديد من البنوك التجارية ضعفًا في نمو عدد عملاء القروض الاستهلاكية/الأفراد، كما ظهرت لدى بعض البنوك التجارية حالات تراجع عدد عملاء القروض للأفراد وحتى إجمالي عدد العملاء، وظلت قروض الأفراد أيضًا في حالة ركود نسبي.

ومن خلال تحليل الأسباب، يتجه إجمالي عدد السكان في الصين إلى الانخفاض، وفي الوقت نفسه يميل دخل السكان وتوقعات التوظيف إلى الحذر. ومع توقف نمو عملاء القروض للأفراد، دخلت أعمال البنوك التجارية الخاصة بالأفراد في صراع على المخزون (أي التنافس على نفس قاعدة العملاء القائمة). وكيفية استخراج فئات العملاء عالية الجودة داخل قاعدة العملاء القائمة أصبح سؤالًا جديدًا للبنوك.

ضعف نمو عملاء الأفراد بل وتراجعه

ينتمي قطاع البنوك إلى قطاع الخدمات، ويُعد العملاء نقطة البداية المنطقية لعمل الأصول والخصوم في الميزانية العمومية للبنك التجاري بشكل ثنائي، ومصدره النهائي لتحقيق الأرباح.

“نؤكد دائمًا أن جوهر الإدارة هو العملاء، والعملاء تتم المحافظة عليهم عبر المنتجات والخدمات.” قال أحد المسؤولين في إدارة الأصول والخصوم للمقر الرئيسي لبنك شقّي في إحدى مقاطعات جنوبية لصحفي “جي ميزهين”.

وبفضل النمو السريع للاقتصاد الصيني، واستمرار زيادة السكان، والتقدم المتسارع في التحضر، نما أيضًا عدد عملاء قطاع البنوك “على قدم وساق”. فعلى سبيل المثال، لدى بنك الصين الصناعي والتجاري (“باورماك/الكونسول” ICBC) (601398.SH)، بين عامي 2007 و يونيو 2025، زاد عدد عملاء الخدمات المصرفية للأفراد لديه 3.5 مرات إلى 770 مليون حساب، بينما زاد في الفترة نفسها عدد عملاء التمويل للشركات 4.5 مرات إلى 14.12 مليون عميل.

لكن في السنوات الأخيرة تباطأ نمو عملاء البنك الصناعي والتجاري للأفراد بشكل واضح، في حين ظل عدد عملاء التمويل للشركات ينمو بسرعة. وبحسب إحصاءات صحفي “جي ميزهين”، بين 2020 و يونيو 2025 لم يتجاوز معدل نمو عملاء الأفراد لدى بنك الصين الصناعي والتجاري حوالي 3%، بينما تجاوز معدل نمو عملاء التمويل للشركات 10% في الفترة نفسها.

رسوم بيانية أعدها صحفي “جي ميزهين” استنادًا إلى بيانات التحذير المبكر للشركات

ومن خلال تحليل الأسباب، لأن التمويل للأفراد يتمحور حول الأفراد بوصفهم “مرساة” طبيعية، فإنه يتمتع بسقف حجمي (limit) بطبيعته، ومع بلوغ عدد السكان في الصين ذروته تزداد صعوبة نمو قاعدة عملاء الأفراد. وبناءً على 770 مليون عميل أفراد وإجمالي سكان يقارب 1.4 مليار نسمة في الصين، تكون تغطية عملاء الخدمات المصرفية للأفراد لدى بنك الصين الصناعي والتجاري قد تجاوزت 50%. أما في التمويل للشركات، ومع توسع حجم الاقتصاد الصيني، فإن عدد متزايد من الشركات والمؤسسات القانونية تنشئ كياناتها، ما يوفر أساسًا متينًا لتوسيع أعمال التمويل للشركات لدى البنوك التجارية.

“عملاء الأفراد هم عملاء أفراد؛ يشملون من لديهم ودائع لدى البنك ويشترون منتجات استثمارية، وكذلك العملاء الذين لديهم قروض وبطاقات ائتمان، وقد يكون هناك تداخل. لكن في الواقع، كثيرون فقط فتحوا حسابًا/بطاقة لدى البنك دون وجود ودائع أو قروض، ولا يكون عدد من لديهم فعليًا ودائع أو قروض كبيرًا.” قال مدير قطاع التجزئة (الأعمال للأفراد) في بنك تجاري في منطقة شمال شرق لصحفي “جي ميزهين”.

وعلى سبيل المثال، لدى بنك تشاو شانغ (招商银行) (600036.SH)، بلغ عدد عملاء الأفراد بنهاية 2021 نحو 170 مليون حساب، ومن بينهم 9.79 مليون عميل للقروض الاستهلاكية للأفراد (باستثناء بطاقات الائتمان)، ولا تمثل هذه الفئة سوى 5.7% من العدد السابق.

في السنوات الأخيرة، لم تعد البنوك المدرجة، بما في ذلك بنك تشاو شانغ، تنشر أرقام عملاء قروض الأفراد، لكن حسب البيانات التي حصل عليها صحفي “جي ميزهين”، فإن عدد عملاء قروض الأفراد لدى بعض البنوك التجارية وحتى إجمالي عدد العملاء قد شهد انخفاضًا في السنوات الأخيرة.

وعلم صحفي “جي ميزهين” أنه حتى نهاية يونيو 2025، بلغ عدد عملاء القروض الشخصية في نظام تعاونية الائتمان التعاوني الزراعي في إحدى مقاطعات شرق الصين نحو 5.4 ملايين عميل، بانخفاض 4% مقارنة بعام 2023.

ومع انخفاض عدد عملاء قروض الأفراد، شهدت بعض البنوك التجارية أيضًا تراجعًا في عدد العملاء الذين لديهم قروض (أي العملاء الحاصلين على تمويل). ولا يمكن لتعاظم عدد عملاء القروض الموجهة للشركات أن يعوض انخفاض عدد قروض الأفراد.

فعلى سبيل المثال، لدى بنك إقليمي تعاوني في منطقة جيانغسو/جيانغز (منطقة تشي جيانغ وجيانغز) في إحدى المقاطعات، بلغ عدد العملاء الذين لديهم قروض بنهاية 2024 نحو 93.7 ألف عميل، بانخفاض 3% مقارنة بالعام السابق. وفي نظام تعاونية الائتمان التعاوني الزراعي في إحدى مقاطعات الجنوب، بلغ عدد العملاء الذين لديهم قروض بنهاية 2024 نحو 2.5 مليون عميل، بانخفاض أيضًا مقارنة بنهاية 2022.

عصر “صراع المخزون” (存量博弈)

يرتبط هذا الاتجاه المتمثل في ضعف نمو عملاء قروض الأفراد بل وتراجعه ارتباطًا وثيقًا بتوجه توقعات التوظيف والدخل لدى شريحة السكان نحو الحذر.

وتظهر نتائج “تقرير الاستبيان الخاص بأسر الحضر” الذي نشره بنك الشعب الصيني (People’s Bank of China)، أنه بنهاية 2025 بلغت قيمة مؤشر ثقة دخل السكان 44.8%، بانخفاض 7.3 نقاط مئوية مقارنة بنهاية 2019. كما بلغ مؤشر توقعات التوظيف 42.2%، بانخفاض 9.7 نقاط مئوية مقارنة بنهاية 2019.

وفي ظل هذه الخلفية، يقوم قطاع الأسر السكانية بتعديل ميزانيته العمومية بشكل استباقي؛ فمن ناحية “ادخار المزيد، والادخار بقوة”، ومن ناحية أخرى “اقتراض أقل، وسداد القروض مبكرًا”، بل وحتى أن البعض يختار السداد المبكر عندما يكون سعر فائدة قروض الرهن العقاري قد انخفض إلى مستوى منخفض يبلغ 3.2%.

بالنسبة للبنوك التجارية، يعني ذلك صعوبة الحصول على عملاء قروض أفراد جدد، وفي الوقت نفسه قد ينخفض عدد عملاء قروض الأفراد القائمين أيضًا. وبالتبعية، يصبح نمو قروض الأفراد (قروض الرهن العقاري، وقروض الاستهلاك، وقروض بطاقات الائتمان، وقروض التشغيل للأفراد) ضعيفًا بل وقد يتراجع.

وتُظهر بيانات بنك الشعب الصيني أن قروض الإسكان الشخصية كانت تنمو بثبات على مدى فترة طويلة، ووصلت إلى ذروة تقارب 39 تريليونًا يوانًا بنهاية 2022. لكن بعد ذلك تحولت إلى اتجاه هابط، لتصل بنهاية 2025 إلى 37 تريليونًا، أي بانخفاض يقارب 2 تريليون مقارنة بالذروة.

رسوم بيانية أعدها صحفي “جي ميزهين” استنادًا إلى بيانات بنك الشعب الصيني وبيانات Tonghuashun ifind

وقال مسؤول في إدارة الأصول والخصوم بمقر البنك المذكور في مقاطعة جنوبية آنفة الذكر لصحفي “جي ميزهين”: “بسبب تقلبات البيئة الخارجية وتراجع أسعار المساكن، ما تزال ضغوط كبيرة تواجه عمليات تعديل مثل قروض الرهن العقاري وقروض التشغيل للأفراد”.

كما أوضح المسؤول التنفيذي في تعاونية الائتمان التعاوني الزراعي في المقاطعة الشرقية المشار إليها سابقًا أن شريحة المستهلكين الأساسية الممثلة بموظفي الجهات الحكومية أيضًا شهدت تراجعًا في القدرة الاستهلاكية واحتياجات التمويل الائتماني، ما حدّ من توسيع أعمال التمويل الاستهلاكي على مستوى المقاطعات. وقد ضرب مثالًا ببنك تعاوني إقليمي في إحدى المقاطعات، قائلاً إنه في الفترة 2023-2025، بلغ معدل انخفاض أرصدة قروض شريحة موظفي الخدمة المدنية في ذلك البنك قرابة 50%.

وبصراحة قال مسؤول في إدارة الأصول والخصوم للمقر الرئيسي لبنك شقّي في إحدى المقاطعات الشمالية لصحفي “جي ميزهين”: “هذا العام نأمل أن تحقق قروض الأفراد نموًا إيجابيًا، لكن الضغط كبير. وفي التطبيق الفعلي، قد نحتاج ما يزال إلى الاعتماد على قروض الشركات لدعم الحجم الإجمالي.”

ومع توقف نمو عملاء الائتمان للأفراد، دخلت أعمال التجزئة في مرحلة جديدة من “المنافسة القاسية على المخزون”. وقال المسؤول التنفيذي في تعاونية الائتمان التعاوني الزراعي في إحدى المقاطعات الشرقية المشار إليها سابقًا لصحفي “جي ميزهين” مشيرًا إلى ذلك: “حاليًا لا يوجد نمو في عملاء الائتمان للأفراد، فالمنافسة كلها تقريبًا على المخزون فقط، وهذا يجعل المنافسة بين البنوك التجارية شديدة للغاية.”

وفي الوقت نفسه، شهدت أنماط المنافسة في الأعمال المصرفية للأفراد تحولًا كذلك: فقبل ذلك كانت الأرباح تأتي من خلال “الاستفادة من الزيادة” دون بذل جهد كبير. أما الآن، فيجب أن “تنتقي الذهب” داخل قاعدة العملاء القائمة، وإلا ستزداد نسبة القروض المتعثرة للأفراد. وكيفية العثور بكفاءة على فئات العملاء عالية الجودة أصبح تحديًا جديدًا أمام البنوك التجارية.

وقال مسؤول إدارة الأصول والخصوم للمقر الرئيسي لبنك شقّي في مقاطعة شمالية مشار إليها سابقًا لصحفي “جي ميزهين” إن أعمال قروض الرهن العقاري لدى البنك تركز على احتياجات السكن التحسيني في المدن ذات الإمكانات الأعلى. وسبب ذلك أن وجود احتياجات سكن تحسيني في البيئة الحالية يعني أن هذا النوع من الأسر قد راكم ثروة إلى درجة معينة، كما أن توقعات الدخل المستقبلية تبدو أكثر تفاؤلًا.

“إنهم فئة عملائنا المستهدفة؛ نقوم بفلترتهم عبر قروض الرهن العقاري، ثم ننفذ أعمال إدارة ثروات موجهة لهم.”

وأضاف المسؤول أيضًا أن البنك يصدر بطاقات ائتمان مشتركة مع سلسلة متاجر سوبر ماركت فاخرة وشائعة الاستخدام، ويتطلب أن يكون حامل البطاقة عضوًا في المتجر المعني. “وهذا أيضًا يقوم بتصفية مجموعة من العملاء ذوي الجودة العالية، والنتيجة ممتازة. فهؤلاء العملاء يصل حجم AUM (حجم إدارة أصول التجزئة) لديهم إلى أكثر من 100 ألف، وهو أعلى بكثير من متوسط مستوى عملائنا في مجال التجزئة.”