وارن بافيت قام برهان بقيمة 19.8 مليار دولار وليس على الذكاء الاصطناعي

في آخر ربع له كرئيس تنفيذي لشركة Berkshire Hathaway (BRKB +0.93%)، قام المستثمر الأسطوري وارن بافِت بعملية شراء ضخمة جدًا.

لكنّه لم يشترِ أسهم أكبر مركز لديه Apple (AAPL +2.77%)، أو في حيازته الطويلة الأمد Bank of America (BAC +3.15%)، أو واحدة من اختياراته الأخرى في مجال الذكاء الاصطناعي (AI)، Amazon (AMZN +3.51%). بل إنه باع أكثر من 7 ملايين سهم من كل واحدة من تلك الشركات.

وبدلاً من ضخ الأموال في شركة ذكاء اصطناعي أخرى، اشترى أكثر من 8 ملايين سهم من شركة مختلفة في إحدى الصناعات المفضلة لديه منذ زمن طويل: النفط. إليك كيف حوّل بافِت إحدى صفقاته الأخيرة إلى واحدة من أفضل صفقاته.

مصدر الصورة: The Motley Fool.

هل كانت صفقة بافِت السيئة؟

كان استثمار بافِت المفاجئ في شركة النفط الكبرى Chevron (CVX 1.87%). لقد أنفق أكثر من مليار دولار لرفع إجمالي حصة Berkshire Hathaway في Chevron إلى 19.8 مليار دولار.

كانت هذه خطوة جريئة من بافِت، لأنه على الرغم من أنه ليس غريبًا عن الاستثمارات في شركات النفط والغاز، فقد تراجعت أسهم Chevron عن أداء مؤشر S&P 500 بأكثر من 10% في 2025، لذلك لم يكن يبدو أنها خيار مضمون. لكن بافِت يحب الصفقات الرخيصة، لذا اشترى أسهمًا بسعر متوسط يقارب 132 دولارًا للسهم.

مصدر الصورة: Getty Images.

شراء بافِت الرائع

بالطبع، لم يكن بإمكان حتى “أوراكل أوماها” أن يعرف في أواخر 2025 ما الذي كان يلوح في الأفق في قطاع النفط والغاز في 2026، لكن التوقيت بالتأكيد يبدو أنه نجح لصالحه.

أولاً، قد يكون القبض على الرئيس الفنزويلي نيكولاس مادورو في يناير قد فتح فرصًا طويلة الأجل جديدة في فنزويلا لشيفرون. لا يتوقع معظم منتجي النفط تأثيرًا كبيرًا على أوضاعهم المالية، بالنظر إلى أنهم لا يملكون عمليات حالية في فنزويلا ولا توجد خطط لبدء أي عمليات. لكن شيفرون هي الاستثناء، إذ تُعد شركة النفط الكبرى الأمريكية الوحيدة التي تقوم بالتنقيب بنشاط عن النفط في البلاد. بالطبع، فإن الوضع في فنزويلا ما زال جديدًا وغير متوقع، لكن إذا كانت هناك شركة قد تستفيد، فسيكون شيفرون.

ما الذي أدى حقًا إلى ارتفاع سهم شيفرون، مع ذلك، هو ارتفاع أسعار الطاقة العالمية بشكل جنوني بسبب إغلاق مضيق هرمز من جانب إيران. ومع ارتفاع أسعار النفط الخام، ارتفع سعر سهم شيفرون الآن بنسبة 37% منذ بداية العام حتى اليوم، إلى 209 دولارات للسهم. وهذا يتفوق بسهولة على S&P 500، الذي هو منخفض بنسبة 4.8% حتى الآن في 2026:

Expand

NYSE: CVX

Chevron

التغير اليومي

(-1.87%) $-3.94

السعر الحالي

$206.78

أهم نقاط البيانات

القيمة السوقية

$420 مليار

نطاق اليوم

$202.00 - $213.08

نطاق 52 أسبوعًا

$132.04 - $214.71

الحجم

760 ألف

متوسط الحجم

13 مليون

هامش الربح الإجمالي

14.66%

عائد توزيعات الأرباح

3.28%

وهذا يعني أن بيركشاير هاثاواي تكون قد حققت بالفعل عائدًا بنسبة 58% على أحدث استثمار لها في شيفرون… في أقل من ستة أشهر. إنها ضربة أخيرة واحدة من مستثمرٍ متقن: خطوة جريئة من بافِت أثمرت، ومن المرجح أن تستمر في جني أرباح التوزيعات (حرفيًا ومعنويًا) في السنوات المقبلة.