البنوك الأوروبية تستعد لضغوط السيولة قبل موعد استحقاق SEPA Instant

اكتشف أهم أخبار وفعاليات التكنولوجيا المالية!

اشترك في النشرة الإخبارية لـ FinTech Weekly

يقرأها مسؤولون تنفيذيون في JP Morgan وCoinbase وBlackrock وKlarna وغيرهم

لائحة المدفوعات الفورية ضمن SEPA تضغط على البنوك الأوروبية قبل الموعد النهائي في أكتوبر

تستعد البنوك في مختلف أنحاء أوروبا لإجراء تعديلات تشغيلية ومالية كبيرة مع اقتراب لائحة المدفوعات الفورية ضمن SEPA من التطبيق الكامل. تتوقع ما يقرب من نصف المؤسسات المصرفية التي شملها استطلاع RedCompass Labs خسارة ملايين الدولارات من عوائد الفوائد بسبب متطلبات السيولة على مدار الساعة التي تفرضها القواعد الجديدة.

تُلزم اللائحة بأن تتم جميع التحويلات الائتمانية المقومة باليورو ضمن منطقة المدفوعات الأوروبية الموحدة (SEPA) فورًا — في أي وقت من اليوم، وعلى مدار السنة. اعتبارًا من أكتوبر 2025، سيصبح ذلك متطلبًا قانونيًا على مستوى الاتحاد الأوروبي. بالنسبة للبنوك، يترجم الانتقال إلى تعقيدات جديدة تتعلق بالسيولة والامتثال والاستثمار في التكنولوجيا.

السيولة على مدار الساعة دون الوصول على مدار الساعة

يشكل شرط الإتاحة المستمرة تحديًا جوهريًا. في حين يعمل مخطط المدفوعات الفورية لـ SEPA على مدار الساعة، فإن البنية التحتية التي تعتمد عليها كثير من البنوك — مثل نظام Target2 التابع للبنك المركزي الأوروبي — متاحة فقط في أيام الأسبوع من 07:00 إلى 18:00 بتوقيت CET. وللحفاظ على قدرات الدفع الفوري خلال فترات ما بعد الدوام، يتعين على البنوك الاعتماد على نظام التسوية الفورية للمدفوعات (TIPS).

وهذا يعني إبقاء حسابات البنك المركزي ممولة مسبقًا في جميع الأوقات. الأموال التي قد تولّد عوائد بخلاف ذلك عبر الإقراض أو الاستثمار يجب أن تبقى خاملة لضمان الجاهزية لإجراء المدفوعات. كما أن تكلفة الاقتراض من البنوك المركزية تضيف عبئًا إضافيًا. وبالنسبة للمؤسسات المالية التي تواجه أصلًا ضغطًا على الهوامش، تمثل هذه الأرصدة الخاملة وتكاليف الفرصة مصدر قلق حقيقي.

استطلعت RedCompass Labs آراء 300 من كبار مختصي المدفوعات، وأشار 93% منهم إلى أن إدارة السيولة في ظل النظام الجديد تشكل مصدر قلق كبير. قال ما يقرب من النصف إنهم “شديدو القلق”، خصوصًا مع أن الإزالة المخطط لها لسقف المعاملة البالغ €100,000 تجعل التنبؤ بالسيولة أكثر صعوبة.

تعديلات تشغيلية والتخفيف من المخاطر

استجابةً لهذه المتطلبات الجديدة، تُجري البنوك تغييرات على أطرها الداخلية. يقوم ما يقرب من نصف من شملهم الاستطلاع بزيادة احتياطيات السيولة، وبذلك يربطون عمليًا أموالًا أكثر لضمان الجاهزية للدفع الفوري. يكيّف اثنان من كل خمسة مؤسسات استراتيجيات إدارة المخاطر لديها لأخذ عمليات السحب غير المتوقعة في الحسبان، بينما يلجأ كثيرون أيضًا إلى اتفاقيات ثنائية لتحديد حدود المعاملات مع الأطراف المقابلة.

كما أن الامتثال مجال آخر يجذب اهتمامًا. أدت عملية فحص العقوبات ضمن متطلبات المعالجة خلال 10 ثوانٍ بالفعل إلى ارتفاع في رفض المدفوعات بنسبة 30–50%، وفقًا لما قاله أكثر من نصف المجيبين. ومع ضغط المواعيد الزمنية لامتثال الجرائم المالية، يبحث كثير من البنوك عن الذكاء الاصطناعي لتبسيط العمليات.

أفاد ثلثا المجيبين بأنهم يقومون بنشر أدوات الذكاء الاصطناعي أو يخططون لنشرها لتقليل الإيجابيات الكاذبة وتسريع مراقبة المعاملات. تستهدف هذه الأدوات ضمان عدم حجب المدفوعات المشروعة دون داعٍ مع الحفاظ على مستوى عالٍ من التدقيق على التحويلات التي قد تكون محفوفة بالمخاطر. يتم الموازنة بين الحاجة إلى السرعة والتوقعات التنظيمية المتزايدة فيما يخص الدقة والمساءلة.

استثمارات التكنولوجيا وترقيات البنية التحتية

وللوفاء بالمتطلبات التقنية لـ SEPA Instant، تقوم العديد من البنوك بترقية أنظمتها الأساسية. يقوم حوالي نصف من شملهم الاستطلاع بإعادة هيكلة أنظمة كشف الاحتيال وفحص العقوبات للتعامل بشكل أفضل مع ارتفاع أحجام المعاملات، خصوصًا خلال المساء وعطلات نهاية الأسبوع والأعياد عندما قد يتم تقليل عدد الموظفين.

كما تتجه الاستثمارات نحو تحسين واجهات برمجة التطبيقات الداخلية، وتعزيز قابلية التشغيل البيني للمنصات، وتطوير خطط الطوارئ لتعطل الأنظمة. وفي بعض الحالات، تعيد البنوك حتى صياغة بروتوكولات تواصلها مع العملاء لتوضيح حدود التحويل الفوري خلال الأوقات غير المعتادة أو في ظروف ارتفاع حجم المعاملات.

تعكس هذه الترقيات الاتجاه الأوسع نحو الرقمنة داخل القطاع المالي. ففي حين عملت شركات التكنولوجيا المالية منذ فترة طويلة بقدرات مرنة وفعالة في الوقت الحقيقي، ما تزال البنوك التقليدية تلحق بالركب — خصوصًا في المجالات التي تمثل فيها الأنظمة القديمة ومتطلبات الامتثال تحديات تكامل.

التكاليف مقابل الفوائد: تحول استراتيجي

رغم هذه التحديات، يبدو أن أغلبية البنوك الأوروبية تدعم الاتجاه طويل الأجل لمبادرة المدفوعات الفورية ضمن SEPA. يعتقد أكثر من 80% من من شملهم الاستطلاع أن فوائد المدفوعات الفورية تفوق التكاليف المرتبطة بها.

تُنظر إلى المدفوعات الأسرع بوصفها وسيلة لتحسين رضا العملاء، وتقليل مخاطر التسوية، ودعم مصادر دخل جديدة. علاوة على ذلك، مع صيرورة المدفوعات في الوقت الحقيقي معيارًا عالميًا، فإن التخلف قد يضع البنوك الأوروبية في وضع تنافسي غير مواتٍ — داخل أوروبا وعبر التجارة عبر الحدود.

يدعم الانتقال أيضًا أهدافًا سياسية أوسع تهدف إلى مواءمة الخدمات المالية وتعزيز موقع الاتحاد الأوروبي في الاقتصاد الرقمي. إن التحرك نحو التسوية الفورية ينسجم مع الجهود الرامية إلى تقليل التفتت وبناء بنية مالية أكثر تكاملًا عبر الدول الأعضاء.

الثقة في جدول أكتوبر

رغم أن ما يقرب من نصف المؤسسات اعترف بأنها تواجه صعوبة في الوفاء بمهل الامتثال السابقة ليناير، فقد قال 85% من المشاركين في الاستطلاع إنهم ما زالوا واثقين من قدرتهم على تحقيق معلم أكتوبر.

تثبت الدروس المستفادة خلال المرحلة الأولى من التنفيذ أنها مفيدة، حيث باتت العديد من البنوك أكثر وعيًا بالمجالات التي تتطلب اهتمامًا عاجلًا أكبر — مثل التنبؤ بالسيولة، وفحص المدفوعات، وترقيات الأنظمة الخلفية.

ما لا يزال يتعين رؤيته هو كيف ستصمد المؤسسات الأصغر، التي قد تفتقر إلى موارد البنوك الأكبر، في ظل المتطلبات نفسها. وقد تصبح النماذج التعاونية، ومسابح السيولة المشتركة، والشراكات مع مزودي حلول التكنولوجيا المالية أكثر شيوعًا كوسيلة لتعويض ارتفاع تكاليف الامتثال.

نقطة تحول لصالح العمل المصرفي الأوروبي

يمثل تنظيم المدفوعات الفورية ضمن SEPA تحولًا كبيرًا في طريقة انتقال الأموال داخل الاتحاد الأوروبي. ورغم أن التغييرات تجلب ضغوطًا تقنية ومالية، فإنها أيضًا تشجع على مزيد من الكفاءة والحداثة في قطاع غالبًا ما يتحرك ببطء عند التكيف مع التقنيات الجديدة.

بالنسبة للبنوك، تتمثل المهمة الآن في الحفاظ على المرونة تحت الضغط، والاستمرار في الاستثمار في حلول قابلة للتوسع، وإيجاد طرق لتحويل تكاليف الامتثال إلى مزايا خدمية. ومن خلال القيام بذلك، قد تجد أنها عند التكيف مع SEPA Instant لا يتعلق الأمر بمجرد متطلب تنظيمي، بل إنه أساس لنمو مستقبلي في نظام مالي أسرع وأكثر استجابة.