هل بدأت مخاطر التصحيح المنظم، وهل تتجه بنك شيامن نحو نقطة انعطاف في التعافي؟

问AI ·厦门银行如何通过风险管理应对4亿元借款纠纷？

出品|中访网

审核|李晓燕

近日，厦门银行一则涉及逾4亿元借款合同纠纷的强制执行公告，再度引发市场对这家闽籍上市城商行经营状况的关注。在行业整体面临息差收窄、资产质量管理压力加大的背景下，厦门银行阶段性业绩波动与个别风险事件，被外界视作其发展路上的一次“压力测试”。

客观来看，当前厦门银行所面临的挑战，既有宏观经济环境与行业周期带来的共性压力，也有自身业务结构调整过程中的短期阵痛。但透过财报数据与经营动作不难发现，该行并未在压力面前停滞不前，而是以更审慎的姿态夯实风控底盘、优化资产负债结构、深耕区域实体经济。短期业绩触底，并不代表发展动能衰减，反而为其后续轻装上阵、稳步回升创造了条件。正所谓“江东子弟多才俊，卷土重来未可知”，立足区位优势、坚守合规底线、持续精耕细作，厦门银行正走在一条夯实基础、修复提质、蓄力反弹的高质量发展道路上。

此次诉讼事项的披露，体现出厦门银行在风险管理上的公开透明与主动作为。公告显示，因相关企业未能按期履行给付义务，厦门银行已向法院申请强制执行，涉案金额包含本金4.186765亿元及相应利息、罚息等。面对该笔业务风险，该行已及时足额计提减值准备，并明确表示本次诉讼不会对公司本期及期后利润产生重大影响。

这一处置方式，折射出厦门银行成熟的风险预判与拨备缓冲能力。即便面临单笔大额授信风险，也能通过事前审慎计提、事后依法追偿，将对经营成果的冲击降至最低，充分展现了上市银行在合规经营、风险化解方面的专业水准。将风险摆上台面、依法依规推进处置，本身就是经营稳健、治理规范的体现，而非风险失控的信号。

从2025年半年报来看，厦门银行确实交出了上市以来压力较为明显的一份成绩单。上半年实现营业收入26.89亿元，同比下降7.02%；归属于母公司股东的净利润11.58亿元，同比下降4.59%。与此同时，不良贷款率较上年末上升0.09个百分点至0.83%，拨备覆盖率回落至321.67%，多项指标出现阶段性调整。

但如果将数据放在行业大背景下解读，便能更理性地理解其波动逻辑。2025年上半年，整个银行业都在承受净息差持续下行的压力，全国商业银行净息差已降至1.42%的历史低位。在行业普遍承压的环境中，厦门银行净息差从上年同期1.14%微降至1.08%，净利差从1.06%降至1.04%，降幅整体温和。更值得关注的是，其二季度净息差已较一季度回升4个基点，说明该行资产负债管理策略开始见效，息差触底企稳的信号已经显现。

进一步拆解营收结构可以发现，盈利阶段性承压的核心，并非信贷业务大幅失速，而是非利息收入受到市场环境扰动。上半年，厦门银行非利息净收入同比下降21.72%，其中公允价值变动损益由正转负，成为拖累营收的主要因素。这一方面反映出金融市场业务对外部利率环境较为敏感，另一方面也说明，该行传统信贷主业依然保持稳健，盈利基本盘并未动摇。

在利润表现上，利润总额降幅大于净利润降幅，主要得益于所得税费用的合理调节。这虽然属于财务层面的优化，但也为银行在行业低谷期稳住盈利、保留资本实力提供了缓冲空间，为后续持续投入实体、优化业务结构创造了条件。

资产质量方面，市场对拨备覆盖率下滑较为关注。从近400%的高位回落至321.67%，确实在一定程度上降低了未来风险抵补的弹性。但客观来看，这一水平仍远高于120%的监管红线，也显著优于行业平均水平，风险抵御底线依然牢固。同时，关注类贷款余额与占比实现“双降”，意味着资产端潜在风险迁徙压力有所缓解，资产质量边际改善的趋势正在形成。不良贷款虽有所增加，但主要集中在制造业、批发零售等周期性行业，符合当前经济复苏阶段的行业特征，并未出现区域性、系统性的风险扩散。

挑战当前，厦门银行的应对思路清晰、动作扎实，已在负债端成本管控上取得实效。数据显示，上半年厦门银行存款平均付息率同比下降，对公存款付息率压降38个基点，个人存款付息率下降16个基点，负债端降本成效显著。这为稳定净息差、改善盈利能力打下坚实基础，也体现出该行在客户基础、存款结构、资金定价上的精细化管理能力。

作为扎根厦门、面向海西经济区的特色城商行，区位优势是厦门银行最核心、最持久的竞争力。福建及厦门地区民营经济活跃、外贸发达、台资企业密集，为其提供了广阔的业务空间。半年报数据显示，该行上半年企业贷款增长17.21%，绿色信贷增长29.58%，科技贷款增长18.59%，信贷资源精准投向政策鼓励、前景向好的实体领域，既符合监管导向，也能带来稳定的收益与存款沉淀。

未来，厦门银行的反弹之路，不必追求短期指标的剧烈反转，而应坚持渐进式修复、结构性优化的稳健路线。在负债端，继续深耕本土，依托交易银行、现金管理、代发工资等基础业务，大力拓展低成本结算性存款，筑牢低成本资金优势；在资产端，不盲目追求规模扩张，而是提升风险定价能力，将更多资源投向优质制造业、绿色金融、科技金融、台企金融等特色领域，提高资产收益与风险匹配度。同时，适度优化金融市场业务策略，增强投资组合的稳健性，平滑非息收入波动，推动盈利结构更加均衡。

银行业的发展从来不是百米冲刺，而是一场考验耐力、定力与专业能力的长跑。经历阶段性调整的厦门银行，正处在“夯实底盘、优化结构、苦练内功”的关键窗口期。个别风险事件的依法处置、短期业绩的理性波动，都是发展过程中正常的压力释放与风险出清。

未来，伴随区域经济持续复苏、息差逐步企稳、资产负债结构持续优化，厦门银行有望凭借扎实的客户基础、鲜明的区位特色、持续改善的经营管理，将当前的业绩“洼地”转化为未来增长的“蓄水池”。

风雨过后是晴空，调整之后看跃升。坚守服务地方、服务实体、服务市民的初心，稳住基本盘、提升竞争力，厦门银行完全有条件、有能力实现经营业绩的稳步回升，在区域金融格局中走出一条独具特色的价值回升之路，以更稳健、更优质的发展答卷回馈市场与投资者。