الصراع الإيراني يرفع أسعار النفط بشكل جنوني -- هذه الأسهم الثلاثة في قطاع الطاقة مصممة لتحقيق الأرباح

أسعار النفط قد ارتفعت هذا العام بسبب الحرب مع إيران. برنت، معيار النفط العالمي، ارتفع من 60 دولار إلى أكثر من 100 دولار للبرميل، بزيادة تتجاوز 70%. من المحتمل أن تستمر أسعار النفط في الارتفاع طالما تستمر الحرب، حيث تؤثر بشكل مباشر على سوق النفط. قامت إيران بقطع طريق شحن نفطي رئيسي وهاجمت بنية تحتية نفطية في الخليج العربي.

ستستفيد جميع أسهم النفط من الزيادة في أسعار النفط. إليك ثلاث شركات طاقة تم بناؤها للاستفادة من ارتفاع أسعار النفط.

مصدر الصورة: Getty Images.

كونوكو فيليبس

كونوكو فيليبس (COP +0.53%) قامت ببناء محفظة عالمية من الموارد منخفضة التكلفة. يحتاج عملاق النفط فقط إلى أن تكون أسعار النفط في منتصف الأربعينيات هذا العام لتوليد ما يكفي من السيولة لتمويل برنامجه الرأسمالي. في الوقت نفسه، يحتاج فقط إلى 10 دولارات أخرى للبرميل لتمويل توزيعات الأرباح. في العام الماضي، حققت الشركة 7.3 مليار دولار من التدفق النقدي الحر عندما كانت أسعار النفط في منتصف إلى أعلى الستينيات، مما يغطي مدفوعاتها من توزيعات الأرباح التي تبلغ 4 مليارات دولار مع فائض كبير.

كانت الشركة تتوقع تحقيق مليار دولار إضافي من التدفق النقدي الحر هذا العام بسبب انخفاض الإنفاق الرأسمالي وتكاليف أخرى. مع ارتفاع أسعار النفط، ستحقق المزيد من التدفق النقدي الحر الزائد. من المحتمل أن تعيد كونوكو فيليبس تلك الأرباح إلى المساهمين من خلال إعادة شراء أسهم إضافية. كما تخطط الشركة لتقديم نمو في توزيعات الأرباح ضمن أعلى 25% من أسهم توزيعات الأرباح في S&P 500.

توسيع

NYSE: COP

كونوكو فيليبس

تغيير اليوم

(0.53%) $0.70

السعر الحالي

$133.95

النقاط الأساسية

القيمة السوقية

$164B

نطاق اليوم

$132.34 - $134.85

نطاق 52 أسبوع

$79.88 - $134.87

الحجم

370K

متوسط الحجم

9.6M

هامش الربح الإجمالي

24.63%

عائد التوزيعات

2.42%

إي أو جي للموارد

إي أو جي للموارد (EOG +1.40%) هي منتج رئيسي للنفط في الولايات المتحدة. الشيء الذي يميز إي أو جي للموارد عن أقرانها هو عملياتها المنخفضة التكلفة وعالية العائد. يمكن للشركة حفر آبار جديدة في الولايات المتحدة بمعدل عائد مباشر بعد الضريبة يتجاوز 100% عند سعر 55 دولار للنفط. كما أصبحت أكثر كفاءة في إنتاج النفط، مما يتيح لها تقليل التكاليف بشكل مستمر. لقد خفضت متوسط تكاليف الآبار بنسبة 7% على مدار العام الماضي، مع تحقيق خفض بنسبة 4% في تكاليف التشغيل.

نتيجة لذلك، يمكن لإي أو جي للموارد أن تحقق الكثير من المال عند أسعار النفط المنخفضة. على سبيل المثال، كانت الشركة تتوقع تحقيق 10 مليارات دولار من التدفق النقدي الحر التراكمي على مدى السنوات الثلاث المقبلة عند سعر 55 دولار للنفط. سيرتفع هذا الرقم إلى 18 مليار دولار إذا كان متوسط سعر النفط 70 دولار للبرميل، أي 3 مليارات دولار أكثر مما حققته في السنوات الثلاث الماضية عندما كان متوسط سعر النفط 73 دولار للبرميل. مع ارتفاع أسعار النفط الآن إلى ثلاثة أرقام، يمكن لإي أو جي أن تحقق المزيد من الأموال. سيمنح ذلك إي أو جي المزيد من السيولة لإعادتها إلى المساهمين. نظرًا لأنها تمتلك بالفعل ميزانية عمومية قوية، يمكن للشركة أن تعيد ما يصل إلى 100% من تدفقها النقدي الحر إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح (العادية والخاصة) وإعادة شراء الأسهم هذا العام.

توسيع

NYSE: EOG

إي أو جي للموارد

تغيير اليوم

(1.40%) $2.07

السعر الحالي

$149.56

النقاط الأساسية

القيمة السوقية

$80B

نطاق اليوم

$146.91 - $150.10

نطاق 52 أسبوع

$101.59 - $150.10

الحجم

4.1M

متوسط الحجم

5.3M

هامش الربح الإجمالي

40.75%

عائد التوزيعات

2.67%

دايموندباك إنرجي

دايموندباك إنرجي (FANG 0.12%) هي منتج رئيسي للنفط والغاز تركز على حوض بيرميان الغني. لقد بنت واحدة من أكبر المواقع في المنطقة، مما يمنحها ميزة تنافسية. لديها واحدة من أدنى مستويات التعادل في المنطقة، حيث تحتاج إلى أن يتوسط سعر النفط 30 دولار للبرميل لتوليد ما يكفي من السيولة لحفر الآبار اللازمة للحفاظ على معدل إنتاجها الحالي. في الوقت نفسه، يمكنها تغطية توزيعات أرباحها الحالية عند 37 دولار للبرميل.

يمكّن مستوى التعادل المنخفض للشركة من توليد سيولة كبيرة حتى عند أسعار النفط المنخفضة. على سبيل المثال، يمكنها تحقيق أكثر من 3.1 مليار دولار من التدفق النقدي الحر عند سعر 50 دولار للنفط وأكثر من 6.7 مليار دولار إذا كان متوسط سعر النفط 80 دولار للبرميل هذا العام. تخطط الشركة للاحتفاظ بنصف تدفقها النقدي الحر لتعزيز ميزانيتها العمومية القوية بالفعل وإعادة النصف الآخر إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح (العادية والمتغيرة) وإعادة شراء الأسهم.

توسيع

NYSE: EOG

إي أو جي للموارد

تغيير اليوم

(1.40%) $2.07

السعر الحالي

$149.56

النقاط الأساسية

القيمة السوقية

$80B

نطاق اليوم

$146.91 - $150.10

نطاق 52 أسبوع

$101.59 - $150.10

الحجم

4.1M

متوسط الحجم

5.3M

هامش الربح الإجمالي

40.75%

عائد التوزيعات

2.67%

تحقيق أرباح من ارتفاع أسعار النفط الخام

كونوكو فيليبس، إي أو جي للموارد، ودايموندباك إنرجي بنت أعمالها لتعمل عند أسعار نفط أقل من 50 دولار. نتيجة لذلك، هم يحققون أرباحًا الآن بعد أن أصبحت أسعار النفط في ثلاثة أرقام. من المحتمل أن تعيد معظم هذه الشركات النفطية هذه الأرباح إلى المساهمين من خلال زيادة توزيعات الأرباح ومزيد من إعادة شراء الأسهم، مما يعزز قيمة المساهمين بشكل أكبر.