لماذا أصبحت وكلاء الذكاء الاصطناعي الوسيط المالي الجديد

أليكس ماكدوجال هو الرئيس التنفيذي لشركة The FUTR Corporation.

الـ FinTech يتحرك بسرعة. الأخبار في كل مكان، لكن الوضوح ليس كذلك.

تقدّم نشرة FinTech Weekly أهم القصص والأحداث في مكان واحد.

انقر هنا للاشتراك في النشرة الإخبارية الخاصة بـ FinTech Weekly

يقرأها مسؤولون تنفيذيون في JP Morgan وCoinbase وBlackRock وKlarna وغيرها.

المنصات التي بنت أعمالًا بقيمة مليارات الدولارات بينما كانت تفصل بينك وبين قرض سيارتك القادم على وشك تلقي درس غير مريح: الملاءمة دائمًا تفوز.

في الوقت الحالي، يكتشف المستهلكون أن وكيلًا يعمل بالذكاء الاصطناعي نيابةً عنهم أكثر ملاءمة بكثير من الانتظار على الخط لمدة خمس وأربعين دقيقة، أو التوغّل في مستنقع مواقع مقارنة بدائية تجمع بياناتهم بدلًا من خدمة مصالحهم.

في عام 2026، ستظل الناس بحاجة إلى الرهون العقارية، والتمويل الخاص بالسيارات، والتأمين. الطلب الأساسي لن يختفي، لكن الوسطاء الذين يلتقطون كل تلك القيمة في المنتصف؟

يقترب عدد أيامهم من نهاية السيطرة دون منازع.

تتكسّر النمذجة الاستخراجية

لنوضح ما الذي يبدو عليه فعليًا سوق المال اليوم:

*   أنت ترسل معلوماتك إلى موقع توليد العملاء المحتملين
*   تُعاد بيع هذه البيانات ثلاث مرات أو أربع مرات، وربما حتى عشرات المرات
*   يدفع المقرضون تكاليف اكتساب مبالغًا فيها
*   يتعرض المستهلكون لوابل من المكالمات من مزودين لم يطلبوا سماعهم أصلًا
*   يظل التسعير غامضًا عن قصد لأن الغموض هو المكان الذي تعيش فيه الهامش.

هذا هو نموذج «الاستخراج والانتزاع» المطبق على الخدمات المالية، وقد كان مربحًا بشكل ملحوظ، خاصةً لمنصات وسيطة في الوسط. في نموذج يقوده الوكيل، يمكن إرجاع القيمة نفسها إلى المستهلك بدلًا من احتكارها بالكامل بواسطة المنصة التي تقبع في المنتصف. والنتيجة بالنسبة للجميع الآخرين هي فرض ضريبة على الثقة.

يصبح المستهلكون ساخطين. يهدر المقرضون الميزانيات على عملاء محتملين منخفضي النية. يتلاعب التجار بالأمور لأن النظام يشجع على اللعب. تعمل هذه المنظومة على بيانات مجزأة، وحوافز غير متوافقة، وأمل صامت بأن لا أحد سيبني شيئًا أفضل.

خبر سار: هناك من يبني شيئًا أفضل.

ادخل اقتصاد الوكلاء

يقلب وكلاء الذكاء الاصطناعي النموذج رأسًا على عقب. بدلًا من العمل لصالح السوق الذي يربح من عدم تناسق المعلومات، يعملون لصالح المستهلك الذي يستفيد من الشفافية. الفرق ليس بسيطًا—بل هو فرق بنيوي.

يمكن لوكيل يعمل نيابةً عنك التحقق من نيتك الفعلية قبل أن يدفع أي شخص مقابل امتياز تقديم عروض لك. يمكنه مقارنة الخيارات عبر المقرضين والتجار ومزودي الخدمات في آن واحد، في الوقت الحقيقي، دون أن تُكمل سبعة عشر نموذجًا يطلب كل واحد منها المعلومات نفسها. ويمكنه التفاوض على الشروط بناءً على ملفك المالي الفعلي بدلًا من أي فئة ائتمانية أسندتها لك خوارزمية المنصة لزيادة عائدها هي.

هل ما زلت مهتمًا بالنموذج القديم عندما يرى البديل الصاعد وقتك وبياناتك كأصول بدلًا من فرص استخراج؟

عندما تصبح المدفوعات والإعلانات والبيانات شبكة واحدة

هنا تحديدًا يحدث الاضطراب الحقيقي. اليوم، مكدس الخدمات المالية مجزأ بالتصميم. المدفوعات تحدث من جهة. ميزانيات الإعلانات تُخصص من جهة أخرى. بيانات المستهلك تعيش في حدائق مسوّرة تفرض «إيجارًا» مقابل الوصول.

لا تتحدث أي من هذه الأنظمة مع الأخرى بطريقة ذات معنى، لأن إبقائها منفصلة يحافظ على فرص التحكيم لصالح المنصات التي تتحكم في كل «جزيرة» على حدة.

تُسقط وكالات الذكاء الاصطناعي تلك الجزر. عندما يعمل الوكيل كطبقة قرار للمستهلك، تتوقف المدفوعات والإعلان والبيانات عن كونها تيارات إيراد منفصلة، وتبدأ بالعمل كشبكة برمجية واحدة تركز على النتائج. لا يدفع المقرض مقابل عملاء محتملين بعد الآن؛ بل يدفع مقابل عملاء مؤهلين وموثّقين، جاهزين فعليًا لإغلاق الصفقة، ويمكن تقاسم القيمة التي تُخلق من تلك التفاعلات مع المستهلك بدلًا من احتكارها بالكامل بواسطة منصة واحدة.

النسبة واضحة. الحوافز تتوافق. الهدر يتبخر.

هذا ما يحدث عندما تتجه الملاءمة والكفاءة في الاتجاه نفسه. يحصل المستهلك على تجربة وصفقة أفضل. ويحصل المزود على عميل بجودة أعلى. والخاسرون الوحيدون هم الوسطاء الذين بنوا أعمالهم على الاحتكاك والغموض.

تنتقل الثقة إلى البنية التحتية

في العالم القديم، كانت الثقة تأتي من التعرف على العلامة التجارية. كنت تختار منصة لأنك رأيت إعلانهم في «السوبر بول»، أو لأن شعارهم يظهر أولًا في نتائج بحثك. في عالم يُدار بالوساطة عبر الوكلاء، تنتقل الثقة إلى مكان آخر تمامًا: إلى البنية التحتية التي تربط الهوية والنية والقيمة بشكل آمن.

لن يهتم المستهلكون بالمنصة التي وصل إليها وكيلهم للعثور على أفضل سعر. سيهتمون بأن بياناتهم جرى التعامل معها بشكل صحيح، وأن نيتهم تم التحقق منها بدلًا من استنتاجها، وأنهم يُقدَّم لهم أفضل الصفقات الممكنة، وأن المعاملة نُفذت تمامًا كما وعدت. تتحول علاقة الثقة من علامة الوسيط التجارية إلى «مسارات الوكلاء» التي يجري فوقها تنفيذ المعاملة.

تملك شركات الخدمات المالية التي تدرك هذا التحول فرصة. أبرم صفقات مشاركة البيانات الآن. أنشئ التكاملات التي تُمكّن الوكلاء من الوصول إلى منتجاتك بسلاسة. لتصبح جزءًا من الشبكة البرمجية بدلًا من كونك مجرد قطعة أثرية له.

لكن العلامات التجارية التي لا تفعل ذلك؟ سيتم استبعادها من الوسط عبر نفس «الملاءمة» التي كانت قد وعدت بتقديمها.

التحول الحتمي

أنا واثق أن هذا الانتقال مسألة تتعلق بمدى سرعة حدوثه. لقد أثبت المستهلكون بالفعل—عبر كل الصناعات—أنهم سيختارون الخيار الأكثر ملاءمة. أصبحت وكالات الذكاء الاصطناعي بسرعة ذلك الخيار بالنسبة للخدمات المالية.

يمكن للصناعة أن تتكيف كقطاع، أو أن يتم إزاحتها بواسطة بناة أكثر ذكاءً. وبطريقة أو بأخرى، تتحرك طبقة القرار إلى جهة المستهلك، وحين يحدث ذلك فسوف تتغير اقتصاديات الصناعة بأكملها معه.