تحت نيران الحرب في الشرق الأوسط، تتعثر سلسلة إمداد أشباه الموصلات: بالإضافة إلى الهيليوم، تتأثر أيضًا مواد عمليات الطباعة الضوئية الأخرى

تحت صراع الولايات المتحدة وإيران، تثير ضغوط تكاليف وشراء المواد الأساسية في صناعة أشباه الموصلات القلق.

وفقًا لـ TheElec، تراقب شركات تصنيع الشرائح الكورية عن كثب تطورات الوضع، حيث تخشى من أن انقطاع الإمدادات قد يؤثر على إمدادات المواد الأساسية مثل الهيليوم، والمخففات، والإيثانول، والإيزوبروبانول (IPA).

في هذا السياق، أصبح خطر إمدادات الهيليوم واضحًا تمامًا. وفقًا لمصادر في الصناعة، شهدت أسعار الهيليوم الفورية ارتفاعًا كبيرًا، حيث زادت بأكثر من 50%. تقوم شركات تصنيع أشباه الموصلات مثل سامسونج إلكترونيكس، وSK هاينكس، وDongbu HiTek بإعطاء الأولوية لضمان مخزون كافٍ بأسعار السوق الحالية، حيث يقوم قسم المشتريات لديها بفحص إمدادات المواد الأساسية وتغيرات الأسعار يوميًا لتجنب انقطاع الإنتاج. في الوقت الحالي، أصبح استقرار الإمدادات أكثر أهمية من اعتبارات التكلفة.

وفقًا للتقارير، حتى إذا تم التوصل إلى اتفاق للسلام، فقد يستغرق إعادة بناء مدينة راس لفان الصناعية عدة سنوات، مما يعني أن نقص الإمدادات وتقلبات الأسعار ستظل خطرًا على المدى المتوسط والطويل.

يلعب الهيليوم دورًا حيويًا في صناعة أشباه الموصلات، وهو مورد نادر يُعرف باسم “غاز الذهب”. كمنتج ثانوي لإنتاج الغاز الطبيعي (LNG)، تعتمد إمداداته بشكل كبير على قطر، التي تمثل حوالي ثلث الإمدادات العالمية. في وقت سابق، أدى الهجوم الإيراني على مدينة راس لفان الصناعية إلى إتلاف البنية التحتية للغاز الطبيعي المسال، مما قد يعطل عقود الإمداد الطويلة الأجل.

حتى الآن، لا يوجد بديل للهيليوم في عملية تصنيع أشباه الموصلات. وفقًا لـ MoneyDJ، على الرغم من أن TSMC وUMC قد حققتا معدل استرداد للهيليوم يتراوح بين 60% إلى 75%، مما قلل بشكل كبير الاعتماد على الواردات، إلا أن حوالي 25% من فقدان الهيليوم يوميًا لا يزال يحتاج إلى تعويض من خلال الواردات، كما أن نظام الاسترداد يستهلك كمية كبيرة من الطاقة. وفقًا لبيانات جمعية التجارة الدولية الكورية، جاء 64.7% من إجمالي واردات الهيليوم في كوريا الجنوبية من قطر العام الماضي.

▌ليس الهيليوم وحده المتأثر

بجانب الهيليوم، أدى ارتفاع أسعار النفط أيضًا إلى زيادة غير مباشرة في تكاليف إنتاج مواد أشباه الموصلات.

المخففات هي مواد تنظيف تستخدم لإزالة بقايا الطلاء الضوئي في عملية الطباعة الحجرية، والمادة الأساسية هي بروبيلين أكسيد (PO). يتم معالجة PO لتصنيع PGME وPGMEA، ثم يتم معالجته ليصبح مخففًا لتوريده. تشير التقارير إلى أن الموردين بما في ذلك ديو بون، ودوان، وLG كيميكال قد أرسلوا إشعارات زيادة الأسعار لمصنعي إيثيلين غليكول ميثيل إيثر أسيتات (PGMEA)، ومن المتوقع أن ترتفع أسعار PGMEA بنسبة 40% إلى 50%.

تأثرًا بهذا الاتجاه، تخطط شركات توريد المخففات مثل Dongjin Semiconductor وENF وDongyu Fine Chemicals لزيادة أسعار المنتجات التي سيتم شحنها في أبريل بنسبة حوالي 20%.

بالإضافة إلى ذلك، ارتفعت أسعار الإيثانول والإيزوبروبانول (IPA). تضيف التقارير أن الموردين الكوريين قد بدأوا هذا الأسبوع في نشر إشعارات زيادة الأسعار، ومن المتوقع أن تصل الزيادة إلى نسب مزدوجة. يمكن استخدام الإيثانول عالي النقاء (أكثر من 99.99%) لتنظيف الرقائق وإزالة بقايا النقش؛ بينما بفضل قدرتها الممتازة على الذوبان، يمكن لـ IPA أن تزيل بشكل فعال أيونات المعادن، وبقايا عضوية، وجزيئات، وبقايا الطلاء الضوئي من سطح الرقاقة.

تعتقد Ouyang Securities أن تصاعد المخاطر الجيوسياسية العالمية قد يؤدي إلى إعادة تسعير مخاوف “انقطاع الإمدادات” في مجالات الاعتماد على التكنولوجيا الخارجية. لقد تشكلت منطق الاستثمار في مواد أشباه الموصلات في “دفع مزدوج”. على المدى القصير، تسارع القلق بشأن أمان سلسلة الإمداد يزيد من رغبة وإلحاح المصانع في إدخال الحلول المحلية، خاصة في المجالات “المحرجة”. على المدى الطويل، تسارعت الترتيبات على مستوى رأس المال بشكل شامل، مع تحفيز كثيف على الجانب الصناعي، مما سيفتح مساحة لنمو أسهم شركات التعدين المحلية المتقدمة والتوسع في الذكاء التخزيني المتقدم.

(المصدر: Caixin)