March Madness Sees The S&P 500 Master The Art Of 'The Head Fake'

جنون مارس يرى مؤشر S&P 500 يتقن فن "الحركة الخادعة"

كان المدرب الأسطوري لفريق كرة السلة في جامعة UCLA، جون وودن، يعلّم أن التظاهر في كرة السلة لا ينجح إلا إذا قمت ببيعه. عليك الالتزام باتجاه معين لكي تجعل خصمك يرد الفعل ويمنحك الفرصة للانتقال في الاتجاه الآخر.

وفي هذا الصدد، يبدو أن مؤشر S&P 500 يلعب دور نقطة المراقبة الممتازة، حيث يخلق العديد من التمويهات التي تبقي المستثمرين في حالة من عدم التوازن.

				    ↑
					X

لا يمكن تشغيل ملف الفيديو هذا. (رمز الخطأ: 102630)

								كيفية العثور على أفكار تداول في القطاعات ذات القيمة والقطاعات الدفاعية
							

								عرض جميع الفيديوهات
							

					
					
						يتم التشغيل الآن
						كيفية العثور على أفكار تداول في القطاعات ذات القيمة والقطاعات الدفاعية

الالتزام بالانخفاض

فكر في صندوق تداول الأسهم SPDR S&P 500 (SPY). يتتبع هذا الصندوق مؤشر S&P 500، مما يسمح للمستثمرين بالوصول إلى مؤشر يتكون من 500 سهم من خلال صفقة واحدة. في وقت سابق من هذا العام، انخفض إلى حوالي 678 مرتين (1) ثم تعافى بسرعة.

في المرة الثالثة التي حدث فيها ذلك، تدخل المشترون على الفور ودفعوا SPY للارتفاع بنهاية اليوم (2). استخدمنا مركزًا مُعززًا في ProShares UltraPro S&P 500 (UPRO) للحصول على تعرض سريع على SwingTrader بعد متابعة للتحول الصعودي المفضل (3). حتى مع وجود صندوق ETF مُعزز مثل UPRO، نستخدم دائمًا الأداة غير المُعززة لتحليلنا.

لم يرتفع مؤشر S&P 500 على الفور، لكنه بدأ يحقق تقدمًا كافيًا ليعود فوق خطوط المتوسط المتحرك الخاصة به. كانت مشكلة كبيرة أنه لم يتمكن من البقاء هناك.

عندما عاد SPY تحت نقطة دخوله، خرجنا من المركز (4). حتى يوم خروجنا، أغلق السوق بعيدًا عن أدنى مستوياته لكنه لا يزال تحت خطوط المتوسط المتحرك.

وفي اليوم التالي، انخفض مؤشر S&P 500 أكثر في بداية الجلسة بعد أن رد السوق على الصراع الذي بدأ في إيران (5). ومع ذلك، بحلول نهاية اليوم، كان بعيدًا عن القمم وعودته إلى المنطقة الإيجابية بعد تحول صعودي آخر. دخلنا مرة أخرى في مركز مُعزز، لكن قللنا من 3x إلى 2x باستخدام ProShares Ultra S&P 500 (SSO).

ومع ذلك، لم يدم الأمر طويلاً. انخفض SPY بشكل حاد في اليوم التالي وتجاوز جميع مناطق الدعم السابقة حول 678 (6). بدا وكأنه التزام باتجاه معين في بداية اليوم، وكان كافيًا لبدء موجة من البيع، بما في ذلك خروجنا من المركز.

وفي نهاية اليوم، تبين أنه مجرد تمويه آخر. أغلق مؤشر S&P 500 بعيدًا عن أدنى مستوياته وعودته فوق منطقة الدعم التي تم كسرها.

مشكلة مؤشر S&P 500 مؤخرًا

يبدو أن عمليات التمويه والتحولات الصعودية هي الطابع السائد للمؤشر حاليًا. لكن الخطر هو أن مستويات الدعم تستمر في الانخفاض، والمناطق التي يتوقف عندها المؤشر تتراجع أيضًا.

بعد أن تم رفض ارتفاعات مؤشر S&P 500 من خط الـ 21 يومًا، انخفض المؤشر بشكل حاد تحت 670، ثم استدار ليغلق مع تحول صعودي آخر (7). استمر الارتفاع ليوم واحد فقط قبل أن يبدأ في تغيير الاتجاه ويخترق أدنى مستوياته مرة أخرى بعد بضعة أيام (8).

عندما اخترق SPY مستوى 660 يوم الخميس (9) وأغلق بالقرب من خط المتوسط المتحرك لـ 200 يوم، بدأ مستوى الدعم عند 678 يبدو أبعد عن المتناول. كل عمليات الاختراق والتحولات الصعودية بدت وكأنها تثير المستثمرين للخروج، ثم تذهب أعلى. الآن، يبدو أن التحولات الصعودية، وليس الاختراقات، كانت التمويهات بعد كل شيء.

مزيد من التفاصيل حول الصفقات السابقة متاحة للمشتركين والمجربين على SwingTrader. تتوفر فترات تجريبية مجانية. تابع نيلسون على X، المعروف سابقًا بتويتر، على @IBD_JNielsen.

قد يعجبك أيضًا:

مع عودة القيمة إلى الصدارة، يشارك مدير صندوق القيمة استراتيجيته

يشارك سكوت سانت كلير كيف تحسن أدوات IBD عملية البحث عن الأسهم الأفضل

HCA يختار سهم اليوم: كيف تساعد الذكاء الاصطناعي في تحسين الكفاءات

هل تبحث عن الفائز التالي في سوق الأسهم؟ ابدأ بهذه الخطوات الثلاث