1 مليون استثمار يحقق عائداً يتجاوز 1 مليار، مؤسس Airwallex المشارك لو يويتينج يعيد فحص أهم استثمارات حياته

مقالة｜徐昙

تحرير｜苏扬

باستخدام استثمار واحد لتحقيق ثروة مدى الحياة وإنجازات مهنية، فإن قصة “أكثر رواد الأعمال حظًا من جيل التسعينات” ليوليو تينغ (Lucy Liu) قد تكون حكاية عن الرؤية، والشجاعة، والفرص، وإعادة بناء القواعد.

المدير التنفيذي والمؤسس المشارك لـ Airwallex Cloud, ليوليو تينغ (Lucy Liu)

أول استثمار قامت به ليوليو تينغ، كان استثمارًا كاملًا في مجال واحد، وحقق لها عائدًا بمئات الأضعاف.

في عام 2015، عندما كانت تبلغ من العمر 25 عامًا، التقت في ملبورن بزميلها من جامعة ملبورن، جاك زانغ (المدير التنفيذي والمؤسس المشارك لـ Airwallex)، وماكس لي (المدير المشارك لـ Airwallex). كان جاك يشتكي من التكاليف الباهظة لشراء القهوة عبر الحدود وتغيير العملات، ففكر في إنشاء حل دفع أفضل بنفسه.

لقد أدركت ليوليو تينغ بسرعة نقاط الألم في سلسلة الدفع عبر الحدود التقليدية، واعتقدت أن الثورة التجارية المتمردة قد تبدأ من فهم عميق لهذه النقاط.

عندما تحدثت مع جاك زانغ في عام 2025، روى لي قصته: عندما كان لديه فكرة إنشاء نظام دفع عبر الحدود، لم يكن لديه شركة أو منتج، فقط فكرة. لكن ليوليو تينغ قررت على الفور أن تستثمر مليون دولار وتملك 20% من الشركة، وأرسلت المال في اليوم التالي، وهو مبلغ كانت تنوي شراء منزل به. لم يسبق لها أن شهدت قرارًا استثماريًا حاسمًا بهذه السرعة.

اقرأ المزيد: مؤسس Airwallex جاك زانغ: التمسك بأصعب التحديات في السوق الأوروبية والأمريكية

لذا، تأسست Airwallex في 2015 على يد أربعة رواد أعمال من أصل صيني، وكانت ليوليو تينغ المرأة الوحيدة بينهم. انضمت إلى الشركة كمؤسسة مشاركة لأنها كانت تؤمن أن الاستثمار في شركة يجب أن يكون مشروعًا يمكنها أن تضع فيه كل طاقتها.

بحلول عام 2026، أكملت Airwallex جولة تمويل من نوع G بقيادة شركات مثل Addition وT. Rowe Price وActivant، بقيمة تقييمية بلغت 8 مليارات دولار، وحقق استثمار ليوليو تينغ البالغ مليون دولار عائدًا بأكثر من ألف ضعف. وبفضل هذا الاستثمار، تصدرت ليوليو تينغ قائمة النساء الأثرياء في نيوزيلندا، حيث قدرت ثروتها بـ7 مليارات دولار نيوزيلندي (حوالي 30 مليار يوان صيني) في قائمة أغنى النساء، مما أكسبها لقب “أغنى امرأة في نيوزيلندا”.

في قطاع التكنولوجيا المالية الذي يهيمن عليه الرجال، أصبحت ليوليو تينغ شخصية فريدة. في البداية، عندما كانت تلتقي بالعملاء، كان المديرون يقولون: “أنتِ جيدة في الكلام، لكن لم أفهم تمامًا، ربما يأتي مديرك في المرة القادمة؟”

كانت جميلة وشابة، مما جعل الناس يتجاهلون قدراتها أحيانًا. لكنها كانت تتولى إدارة الشركة، وتقوم بأدوار متعددة في المالية، والموارد البشرية، والتسويق، والعلامة التجارية. وتقول: “حتى الآن، أجد أماكن غير مرضية وأشعر برغبة في التدخل بنفسي.”

على الرغم من أن نمو Airwallex يُنظر إليه كجزء من سرد إعادة تشكيل النظام المالي العالمي، إلا أن فكرتها الأصلية كانت إنشاء منصة دفع عبر الحدود أكثر كفاءة، ومتعددة العملات، وأقل تكلفة، لحل مشكلات الشركات التي تحتاج إليها. فالنظام التقليدي المبني على البنوك ونظام تسوية الدولار عبر نظام SWIFT يتطلب تحويلات عبر 5-6 بنوك، ويستغرق أيامًا، مع رسوم عالية.

حصلت Airwallex على تراخيص مالية في 80 دولة ومنطقة، ووسعت من مصفوفة العملات المتعددة. خلال العامين الأولين، لم تكن هناك إيرادات تقريبًا، وقررت الفريق المؤسس بناء البنية التحتية بدلاً من التركيز على الأرباح قصيرة الأجل، مما أدى إلى ترقية طبيعة عمل الشركة من دفع عبر الحدود إلى “نظام تشغيل مالي عالمي”. ونتيجة لذلك، ارتفعت إيرادات الشركة من الصفر إلى 5 مليارات دولار خلال 9 سنوات، ثم إلى 10 مليارات خلال سنة واحدة. وتعتقد ليوليو تينغ أن كل قرار اتخذته سابقًا أدى إلى النتائج اللاحقة.

حاليًا، يمكن للشركات فتح حسابات في أكثر من 70 دولة خلال دقيقتين. وأصبح أكثر من 200 ألف شركة، بما في ذلك Minimax، Kimi، Zhipu، SHEIN، TikTok، JD.com، من عملاء Airwallex.

تكره ليوليو تينغ تصنيفها كمديرة نسائية، لكنها أسست “تحالف النساء العاملات في الخارج” في Airwallex، بهدف إيجاد سمات مشتركة بين الشركات التي تقودها نساء.

كما أنشأت في الشركة آلية “رفض سريع في ثلاث دقائق”، لتجنب فخ التنازلات المفرطة التي قد تقدم عليها رائدات الأعمال.

شابة، جميلة، وغنية. يسألها جاك زانغ أحيانًا: “ما الذي يحفزك للعمل؟” وتجيب: “الفضول والحب، وهما ما يدفعان الإنسان إلى عدم الرضا عن الوضع الراهن.”

وفيما يلي نص الحوار الأخير بيني وبين ليوليو تينغ، المدير التنفيذي والمؤسس المشارك لـ Airwallex:

01 استثمار حاسم في الحياة

سؤال: يثير اهتمام الكثيرين بك، كيف استطعتِ أن تفرضي استثمارًا حاسمًا في سن مبكرة؟ وما هي قدراتك المالية والاستثمارية التي مهدت لذلك؟ هل يمكنك أن تعرفينا بنفسك؟

ليوليو تينغ: ألاحظ بعض التكهنات المختلفة، وحياتي ليست معقدة جدًا. وُلدت في شمال شرق الصين، وكان والدي يعمل في مجال الأوراق المالية والتداول المالي منذ وقت مبكر. في 1999، عندما كنت في الثالثة من عمري، انتقلت مع والدي إلى شنغهاي، ثم هاجرنا إلى نيوزيلندا، حيث درست في المرحلة الإعدادية والثانوية. تفوقت في الدراسة، والتحقت بجامعة ملبورن في 2008، ودرست التجارة والمالية، وتخرجت للعمل في القطاع المالي.

منذ الصغر، كنت مهتمة بالأسهم، وأتذكر أنني كنت أتابع نظام التداول الخاص بوالدي، وأعرف أن الأسهم التي تبدأ بـ 600 في شنغهاي، و000 في Shenzhen.

خلال مسيرتي المهنية، دخلت شركات الوساطة والبنوك، وكنت أتابع خطة واضحة للمسار الوظيفي في القطاع المالي. عملت في شركة مشتركة، كمستشارة استثمار، ثم ترقية إلى مدير، وED، وMD. ثم تركت العمل للسفر، وأردت أن أعمل في الاستثمار، أو رأس المال المخاطر، أو الأسهم الخاصة. في 2015، التقيت بأصدقاء قدامى وزملاء من الجامعة في ملبورن، وكان أحدهم، ماكس لي، يفتح مقهى مع جاك زانغ، وكنا نحب القهوة جدًا، وأتردد على محله يوميًا. وتطورت القصة كما روى جاك، حيث بدأنا نتحدث عن فكرة Airwallex، وهو أداة للدفع عبر الحدود.

في ذلك الوقت، كان قطاع الدفع عبر الحدود ينمو بسرعة، ولم نكن أول من فكر في ذلك، لكن من خلال ملاحظات العملاء، أجرينا العديد من التعديلات على المنتجات والاستراتيجية، واستمرينا على هذا النهج لمدة تقارب العشر سنوات.

سؤال: في مايو 2025، تحدثت مع جاك، وشاركك كيف استثمرتِ في الشركة كمستثمرة ملائكية. أكبر سؤال يراودني هو: في ذلك الوقت، لم تكن الشركة موجودة، فقط فكرة. ما الذي دفعك للاستثمار بهذا المبلغ؟

ليوليو تينغ: عادةً، أتعامل مع شركات قبل الطرح العام الأولي وبعده، و100 ألف دولار ليست مبلغًا كبيرًا بالنسبة لها. لكن بالنسبة لشركة ناشئة، فهي استثمار كبير.

بالإضافة إلى ذلك، بعض الشركاء الآخرين استثمروا من مدخراتهم، لكن المبلغ الذي استثمرته كان كبيرًا بالنسبة لهم. فكرتي كانت أن أستثمر مع الشركاء، وإذا استثمرت بنفسي، فسيكون لديّ قدر أكبر من السيطرة. وإذا استثمرت فقط المال، فلن أكون لديّ تحكم كبير، ولا أعلم كيف ستتطور الأمور بعد ذلك. لكن مع استثمارنا معًا، أمتلك بعض السيطرة، وأميل إلى أن أكون شخصًا يسيطر على الأمور.

أعتقد أنني كنت متسرعة بعض الشيء، وكنت صغيرة في السن، وقررت أن أضع كل شيء في هذا المشروع، وأتوقع أن أسوأ سيناريو هو أن لا ينجح، وأعود إلى حياتي السابقة.

المدير التنفيذي والمؤسس المشارك لـ Airwallex، من اليسار إلى اليمين: داي جيجين، جاك زانغ، ليوليو تينغ، وماكس لي.

سؤال: يُقال على نطاق واسع إن استثمار 100 ألف دولار قبل 10 سنوات حقق عائدًا بقيمة 1.2 مليار دولار. هل هذا صحيح؟

ليوليو تينغ: أعتقد أنه غير دقيق. لقد جمعنا 12 جولة تمويل، وهناك بالتأكيد عملية تخفيف الأسهم، بالإضافة إلى أن قيمة الشركة تتغير باستمرار.

سؤال: يُقال إن هذا الاستثمار جعلك أغنى امرأة في نيوزيلندا، هل هذا صحيح؟

ليوليو تينغ: أشكر اهتمام الجميع بشركتنا. هذا التصنيف جاء من وسائل الإعلام في نيوزيلندا، وهو تقدير تقريبي. أعتقد أن وسائل الإعلام في عصر الإنترنت غالبًا ما تركز على العناوين. إذا نظرت إلى القائمة، لم أكن في المراتب الأولى، ربما كنت في الثلاثين أو الأربعين. لذلك، أعتقد أن قوائم الأثرياء فيها بعض المبالغة، وأنا لست مهتمة جدًا بهذا الأمر.

سؤال: إذا حللنا منطق هذا الاستثمار، وما الذي دفعك لاتخاذ هذا القرار، فما هي النقاط الأساسية؟

ليوليو تينغ: أعتقد أن هناك ثلاثة مستويات: الأشخاص، والسوق، والحصن المنيع. أرى أن هذه المغامرة تشبه الماراثون، والأهم هو من يركض فيه، وهل هو قادر على تحمل الماراثون بأكمله.

ثانيًا، يجب أن يكون السوق كبيرًا وصعبًا، بحيث يتيح لك باستمرار ابتكار أشياء جديدة، وليس أن تحل مشكلة صغيرة ثم تتوقف.

وأخيرًا، فإن رخصة الدفع التي نمتلكها تشكل حصنًا قويًا، فهي عميقة وواسعة. عندما بدأنا في الحديث عن البنية التحتية المالية، لم يفهم الكثيرون، واعتبروا أن البنية التحتية مثل الطرق، لكن مع تطور الذكاء الاصطناعي، أصبح من الأسهل فهم ما نقوم به، ولماذا تعتبر البنية التحتية أكثر قيمة من الأدوات الصغيرة. فبالنسبة لنا، من السهل أن نطور وظيفة أو أداة، لكن بناء الأساس التحتية أصعب بكثير. لقد قضينا عشر سنوات في بناء علاقات مع الجهات التنظيمية، وكسب ثقتهم. اليوم، نمتلك 80 ترخيصًا، ونعقد شراكات مع أكثر من 50 مؤسسة مالية عالمية. ونتوقع بحلول نهاية العام أن نقدم 13 ترخيصًا رئيسيًا إضافيًا، بالإضافة إلى توسيع نطاق خدماتنا، مثل توسيع أنشطة تداول العملات الأجنبية إلى أسواق جديدة.

من حيث حجم السوق، أثبتت رؤيتي الأصلية صحة الفكرة. أصبح التوسع العالمي ضرورة للشركات، ونحن لم نعد شركة دفع عبر الحدود فحسب، بل ندمج دورة حياة التمويل الكاملة للشركات، ونغطي عمليات التحصيل، وإدارة الأموال، والمدفوعات عبر العملات، ونؤسس لنموذج خدمات مالية عالمي جديد، يتماشى مع وتيرة النمو الاقتصادي السريع.

سؤال: كمستثمر، ما هو المنطق الذي تتبعينه في التفكير؟ وما هي الشركات التي أثبتت أن طريقة تفكيرك صحيحة من خلال معالمها؟

ليوليو تينغ: لم أعتبر نفسي يومًا مستثمرة، بل دائمًا مؤسسًا مشاركًا. أشارك في التمويل، وأعتبر نفسي جزءًا من الفريق. بصراحة، بعد استثمار تلك المبالغ، لم أعد أفكر في العائد المالي، وأصبحت جزءًا من فريق مؤسس، أشارك في نمو الشركة خطوة بخطوة. في مراحل مختلفة من تطور الشركة، دوري يتغير؛ في البداية، كنت أشارك في كل شيء، ثم أصبح دوري يركز على الاستراتيجية طويلة الأمد. أحيانًا، عندما يكون هناك فراغ في قيادة فريق، أضطر إلى إدارة فريق معين بشكل مؤقت، لمساعدتهم على النمو بشكل أفضل.

بصراحة، أعتقد أن 99.9% من الوقت أعتبر نفسي مؤسسًا مشاركًا، فقط في بعض الاجتماعات أو عند الحاجة للتمويل، أشعر أنني مستثمرة في الشركة.

سؤال: ما أصعب قرار اتخذته خلال العشر سنوات من تأسيس Airwallex؟

ليوليو تينغ: كما قال جاك، كنا على وشك أن نُشترى من قبل Stripe في 2018 (وفي النهاية رفضنا). خلال السنوات الثلاث أو الأربع الأولى، كانت وتيرة النمو سريعة جدًا، وعندما بدأنا نحقق إيرادات، وبدأنا في النمو بشكل هيكلي، أصبحت التوقعات أكثر دقة.

ليس الأمر متعلقًا باتخاذ قرارات، بل بالاختيارات. نحن طموحون جدًا، ونعتقد أنه يمكننا فعل كل شيء. في اللحظات الحاسمة، كانت خياراتنا واتجاهاتنا صحيحة. إذا اعتبرنا الأمر نوعًا من التضحيات، لم نضحِ أبدًا على المدى القصير على حساب التخطيط الطويل الأمد. بل على العكس، كنا نضحّي ببعض المكاسب القصيرة الأجل مقابل النمو المستدام. بالنظر إلى الوراء، أنجزنا خلال 9 سنوات إيرادات سنوية متكررة بقيمة 500 مليون دولار، ثم خلال سنة واحدة، ارتفعت إلى مليار دولار. لو لم نصل إلى العام العاشر، لما رأينا هذا الرقم. في فترة طويلة، وفي غياب نتائج فورية، كان علينا أن نتمسك بأمور تصب في مصلحتنا على المدى الطويل.

سؤال: ما الذي قمتم به بشكل صحيح ليحقق النمو المفاجئ في الإيرادات في العام العاشر؟

ليوليو تينغ: كل شيء قمنا به سابقًا أدى إلى النتائج الحالية. على مدى عشر سنوات، ركزنا على بناء البنية التحتية المالية بدلاً من التطبيقات، وأسست الشركة في ديسمبر 2015، وبدأت الإيرادات في يناير 2018، بعد عامين تقريبًا من عدم وجود إيرادات، وهو ضغط كبير على شركة استثمارية. لدينا شركاء وعملاء، والمستثمرون ينتظرون نتائجنا. لكننا اخترنا بناء البنية التحتية المالية، لأنها تعني أننا لا نعتمد بشكل مفرط على البنوك أو على قنوات معينة، بل نعتمد على تراخيصنا المحلية وشبكة التسوية الخاصة بنا.

ثانيًا، ربطنا المنتجات معًا. بدأنا بمنتجات صرف العملات والمدفوعات، وفي 2019 أطلقنا حسابات تجارية عالمية وبنية تحتية مالية شاملة، بما في ذلك إصدار البطاقات وخدمات الدفع. ربطنا أكثر من 90 عملة و200 دولة ومنطقة عبر محرك FX موحد وتوجيه ذكي، مما قلل الوقت والتكاليف بشكل كبير.

ثم، حولنا الشركة إلى نظام تشغيل مالي، حيث دمجنا الفوترة، والتحكم في الرسوم، والمالية، ونظام تخطيط موارد المؤسسات (ERP) في منصة واحدة. زاد الاعتماد على استخدام أكثر من منتج واحد من قبل العملاء، وأصبحوا يروننا أكثر من مجرد أداة دفع.

حاليًا، نركز على الذكاء الاصطناعي. عندما تتخذ أنظمة الذكاء الاصطناعي قرارات، يمكن إدارة التدفقات المالية بشكل فوري وذكي على مستوى العالم. من إدارة السيولة، إلى عمليات الدفع عبر الحدود، يمكن لهذه الأنظمة أن تقوم بالمصالحة، وتوجيه المعاملات، وتحسينها، وتنفيذها، بشكل واقعي.

سؤال: وضعتم مؤشر “نجم الشمال” وهو خدمة 1 مليون عميل وتحقيق 100 مليار دولار من الإيرادات السنوية المتكررة (ARR). لكن الآن، الإيرادات تصل إلى 10 مليارات دولار، فكم من الوقت والطرق تتوقع لتحقيق 100 مليار دولار من ARR؟

ليوليو تينغ: استغرقنا 9 سنوات للوصول إلى 500 مليون دولار من الإيرادات السنوية، وسنة واحدة لزيادة هذا الرقم إلى مليار دولار. هذا أعطانا تصورًا أوضح لمسار الوصول إلى 100 مليار دولار، وهو ليس عبر منتج واحد ناجح، بل عبر قوة النظام وتركيبه.

أولًا، نواصل التوسع العالمي. في 2025، دخلنا 12 سوقًا جديدة، وحصلنا على تراخيص محلية، وطورنا قدرات الخدمة في فرنسا، هولندا، إسرائيل، كندا، كوريا، اليابان، نيوزيلندا، ماليزيا، فيتنام، البرازيل، المكسيك، والإمارات. في 2026، نخطط لدخول أكثر من 10 أسواق جديدة، ونعمل على استثمار مليار دولار في سوق أمريكا، وخمسة مليارات دولار في سوق المملكة المتحدة خلال السنوات الخمس القادمة.

ثانيًا، زادت استثماراتنا في التسويق، خاصة بعد أن أدركنا أهمية العلامة التجارية على مستوى المستهلكين، وبدأنا في التسويق عبر الأحداث الرياضية، مثل رعايتنا لمايكلن، وأرسنال، وسان فرانسيسكو غريمن، ونيوزيلندا الأزرق، وغيرها.

ثالثًا، نوفر خدمات بيئية كاملة، حيث يختار العديد من العملاء خدماتنا لحل مشكلات محددة، مثل التحصيل، وإدارة التكاليف، والتوسع العالمي. وعندما ينقلون أنظمتهم المالية إلى Airwallex، تنخفض تكاليفهم بشكل كبير. أكثر من نصف عملائنا يستخدمون الآن عدة منتجات، مما يدل على توافق المنتج مع السوق (PMF).

02 توسعة الأعمال: كيف تسرع وتحتفظ بالمنافسة الأساسية؟

سؤال: مع تزايد الشركات الصينية التي تتوسع خارجيًا، إذا لخصت تطور الاحتياجات المالية لهذه الشركات بثلاث كلمات، ما هي؟

ليوليو تينغ: أستخدم ثلاث كلمات لوصف تطور احتياجات الشركات الصينية في التوسع الخارجي: الامتثال، الكفاءة، الذكاء.

في البداية، كان التركيز على ضمان استلام المدفوعات بشكل آمن، ثم أصبح الاهتمام أكثر بالتسوية الدقيقة، والضرائب، والامتثال التنظيمي في ظل جغرافيا سياسية معقدة. كانت الطرق التقليدية تعتمد على التجارة المادية، حيث تخرج البضائع ويظل التشغيل في الداخل. الآن، أصبح من الصعب الاعتماد على هذا النموذج، ويجب أن تنقل جزءًا من العمليات إلى السوق المحلية لتلبية متطلبات التنظيم.

المرحلة الثانية تركز على الكفاءة، وتقليل التكاليف، وتسريع الوصول إلى الحسابات، وتلبية الطلبات الصغيرة والمتكررة.

وفي السنوات الأخيرة، زاد الطلب على الأتمتة والذكاء الاصطناعي، بحيث يمكن أن تتولى الأنظمة عمليات التسوية، والتحكم في التكاليف، والفوترة، وحتى أنظمة الذكاء الاصطناعي التجارية، بحيث يتمكن الشركات من إدارة المدفوعات العالمية، وإدارة الأموال، واتخاذ القرارات الذكية عبر منصة واحدة.

سؤال: ما هي أكبر المشاكل المالية التي واجهتها حالات فشل التوسع الخارجي؟

ليوليو تينغ: أعتقد أن الاعتماد المفرط على قطاع معين أو موجة معينة، يعني الاعتماد المفرط على عوامل خارجية تؤثر على عملك، مما قد يعرض الشركة لمخاطر كبيرة.

لكن، هناك شركات نجحت لأنها استجابت بسرعة للسوق. مثل شركتنا، التي تمتلك قدرات أساسية، ولا تتأثر بشكل كبير بالتقلبات السوقية الخارجية، وهو أحد مفاتيح النجاح.

سؤال: ما أكبر تحديات شركتكم الآن؟

ليوليو تينغ: التحدي الأكبر هو أن حجم عملنا أصبح كبيرًا جدًا، والسوق كبير جدًا. المنافسة مع البنوك أو الشركات الأخرى أمر حتمي، ويعكس حجم السوق نفسه. كيف نأخذ حصة أكبر من الكعكة؟ هذا يتطلب منا أن نكون في مواجهة مباشرة مع المنافسين، وأن نستثمر بشكل كبير.

وأيضًا، كما ذكرت، الاختيارات اليومية مهمة جدًا. يجب أن نتمسك بالبنية التحتية الأساسية، ونستخدم أحدث التقنيات، مثل الذكاء الاصطناعي، بسرعة ودقة. كل شيء يبدأ من الأساس، وعندما يشعر العملاء بالتحسن، يكون ذلك بعد دورة تطوير طويلة. كيف نسرع من ذلك؟ الأمر يشبه سباق الزمن. إذا تأخرت، قد تتخلف عن الركب. لذلك، التحدي هو أن نكون الأسرع في التقدم مع الحفاظ على ميزتنا التنافسية الأساسية.

أيضًا، هل يمكن لفريقنا أن ينمو بسرعة تتوافق مع نمو الأعمال؟ حتى الآن، لا تزال الأفراد مهمين جدًا.

سؤال: كيف تحافظين على نمائك الشخصي؟ وكيف تواكبين نمو الشركة؟

ليوليو تينغ: الجميع يتحدث عن أهمية التعلم المستمر. أعتقد أن الأمر لا يقتصر على التعلم فقط، بل على الحس التجاري. عندما يحدث شيء جديد، هل يمكنك تحليله بسرعة وتحويله إلى شيء مفيد للشركة؟ هذه القدرة قوية جدًا، ويتميز بها شريكي جاك، الذي يمتلك منحنى تعلم حاد جدًا.

أعتقد أن قيمتي تكمن في أنني، كأكثر شخص يفهم الشركة، أستطيع أن أظهر في اللحظة التي تحتاج فيها الشركة إليّ. أقول دائمًا إننا كمؤسسين نشبه رجال الإطفاء، أينما يكون الحريق، نكون نحن.

أعتقد أن الحفاظ على الحماس والفضول هو ما يدفعني للاستمرار. قد يبدو ذلك مبتذلًا، لكنه حقيقي، فالفضول والحماس هما ما يدفعانك للاستمرار في عمل شيء معين.

سؤال: في العمل مع ثلاثة مؤسسين ذكور، ما الذي يميزك عنهم؟

ليوليو تينغ: حتى لو انهار العالم، أستطيع أن أتناول فنجان قهوة. أعتقد أن المؤسس يحتاج إلى تقديم قيمة عاطفية للشركة. استقرار مشاعرك مهم جدًا، فكلما كبرت الشركة، زادت تقلبات مشاعرك، والاستقرار هو ما يحافظ على استقرار الفريق.

سؤال: ما الذي يسبب لك أكبر تقلبات عاطفية؟

ليوليو تينغ: حتى الآن، لا أزال أشعر برغبة في أن أؤدي العمل بدلًا عن الآخرين. عندما أعتقد أنني يمكن أن أؤدي مهمة بشكل أفضل، أريد أن أفعله بنفسي. هذا ليس قياديًا جيدًا، ويجب أن أساعد الآخرين على أداء عملهم بشكل أفضل. ومع ذلك، لا أزال شخصًا متسرعًا جدًا، وهذه نقطة أعمل على تحسينها.

03 بناء الذكاء الاصطناعي: من ينفذ العمل، ومن أين تأتي الأموال؟

سؤال: في بداية 2026، ظهرت معركة النماذج في شركات الذكاء الاصطناعي، حيث من يطور تقنيات أسرع، يحقق كفاءة أعلى ويكسب المزيد من القيمة. هل تنطبق هذه المنطق على التكنولوجيا المالية؟ خاصة أن منافسيكم مثل Stripe يركزون على الذكاء الاصطناعي، هل ستزيد استثماراتكم في هذا المجال؟

ليوليو تينغ: التكنولوجيا المالية لن تكون مجرد معركة من يطور نموذجًا أقوى، بل من ينجح في التنبؤ بسلوك العملاء، وما يرغبون في فعله بعد ذلك. أعتقد أن أفضل مبيعات ليست أن تخبر العميل عن وظائف منتجك، بل أن تساعده على معرفة كيف يستخدمه بشكل أفضل، وتكون بمثابة مستشار.

Airwallex من اليوم الأول بنيت على بنية سحابية أصلية، والبيانات والسيناريوهات فيها مكتملة، مما يجعل تطبيقات الذكاء الاصطناعي أسهل بالنسبة لنا.

بالنسبة للمنافسة، السوق كبير جدًا، والأغلب من الشركات التقنية الحديثة تتنافس مع المؤسسات المالية التقليدية. لا تزال المؤسسات المالية التقليدية تسيطر على أكثر من 90% من الأعمال العالمية. لذا، فإن هدفنا هو إحداث ثورة في القطاع المالي التقليدي، وهو مجال أكبر بكثير من المنافسة مع شركات التكنولوجيا، وما زال يتوسع.

سؤال: لم أفهم تمامًا، كيف سيغير الذكاء الاصطناعي من أعمال الشركة؟ وما هو المنطق وراء استراتيجيات الذكاء الاصطناعي الثلاثة التي أطلقتها في 2025: التمويل الذكي (Agentic Finance)، والتجارة الذكية (Agentic Commerce)، وبروتوكولات الذكاء الاصطناعي للمطورين (AI Protocols for Developers)؟

ليوليو تينغ: هذه الاستراتيجيات الثلاثة تحل ثلاث مشكلات أساسية: من ينفذ العمل، من أين تأتي الأموال، وكيف نبني النظام.

التمويل الذكي (Agentic Finance) يجعل الذكاء الاصطناعي يتولى إدارة الشؤون المالية الداخلية للشركة. كانت أنظمة المالية التقليدية تقتصر على التسجيل والتقارير والمصالحة، ويقوم الإنسان بتسجيل البيانات، وقراءة التقارير، واتخاذ القرارات. نريد أن يتحول الأمر إلى فريق من الذكاء الاصطناعي يساعد المدير المالي (CFO) على مراقبة التدفقات النقدية، والتنبؤ، والتحقق من التكاليف، وبدء المدفوعات، وإذا لزم الأمر، تقديم القرارات.

أما التجارة الذكية (Agentic Commerce)، فهي تمدد الذكاء الاصطناعي إلى جانب الإيرادات وسوق الأعمال. الشركات لا تقتصر على إدارة الأموال، بل تريد جنيها أيضًا. الذكاء الاصطناعي يساعد الشركات والمستهلكين على إتمام سلسلة “البحث عن المنتج - المقارنة - الطلب - الدفع”. هكذا، يساهم الذكاء الاصطناعي في تحسين الكفاءة المالية الداخلية، ويخلق إيرادات إضافية من التفاعلات الخارجية.

ثم، من خلال بروتوكول الذكاء الاصطناعي، نجعل هاتين الطبقتين قابلة للتشغيل المفتوح. نحتاج إلى نظام مفتوح وبيئة مطورين، بحيث يمكن لمئات أو آلاف الذكاء الاصطناعيين أن يستخدموا قدرات الدفع، وتداول العملات، وإصدار البطاقات، والفوترة، والبيانات بشكل موحد، ويعملون عبر منصات مختلفة. بروتوكول الذكاء الاصطناعي هو الطبقة التي تتيح تفاعل نماذج مختلفة، ووكلاء، وتطبيقات، مع قدرات Airwallex، لتحقيق تكامل عبر المنصات.

عند النظر إليها مجتمعة، فإن التمويل الذكي يركز على “كيف يساعد الذكاء الاصطناعي الشركات على إدارة أموالها”، والتجارة الذكية على “كيف يساعد الذكاء الاصطناعي الشركات على جني الأموال”، وبروتوكول الذكاء الاصطناعي يجمع بينهما في بنية أساسية مفتوحة. هذه الطبقات الثلاث تشكل ما نسميه “نظام تشغيل مالي أصلي للذكاء الاصطناعي”، وهو الاتجاه الذي سنواصل الاستثمار فيه خلال السنوات العشر القادمة.

04 خلق الثروة: هل هو من خلال المزايا القطاعية أم من خلال الفائدة المركبة للقدرات؟

سؤال: تبدو معارضة لوسمك كمديرة نسائية، لكن في 2026، أطلقت Airwallex “تحالف النساء العاملات في الخارج”. ما هو الهدف من تأسيس هذا التحالف؟

ليوليو تينغ: لقد تواصلت مع العديد من النساء في مجال ريادة الأعمال، ووجدت أن النساء في المناصب القيادية كثيرات. لذلك، أنا أعارض تصنيف نفسي كمرأة فقط، وأشعر أن السؤال عن الجنس غير ضروري. مرة قلت: “إذا لم تسأل جاك، فلا تسألني عن الجنس.”

هدف التحالف هو أن نكون بمثابة منارة لبعضنا البعض، ونتبادل الخبرات. في داخل Airwallex، نرى أن النساء في التوسع الخارجي يواجهن تحديات في الامتثال، والموارد البشرية، والثقافة، وغالبًا ما يضطرن إلى الاعتماد على أنفسهن. على سبيل المثال، مديرتنا القانونية والامتثال، جانيت، تعاملت مع دخول العديد من الأسواق، وديانها، ورئيسة العمليات، بنت نظام تشغيل عبر ثلاث قارات. إذا بقيت خبراتهم حبيسة عقولهم، فسيكون ذلك خسارة كبيرة. لذلك، نريد أن نربط بين هذه التجارب، ونحولها من جزر إلى أرخبيلات.

يوم المرأة العالمي هو رمز، لكن المعنى الحقيقي هو أن الأعضاء يمكنهم بدء طلبات مباشرة، مثل استشارة جانيت في الامتثال، أو الدردشة مع ديان حول بناء فريق خارجي. لدينا أيضًا شركاء من مجالات الذكاء الاصطناعي، والقانون، والعلامة التجارية، والتسويق، ينضمون إلى “دائرة النساء”.

هذه ليست مجرد “مراسم”، بل تحالف عملي وفعال. مع تزايد مشاركة الأعضاء، ستصبح الشبكة أقوى، ولن تضطر النساء في التوسع الخارجي لمواجهة أصعب الليالي وحدهن.

سؤال: في مجال التكنولوجيا المالية، وهو قطاع يهيمن عليه الرجال، كمؤسسة نسائية، هل واجهتِ تحديات أو عوائق؟

ليوليو تينغ: أعتقد أنني محظوظة لوجود ثلاثة مؤسسين مشاركين، وهم يتعاملون معي بلطف وتسامح. التحدي الأكبر كان في بداية مشواري، خاصة أنني امرأة وشابة. مرة، طلب مني مستثمر أن ألتقي بعميل في صناعة تقليدية، وعند نهاية اللقاء قال: “أنتِ جيدة، لكن لم أفهم تمامًا، ربما يأتي مديرك في المرة القادمة؟” كان ذلك محرجًا جدًا، وواجهت مواقف مماثلة.

الآن، وأنا في سن 35، لم أعد صغيرة، وأصبح من الأسهل أن أُنظر إليّ على أنني أستطيع أن أُثبت قدراتي. في النهاية، السوق والعملاء والمستثمرون يهتمون فقط بالكفاءة والنتائج. الأحكام المسبقة ستظل موجودة، ويجب أن أستمر في إثبات نفسي.

سؤال: أنتِ من جيل التسعينات، وبلغتِ 35 عامًا وحققتِ ثروة هائلة. هل تعتقدين أن سر ثروتك هو المزايا القطاعية أم الفائدة المركبة للقدرات؟

ليوليو تينغ: الزمن والصناعة مهمان جدًا، لأننا استفدنا من طفرة الاقتصاد الرقمي والعولمة. لكن، لا ينبغي أن نخلط بين المزايا القطاعية والقدرات الشخصية. أعتقد أن وجودك في الوقت والمكان المناسبين هو نتيجة حظ وموهبة، لكن الشرط الأساسي هو أن يكون المشروع نفسه صحيحًا، وأن يكون هناك فرصة هيكلية. أذكر أن مؤسسًا قال: “الجميع يعمل بجد، والجد والاجتهاد ضروري، لكنه ليس سبب النجاح وحده.” كل نجاح يتطلب جهدًا، وهو شرط أساسي، لكنه ليس العامل الوحيد.

هذه ليست طريقًا سهلة، بل مزيج من عوامل معقدة. ما حققناه في Airwallex خلال عشر سنوات، هو نتيجة جهودنا، وحظنا، ووجود فرصة هيكلية، مما أدى إلى تراكم الثروة الشخصية لي.

سؤال: لقد حققتِ الحرية المالية مبكرًا، وبدأتِ في وضع لا ينقصك فيه شيء. ما الذي يحفزك للاستمرار في العمل والتطوير؟

ليوليو تينغ: جاك سألني هذا السؤال أيضًا، وقال: “ما الذي يدفعك للعمل؟” أنا حقًا أُحب عملي، سواء كان ريادة الأعمال أو ما نقوم به في الشركة. مع توسع الشركة وتعقيدها، أُجبر على تطوير معرفتي، وأصبح في حالة نمو مستمر. أعتقد أن هذا هو الدافع الحقيقي. مع نمو الشركة، أُواصل النمو الشخصي.

يوميًا، هناك دائمًا شيء جديد لأعمل عليه، وهذا يدفعني. الفضول هو ما يحفزني، لأنه يدفعني دائمًا للبحث عن أشياء جديدة، والانتقال من إنجاز الكثير بسرعة، إلى اتخاذ قرارات أصعب وأطول مدى، وهو ما يحمسني الآن.