Aerospace/Defense Earnings Spotlight On Karman Stock; AI Stocks Argan, Legence Set To Report

(Note: This text appears to be a headline in English. As per your instructions, since the target language should be Arabic and the source is in English, here is the translation:)

تحت الأضواء: أرباح قطاع الفضاء والدفاع في سهم كارمان؛ أسهم الذكاء الاصطناعي أرغان وليجنس على استعداد للإفصاح عن النتائج

سهمان في مجموعة الطيران والدفاع في مؤشر IBD — كارمان سبيس وديفنس (KRMN) و شركة AAR (AIR) — يتداولان ضمن أحدث تقويم للأرباح، إلى جانب شركة الاكتتاب العام الأخيرة Public Policy Holding (PPHC). انخفض سهم كارمان فجأة ليصل إلى متوسطه المتحرك لمدة 50 يومًا خلال هبوط السوق يوم الخميس، لكنه عاد وارتفع بشكل ملحوظ عند الإغلاق.

شركة Public Policy هي شركة علاقات عامة، تقدم خدمات الضغط والتواصل من خلال محفظة تضم 12 شركة عضوة. كانت بداية الشركة غير موفقة في 28 يناير عندما تم تحديد سعر الاكتتاب عند 12.25 وأغلق السهم عند 11.28 في أول يوم تداول له. لكن في 11 مارس، قفز السهم خارج قاعدة الاكتتاب العام عند نقطة شراء 13.

هذه شركة صغيرة برأس مال سوقي أقل من 400 مليون دولار. لكن من المتوقع أن تحقق الشركة أرباحًا قدرها 43 سنتًا للسهم عند إعلان نتائج الربع الرابع يوم الاثنين بعد الإغلاق. في الربع المماثل من العام الماضي، خسرت 23 سنتًا. يتوقع محللو FactSet أن تصل الإيرادات إلى 49.9 مليون دولار، بزيادة 28% عن الربع المماثل من العام السابق.

سهم كارمان في وضع النمو

كارمان هي مورد رئيسي لصناعات الطائرات بدون طيار والصواريخ والفضاء في الولايات المتحدة. في وقت سابق من هذا العام، توسعت إلى سوق الدفاع البحري من خلال استحواذها بقيمة 200 مليون دولار على شركة Seemann Composites وMaterials Sciences. تُستخدم مواد Seemann المتقدمة في الغواصات، وأنظمة الدفع تحت الماء وعلى السطح، ومنتجات إطلاق الصواريخ.

أبلغت كارمان عن ربحية ثلاثية الأرقام في ربعين متتاليين. ويتوقع المحللون أن يحقق الربع القادم أيضًا نموًا ثلاثي الأرقام عند إعلان النتائج يوم الأربعاء بعد الإغلاق. تتوقع FactSet أن ترتفع الأرباح المعدلة بنسبة 392% إلى 12 سنتًا للسهم. من المتوقع أن تتسارع إيرادات الشركة للربع الرابع على التوالي، بزيادة 45% إلى 121.8 مليون دولار.

عند إعلان نتائج الربع الثالث في 6 نوفمبر، انخفض السهم بنسبة تقارب 6% بعد أن فشلت الشركة في تحقيق التوقعات في الأرباح. لكن سهم كارمان أغلق بعيدًا عن أدنى مستوياته خلال الجلسة، مدعومًا بارتفاع الإيرادات بنسبة 42% إلى 121.8 مليون دولار.

وفي الوقت نفسه، تقوم شركة AAR بتقديم خدمات صيانة الطيران للعملاء التجاريين والحكوميين. مثل كارمان، هو سهم من أعلى التصنيفات في مجموعة الطيران والدفاع، مع تصنيف مركب 98. يساعدها سجل نمو ثابت في الأرباح الفصلية والإيرادات.

تجاوز السهم مستوى تجميع استمر 14 أسبوعًا في 5 يناير، قبل يوم واحد من تقرير أرباحه في 6 يناير. حينها أعلنت الشركة عن نتائج الربع الثاني المالي الذي انتهى في نوفمبر، والذي تسارع مقارنة بالربع الأول. ارتفعت الأرباح المعدلة بنسبة 31%، وزادت الإيرادات بنسبة 16% إلى 795.3 مليون دولار.

نتائج AAR من المتوقع صدورها في وقت متأخر من الثلاثاء. وتتوقع وول ستريت ارتفاع الأرباح بنسبة 17% إلى 1.15 دولار للسهم مع زيادة الإيرادات بنسبة 16% إلى 812.6 مليون دولار.

مراقبة Argan وLegence

كانت FedEx (FDX) و Planet Labs (PL) من الشركات القوية في تحركات الأرباح المبكرة يوم الجمعة. ومن المتوقع أن تحقق شركتا Argan (AGX) و Legence (LGN)، وهما من الشركات ذات الأداء القوي في قاعدة بيانات IBD، نتائج قوية أيضًا مع تصنيفات قوة نسبية في التسعينات.

في مجموعة البناء الثقيلة ذات التصنيف الأعلى، لا يزال سهم Argan يتداول بالقرب من أعلى مستوياته مع نتائج متوقعة مساء الخميس. تشتهر الشركة بمحطات توليد الطاقة الكبيرة، بما في ذلك محطات الطاقة التي تعتبر بنية تحتية رئيسية لمراكز البيانات.

على الرغم من أن النمو يبدو أنه تباطأ بشكل كبير في الأرباع الأخيرة، إلا أن ذلك يرجع بشكل رئيسي إلى المقارنات الصعبة مع العام السابق، عندما كانت شركة Argan في أقوى حالاتها. للربع المنتهي في يناير، يتوقع المحللون أرباحًا معدلة قدرها 1.98 دولار للسهم، بانخفاض 11% على أساس سنوي، وإيرادات بانخفاض 2% إلى 255.2 مليون دولار.

بعد أن تجاوز السهم مستوى 400 في 11 فبراير، وصل ارتفاعه من مستوى الدخول عند 399.30 إلى 20%، مما يطلق قاعدة جني أرباح.

سيقوم إصدار Legence الجديد بالإعلان مبكرًا يوم الجمعة. بدعم من Blackstone (BX)، تعتبر Legence شركة أخرى في مجال البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، وتختص في بناء أنظمة موفرة للطاقة لمراكز البيانات، بما في ذلك أنظمة التبريد.

تم تحديد سعر إصدار Legence عند 28 في سبتمبر، بالقرب من أعلى نطاق مقترح بين 25 و28. وبدأت التداول في 12 سبتمبر وأغلقت عند 30.50 في أول يوم لها. تجاوزت الشركة قاعدة الاكتتاب العام التقليدية في منتصف أكتوبر، وأظهرت قوة نسبية ممتازة منذ ذلك الحين.

يتوقع المحللون أن يتحول أداء الشركة إلى ربح قدره 5 سنتات للسهم، بعد خسارة 18 سنتًا للسهم في العام السابق. من المتوقع أن ترتفع الإيرادات بنسبة 13% إلى 619.3 مليون دولار.

استراتيجية تداول الخيارات

استراتيجية تداول الخيارات الأساسية حول الأرباح — باستخدام خيارات الشراء — تتيح للمستثمرين شراء سهم بسعر محدد مسبقًا دون تحمل الكثير من المخاطر. يُستخدم هذا الأسلوب خلال اتجاهات السوق الصاعدة. ويجب على المتداولين تجنب ذلك عادةً خلال تصحيحات السوق.

إليك كيف تعمل استراتيجية تداول الخيارات:

اطلع على الأسهم الموجودة في نموذج محفظة القائد

أولاً، يجب على المستثمرين تحديد الأسهم ذات التصنيف العالي والمخطط الصاعد. قد تكون بعض الأسهم في مراحل مبكرة من التأسيس بشكل جيد. البعض الآخر قد يكون قد خرج من قاعدة ويجد دعمًا عند متوسطه المتحرك لمدة 10 أسابيع لأول مرة. وبعضها قد يتداول بشكل محكم بالقرب من أعلى مستوياته ويرفض التراجع كثيرًا. تجنب الأسهم الممتدة التي تتجاوز نقاط دخول مناسبة بكثير.

خيار الشراء يعادل رهانًا صعوديًا على السهم. خيارات البيع تعتبر رهانات هبوطية. علاوة على ذلك، يمنح عقد خيار الشراء الحق في شراء 100 سهم من السهم بسعر معين، يُعرف بسعر التنفيذ.

الخطوة التالية

بمجرد تحديد إعداد صعودي في تقويم الأرباح، تحقق من أسعار التنفيذ باستخدام منصة التداول عبر الإنترنت أو على Cboe.com. وتأكد أيضًا من أن الخيار سائل مع فرق سعر بين العرض والطلب ضيق نسبيًا.

يجب أن يبحث المستثمرون عن سعر تنفيذ فوق سعر السهم الأساسي — وهو خارج المال — ويفحص قيمة العلاوة. من المثالي ألا تتجاوز العلاوة 4% من سعر السهم الأساسي في ذلك الوقت. في بعض الحالات، يكون سعر التنفيذ في المال مقبولًا طالما أن العلاوة ليست مكلفة جدًا.

من الأفضل اختيار تاريخ انتهاء صلاحية يتوافق مع هدف المخاطرة. لكن يجب أن يكون المستثمرون على وعي بأن الوقت هو المال في سوق الخيارات. تواريخ الانتهاء القصيرة الأجل ستكون العلاوات فيها أرخص من تلك البعيدة.

شراء الوقت في سوق الخيارات يأتي بتكلفة أعلى. وتذكر أن التقلب الضمني يميل إلى الارتفاع قبل تقرير الأرباح، مما قد يدفع تكلفة الخيارات إلى الارتفاع.