تحالف كبير! إنفيديا تربط نفسها ببيد وجيلي وشركات السيارات الأخرى، موجة الإنتاج الضخم للقيادة الذاتية من المستوى L4 على وشك القدوم

(المصدر: زيشان للأوراق المالية والاقتراض بالهامش)

1. أعلنت شركة إنفيديا عن خطة تعاون منصة DRIVE Hyperion، وتسريع الشركات الرائدة في صناعة السيارات لتطبيق القيادة الذاتية التجارية

وفقًا لمصادر IT之家، في مؤتمر GTC لعام 2026 الذي عُقد في سان خوسيه بكاليفورنيا، أعلنت شركة إنفيديا (NVDA) عن تعاون مع شركات سيارات رائدة مثل BYD، جيلي، إيسوزو ونيسان، لبناء سيارات ذات قيادة ذاتية من المستوى L4 باستخدام منصة NVIDIA DRIVE Hyperion. تعتمد المنصة على معالجين Thor بمعمارية Blackwell، وتوفر أداء ذكاء اصطناعي يزيد عن 2000 TOPS.

يُعد هذا التعاون علامة فارقة رئيسية في انتقال القيادة الذاتية عالية المستوى من تقنية المختبرات إلى الإنتاج الضخم، حيث تعتمد إنفيديا على منصة DRIVE Hyperion الشاملة لتحقيق الإنتاجية، وتجاوز الحواجز الأساسية في تطوير القيادة الذكية من المستوى L4، وتسريع عملية تطبيقها التجاري في الصناعة. من المتوقع أن يُقلل ذلك بشكل كبير من دورة تطبيق القيادة الذاتية من المستوى L4، مع استمرار ارتفاع معدل انتشارها عالميًا، حيث تصبح القدرة الحاسوبية على المركبات محور المنافسة، وتُعزز الشركات ذات القدرات التعاونية والنظام الإنتاجي من سلسلة التوريد، وتستفيد بشكل خاص من فوائد النمو في السوق. ستتلقى قطاعات القيادة الذاتية، والحوسبة على المركبات، ووحدات التحكم في القيادة الذكية، وأجهزة الاستشعار على المركبات، فوائد مباشرة، مع انتقال طلبات الإنتاج من الشركات المصنعة الكبرى إلى الموردين في مراحل ما قبل الإنتاج، مما يعزز الطلب على سلسلة التوريد المحلية، ويحقق توسعًا في الطلب، مع استمرار ارتفاع مستوى النشاط في الصناعة.

2. خفض معايير شراء العقارات في شنغهاي مرة أخرى، لدعم استقرار وتحسن قطاع العقارات

وفقًا لمصادر بنك الشعب الصيني فرع شنغهاي، في 16 مارس، أصدر فرع بنك الشعب الصيني في شنغهاي إشعارًا بتعديل نسبة الدفعة الأولى لشراء العقارات التجارية في شنغهاي، بحيث لا تقل عن 30%، ويمكن للبنوك المحلية تحديد النسبة بناءً على الواقع بشكل معقول.

خفض نسبة الدفعة الأولى لقروض شراء العقارات التجارية في شنغهاي يرسل إشارة واضحة لزيادة الطلب على سوق العقارات التجارية، ويساعد على استعادة استقرار سوق العقارات، وهو أول تعديل كبير في سياسة قروض العقارات التجارية في شنغهاي خلال العشرين عامًا الماضية. تعتمد السياسة على تقليل عتبة شراء العقارات التجارية، وتنشيط الأصول القائمة، وتخفيف ضغط المخزون العالي من العقارات التجارية. مع استمرار تليين السياسات في مختلف المناطق، تتراكم حوافز انتعاش السوق العقاري تدريجيًا. باعتبارها مدينة من الدرجة الأولى، فإن السياسات في شنغهاي لها تأثير نموذجي قوي، ومن المتوقع أن تتبع مدن رئيسية مثل بكين وشنتشن تعديل سياسات قروض العقارات التجارية. ومع دعم أساسيات استقرار أسعار العقارات، ستشهد سوق العقارات التجارية انتعاشًا هيكليًا، مع تفضيل الطلب على المشاريع التجارية ذات المواقع المميزة، مما يعزز استقرار الصناعة بشكل تدريجي. بفضل تليين سياسات القروض العقارية في شنغهاي وتقليل التراجع في أسعار العقارات، فإن تقييم الأسهم العقارية سيشهد تصحيحًا إيجابيًا. ستتركز الاستثمارات على الشركات ذات الأداء الموثوق، والتي تركز على السوق العقارية التجارية في المدن الرئيسية، والشركات التي تمتلك قدرات تشغيل الأصول وتدفقات نقدية قوية، لدفع تصحيح التقييمات في القطاعات ذات الصلة.

3. نسبة الكهرباء الخضراء في مراكز الحوسبة الوطنية لا تقل عن 80%! قطاع الكهرباء الخضراء يشهد تصحيحًا مزدوجًا في الأداء والتقييم

وفقًا لمصادر 财联社، مؤخرًا، حددت الدولة أن نسبة الكهرباء الخضراء في مراكز الحوسبة الوطنية الجديدة لا تقل عن 80%. لا يقتصر هذا المعيار على خلق سيناريوهات استهلاك جديدة للطاقة الخضراء فحسب، بل يسرع أيضًا من تطبيق نماذج تجارية جديدة مثل “الربط المباشر للكهرباء الخضراء”، و"تكامل المصدر والشبكة والتخزين".

مع تزايد الطلب على الحوسبة بشكل هائل، ستشهد صناعة الكهرباء الخضراء، التي تعتبر الركيزة الأساسية للطاقة، نموًا مرتفعًا. وأشار معهد المعلومات والتكنولوجيا الصيني إلى أنه مع نشر شرائح الحوسبة الأقوى وتطوير تجمعات الذكاء الاصطناعي بشكل مكثف، من المتوقع أن تصل حاجة استهلاك الكهرباء لمراكز البيانات في الصين إلى 700 مليار كيلوواط ساعة بحلول 2030، أي حوالي 5.3% من استهلاك الكهرباء الإجمالي للمجتمع. يدعم مشروع “الشرق يربط الغرب” تنسيق تخطيط مراكز الطاقة الجديدة والبنية التحتية للحوسبة، حيث يتم نقل موارد الرياح والطاقة الشمسية من الغرب عبر خطوط نقل عالية الجهد إلى مراكز الحوسبة في الشرق، مما يخلق تعاونًا إقليميًا بين “الكهرباء الخضراء” و"الحوسبة"، ويوسع مساحة استهلاك الطاقة الخضراء. مع دفع السياسات لزيادة الطلب على الكهرباء الخضراء لمراكز البيانات، من المتوقع أن يشهد قطاع الكهرباء الخضراء تصحيحًا مزدوجًا في الأداء والتقييم، مع التركيز على الشركات الرائدة التي تمتلك موارد وتقنيات وتعاون صناعي قوي.

4. تطبيق ألياف الكربون فائقة القوة على نطاق واسع! الطلب في المجالات الجديدة يدفع النمو الصناعي

وفقًا لمصادر 财联社، مؤخرًا، أطلقت مجموعة China National Building Material Group بالتعاون مع شركة Zhongfu Shenyan ألياف الكربون فائقة القوة من نوع SYT80 (T1200) بشكل رسمي، وحققت مستوى عالمي رائد، وبدأت في إنتاج بكميات مئوية.

نمو صناعة الفضاء التجاري بشكل سريع أدى إلى زيادة الطلب على ألياف الكربون بشكل حتمي، حيث يُستخدم في الأقمار الصناعية والصواريخ، وتحول من الاستخدام التجريبي إلى الاعتيادي. في مجال تخزين ونقل الهيدروجين، تُعد أسطوانات الهيدروجين عالية الضغط سوقًا هامًا لنمو ألياف الكربون، ومع تقدم عملية الحياد الكربوني، تتسارع بناء محطات الهيدروجين وترويج السيارات التي تعمل بخلايا الوقود، مما يعزز الطلب على عربات النقل الطويلة وأسطوانات تخزين الهيدروجين على المركبات. في مجالات خفة الوزن للسيارات والروبوتات، تخلق ألياف الكربون سوقًا ضخمة محتملة. بحلول 2026، من المتوقع أن تتجاوز قيمة اقتصاد الطيران منخفض الارتفاع في الصين تريليون يوان، مع زيادة الطلب على ألياف الكربون في مركبات eVTOL والطائرات بدون طيار. ومن المتوقع أن تصل طلبات ألياف الكربون على مستوى العالم على أنابيب الرياح إلى 200 ألف طن بحلول 2030، مع نمو ملحوظ في الطلب. في مجال خفة وزن الروبوتات، ستصبح أذرع الروبوت المصنوعة من ألياف الكربون معيارًا، ومن المتوقع أن تصل السوق الصينية إلى 780 مليار يوان خلال الخمس سنوات القادمة، مع استهلاك سنوي لألياف الكربون يتجاوز الألف طن. ترى المؤسسات أن صناعة ألياف الكربون دخلت مرحلة “تحقيق الأداء”، ومع تقدم التكنولوجيا وزيادة الطلب، من المتوقع أن يرتفع تقييم القطاع بشكل أكبر. يمكن التركيز على الشركات التي تستفيد من ارتفاع الأسعار وتحقيق أداء محسّن، والتي لديها طلبات في مجالات الاقتصاد منخفض الارتفاع والفضاء التجاري.

إخلاء المسؤولية: المعلومات أعلاه مقدمة من 博览财经، وتُقدم لأغراض مرجعية فقط، ولا تعبر عن موافقة أو تأييد من زيشان للأوراق المالية، ولا تشكل نصيحة استثمارية لأي شخص، ولا تعتبر دعوة أو ضمان لشراء أو بيع الأوراق المالية أو أدوات مالية أخرى. يتحمل المستثمرون المخاطر عند اتخاذ القرارات بناءً على ذلك. لا ينبغي الاعتماد على هذه المعلومات كمرجع وحيد لاتخاذ قرارات الاستثمار، ويجب ألا تحل محل حكم المستثمر الخاص. في جميع الأحوال، لا تتحمل زيشان للأوراق المالية مسؤولية أي خسائر ناتجة عن استخدام محتوى المنصة. السوق محفوف بالمخاطر، ويجب الحذر عند الاستثمار.