القيمة الاسمية للخيارات التاريخية البالغة 5.7 تريليون دولار ستنتهي يوم الجمعة

Investing.com – يقيم وول ستريت استعداداته لأكبر موعد استحقاق خيارات على الإطلاق في مارس، وفقًا لبيانات من بنك جي بي مورغان منذ عام 1996، حيث ستنتهي صلاحية خيارات بقيمة اسمية تصل إلى 5.7 تريليون دولار يوم الجمعة.

يُطلق على هذا الحدث الموسمي اسم “اليوم الثلاثي السحري”، ويشمل عقود مؤشرات بقيمة 4.1 تريليون دولار، وصناديق تداول بقيمة 772 مليار دولار، وخيارات الأسهم بقيمة 875 مليار دولار. يجبر اقتراب موعد الاستحقاق المتداولين على تصفية مراكزهم، أو تمديدها، أو إعادة توازنها، ومع اختفاء الكثير من التعرض للمشتقات، غالبًا ما يؤدي ذلك إلى تقلبات سعرية مفاجئة.

تأتي هذه الاستحقاقات في وقت يتعامل فيه السوق مع الاضطرابات الناتجة عن الصراع في الشرق الأوسط. ومع ارتفاع أسعار النفط نتيجة للحرب مع إيران وتزايد مخاوف التضخم، تلاشت الرهانات على خفض الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي.

انخفض مؤشر S&P 500 بنسبة حوالي 6% عن أعلى مستوى سجله في يناير، لكن مؤشر تقلبات السوق، وهو مؤشر تقلبات خيارات شيكاغو، لا يزال أعلى بكثير من متوسطه خلال الستة أشهر.

تمت الترجمة بمساعدة الذكاء الاصطناعي. لمزيد من المعلومات، يرجى الاطلاع على شروط الاستخدام الخاصة بنا.