تسارع زخم التكنولوجيا المالية في المكسيك وسط ضغوط تنظيمية وسوقية

اكتشف أهم أخبار وفعاليات التكنولوجيا المالية!

اشترك في النشرة الإخبارية لـ FinTech Weekly

يقرأها التنفيذيون في JP Morgan و Coinbase و Blackrock و Klarna وغيرهم

يدخل قطاع التكنولوجيا المالية في المكسيك مرحلة جديدة من النضج، حيث بدأت الشركات المحلية في التوسع إقليمياً وجذب الاهتمام الدولي — على الرغم من أن التأخير التنظيمي والاقتصاد غير الرسمي لا زالا يمثلان تحديات كبيرة.

تظهر شركات ناشئة مثل Clara، منصة المدفوعات التجارية التي أُطلقت قبل خمس سنوات فقط، كقصص نجاح في سوق كانت تهيمن عليه سابقًا شركات التكنولوجيا المالية في البرازيل. تقوم Clara بإصدار بطاقات ائتمان للشركات وتوفر أدوات إدارة الإنفاق في الوقت الحقيقي، وقد وسعت عملياتها عبر المكسيك والبرازيل وكولومبيا. وقد تم تصنيفها مؤخرًا كثاني أسرع شركة نموًا في الأمريكتين من قبل Financial Times و Statista، بإيرادات بلغت 28.3 مليون دولار و أكثر من 300 موظف حتى عام 2023.

يعكس مسارها نمطًا أوسع من الابتكار المدفوع بالتكنولوجيا المالية في المكسيك، حيث يبني المؤسسون خدمات موجهة لسد الثغرات السوقية القديمة — من الوصول إلى الائتمان للمشاريع الصغيرة والمتوسطة إلى تقليل عوائق الدفع عبر الحدود.

لكن مع توسع القطاع، لا زال يعمل في بيئة لم تواكب التطور بشكل كامل. لم يتم تحديث قانون التكنولوجيا المالية التاريخي في 2018، الذي كان يُنظر إليه في البداية كمبادرة رائدة، بشكل جوهري حتى الآن. القدرات التنظيمية لا تزال محدودة، مما يخلق فجوة بين قطاع سريع النمو وقواعد تنظيمية تكافح من أجل التطور.

يزيد تركيز السوق من تعقيد المشهد. تسيطر ثلاثة بنوك على حوالي 50% من أصول البنوك في البلاد، ولا تزال العديد من الشركات الصغيرة والمتوسطة تكافح للحصول على الائتمان. وفي الوقت نفسه، أكثر من ثلث المكسيكيين لا يمتلكون حسابات بنكية، وفقًا لبيانات الحكومة، ويظل أكثر من نصف النشاط الاقتصادي غير رسمي.

يسعى الوافدون الجدد إلى تغيير ذلك. Plata، بنك رقمي أسسه سابقون في القطاع المصرفي الروسي، يراهن على منتجات التكنولوجيا المالية التي تعتمد على الودائع لتعزيز الشمول المالي.

اعتمدت التكنولوجيا المالية على نطاق أبطأ ليس فقط بسبب الجمود التنظيمي، ولكن أيضًا بسبب عوامل ثقافية — بما في ذلك عدم الثقة المستمر في المؤسسات المالية، التي تشكلت من خلال الأزمات الاقتصادية السابقة ورسوم البنوك المرتفعة. ومع أن شركات يونيكورن مثل Plata و Clip و Stori تكتسب زخمًا، فإن عمليات الخروج من السوق لا تزال نادرة، وأسواق المكسيك العامة شهدت نشاطًا محدودًا في السنوات الأخيرة.

ومع ذلك، يظل المستثمرون متفائلين. ترى شركات رأس المال المغامر فرصًا مستمرة في أمريكا اللاتينية في نماذج التكنولوجيا المالية التي توازن بين الابتكار والوصول الأوسع.

سيعتمد الفصل التالي من القطاع على مدى قدرة التنظيم على مواكبة الابتكار. يدعو صوت الصناعة إلى إطار قانوني أكثر مرونة يمكنه استيعاب عروض التكنولوجيا المالية الشاملة — من المدفوعات والإقراض إلى الودائع وما بعدها.

بينما تتعامل الشركات الناشئة في المكسيك مع تقلبات السوق العالمية والتحديات الهيكلية المحلية، يفكر العديد من المؤسسين على المدى الطويل.