منطق النقص العالمي في الكهرباء بارز - قطاع تخزين الطاقة ذو القيمة المنخفضة والازدهار العالي بارز القيمة

في ظل استمرار تطور منطق نقص الكهرباء على مستوى العالم، تعتبر قطاع التخزين من المناطق ذات التقييم المنخفض والنشاط العالي، مما يجعل استثمارها أكثر جاذبية في الأسواق المتقلبة. حتى الساعة 14:00 من يوم 13 مارس، سجل قطاع البطاريات (881281) ارتفاعًا بنسبة 1.17%، وارتفعت شركة بوتايلاي (603659.SH) ووانلي جفستيك (600847.SH) بشكل قوي، وواصلت شركات تينن جفستيك (688819.SH) وشونتاو جفستيك (002733.SZ) وبيتروي (920185.BJ) الارتفاع، كما شهدت صناديق ETF الخاصة بالتخزين (159566) وبطاريات (159175) نشاطًا ملحوظًا، مما يجعلها أدوات ممتازة للاستفادة من فرص قطاع التخزين والليثيوم.

من ناحية التمويل، أظهر صندوق ETF الخاص بالتخزين (159566) أداءً مميزًا، حيث بلغ حجمه الأخير أكثر من 6.5 مليار يوان (حتى إغلاق يوم 13 مارس)، مع استمرار ارتفاع اهتمام المستثمرين، حيث سجلت التدفقات الصافية خلال الثلاثة أيام الماضية أكثر من 1.7 مليار يوان، مما يعكس بشكل واضح ثقة السوق في قطاع التخزين.

أما على مستوى مزاج الصناعة، فقد استقبل قطاع التخزين موسمًا موسميًا قويًا، حيث سجل الإنتاج في مارس أعلى مستوى له على الإطلاق، وبدأت تظهر علامات على تشديد العرض والطلب، مع استمرار أداء الشركات الرائدة في القطاع فوق التوقعات. من منظور سنوي، تتضافر السياسات المحلية والدولية، حيث تتطور آليات تسعير الكهرباء المحلية، وتستمر السياسات الداعمة مثل دعم التخزين المنزلي في التنفيذ، مما يعزز أرباح مشاريع التخزين المختلفة، ويؤدي إلى تسريع الطلب على القطاع، مع وضوح اتجاه النمو والانتعاش العالي.

تتجلى قيمة الموضوع وميزاته التقييمية بشكل واضح، حيث يزداد الاهتمام العالمي بأمن الطاقة، خاصة مع استمرار تصاعد الحرب بين أمريكا وإيران، مما يعزز أهمية التخزين كميزة توزيعية، ويقلل الاعتماد على الموارد، مع زيادة احتمالات البقاء في حالات النزاعات الجغرافية. كقطاع منخفض التقييم بين الأصول ذات الصلة بأمن الطاقة العالمي، فإن نسبة السعر إلى الأرباح لرواد القطاع لا تتجاوز 20 مرة، ومع نمو الأرباح المتوقع بين 20% و40%، فإن التقييم الحالي لا يزال في نطاق معقول ومنخفض، مع قيمة عالية مقابل السعر.

ومن الجدير بالذكر أن العوامل التي كانت تضغط على أداء قطاع التخزين، خاصة ارتفاع أسعار الليثيوم بسرعة، قد بدأت تتلاشى. حيث انخفضت أسعار الليثيوم مؤخرًا، وأداء الشركات الرائدة في سلسلة الصناعة يتجاوز التوقعات، مع استقرار نسبي في الأسعار، مما يعزز قدرة القطاع على التعافي، ويمنح دفعة مستدامة لانتعاشه.

للاستفادة من فرص الاستثمار في قطاع التخزين والبطاريات الليثيوم، يمكن التركيز على منتجين رئيسيين من صناديق ETF: صندوق ETF الخاص بالتخزين (159566)، الذي يركز على تصنيع الخلايا، وأنظمة التخزين، والمغيرات، والتبريد السائل، ويعكس بشكل أدق مخاطر قطاع التخزين، وهو أكبر صندوق ETF مرتبط بالتخزين في السوق، مما يتيح استهداف أرباح القطاع بشكل دقيق؛ وصندوق ETF الخاص بالبطاريات (159175)، الذي يغطي كامل سلسلة صناعة البطاريات من الموارد الأولية، والمكونات الوسيطة، إلى تصنيع الخلايا النهائية، مما يساعد المستثمرين على الاستفادة من فرص النمو العالية في قطاع الليثيوم والبطاريات.