لماذا قد تهيمن التكامل الرأسي لشركة ألفابت على منافسة الذكاء الاصطناعي حتى عام 2030

الحافز غير المتوقع: المنافسة تعززت، وليس تضعف

عندما أحدث ChatGPT اضطرابًا في مشهد البحث، لم يتوقع أحد أن يستفيد المنافس الحالي. ومع ذلك، فإن ظهور بدائل الذكاء الاصطناعي القابلة للاستخدام أدى إلى إعادة تنظيم هيكلية أدت في النهاية إلى تعزيز مكانة الشركة.

احتفظت الشركة بسيطرة ضيقة على هيمنة سوق Chrome (70%+) وAndroid بعد تحديها لمكافحة الاحتكار، جزئيًا بسبب التهديد الموثوق الذي شكله الذكاء الاصطناعي على أعمالها الأساسية. بالإضافة إلى الإعفاء التنظيمي، أتاح هذا الضغط التنافسي ميزة حاسمة: أصبح تموضع Google الافتراضي عبر مليارات الأجهزة طبقة توزيع لا مثيل لها لتكامل Gemini.

على عكس تطبيقات الذكاء الاصطناعي المستقلة التي تتطلب تنزيلات منفصلة، تمكنت Alphabet من دمج نموذج اللغة الكبير الخاص بها مباشرة في البحث وChrome وAndroid—مقابلة المستخدمين بدون عوائق. كما حفزت المنافسة الابتكار الداخلي الذي كان مقيدًا سابقًا من قبل ربحية البحث. الآن، يقف Gemini بين أكثر نماذج اللغة الكبيرة قدرة، ويعزز حجم الاستعلامات المتزايدة مع الحفاظ على ميزة الإيرادات لكل بحث للشركة.

عجلة الأجهزة: الرقائق المخصصة كحماية اقتصادية

ربما الأكثر إغفالًا هو استثمار Alphabet الذي استمر لعقد من الزمن في وحدات معالجة Tensor (TPUs). بينما ركزت الصناعة على هيمنة Nvidia على وحدات معالجة الرسوميات، قامت Alphabet بهندسة صامتة لسيليكون متخصص محسّن لأعبائها.

مع انفجار الطلبات الحاسوبية للذكاء الاصطناعي، قدمت هذه البنية التحتية المخصصة ميزة حاسمة: تقوم TPUs بالتدريب والتنفيذ بكلفة أقل بشكل كبير من البدائل التنافسية. تخلق هذه الميزة الهيكلية دورة تعزز نفسها—تكاليف التدريب المنخفضة تتيح تكرار النموذج بسرعة أكبر، مما يحسن كل من Gemini LLM والرقائق نفسها، مما يولد قوة تنافسية تجذب العملاء الخارجيين.

تشير تحليلات Morgan Stanley إلى أن Alphabet يمكن أن تستمد حوالي $13 مليار دولار في الإيرادات السنوية لكل 500,000 من TPUs المنشورة. تتوقع التوقعات أن تصل إلى 5 ملايين نشر لـ TPU في 2027 و7 ملايين بحلول 2028. شركات مثل Anthropic بدأت بالفعل في اعتماد TPUs، مما يؤكد قابليتها كبدائل حقيقية للهياكل المعتمدة على GPU.

مجموعة التكنولوجيا الكاملة: التكامل كمزية تنافسية

تمتد تفوق Alphabet إلى ما هو أبعد من السيليكون. تم تصميم TPUs خصيصًا لـ TensorFlow والأطر الناشئة مثل JAX وPyTorch، مع طبقات برمجية تشمل مترجمات XLA التي تدمج العمليات في أنماط تنفيذ محسنة—مما يقلل من الكمون، استهلاك الطاقة، ومتطلبات الذاكرة في آن واحد.

يعمل Vertex AI على ديمقراطية هذه الميزة، مما يمكّن العملاء من الاستفادة من بنية TPU التحتية وتحسين المترجمين دون الحاجة لبناء خبرة داخلية. تشير الاستحواذات الاستراتيجية الأخيرة إلى تكامل رأسي أكبر: استحواذ Wiz المعلق يضيف قدرات أمان سحابي، في حين أن استحواذ Intersect Energy يضمن طاقة موثوقة لتوسعة مراكز البيانات.

قليل من الكيانات تسيطر على بنية تحتية كاملة للذكاء الاصطناعي من الأجهزة، والأطر البرمجية، والمنصات السحابية، ولوجستيات الطاقة. يخلق هذا التقاء القدرات حواجز متزايدة أمام المنافسة حيث يعزز كل مكون الآخر.

لغز التقليل من القيمة

على الرغم من هذه المزايا الهيكلية، لا تزال Alphabet غير مقدرة بشكل كافٍ ضمن سرديات الذكاء الاصطناعي. إن عمق تكاملها، ومزايا التكاليف في عمليات الذكاء الاصطناعي، والبنية التحتية الفريدة من نوعها للتوزيع تضعها في موقع لتحقيق أداء متفوق مستدام خلال العقد القادم. إن تلاقي الحماية التنظيمية، والريادة التكنولوجية، والموقع السوقي يخلق ظروفًا نادرة في منافسة التكنولوجيا.

يوحي هذا المزيج بأن مسار نمو الشركة قد يفاجئ المراقبين المعتادين على رؤيتها بشكل رئيسي من خلال مقاييس ربحية البحث.