Теми

Звіт Gate Research VIP Daily Report: 17 серпня криптовалютний ринок залишався у фазі слабкої консолідації. BTC опустився нижче $63 000, лонги ETH з кредитним плечем продовжували зменшуватися, а GT торгувався з низькою волатильністю. Капітал перейшов до тем Web3-ігор і торгівлі ШІ, лідерами росту стали PORTAL, AIO та VELVET. На ринку: витік даних SafePal зачепив майже 40 тис. клієнтів; оновлення Hegotá для Ethereum перейшло до етапу відбору пропозицій; суперечка щодо ринку прогнозів між Novig і регуляторами штатів США поглибилася.

Щоденний звіт Gate Research: 17 серпня глобальні ринки акцій показали змішані результати. Три основні індекси США дещо знизилися, технологічний сектор Гонконгу перебував під тиском, а акції Південної Кореї зросли завдяки зосередженим купівлям іноземців у лідерах ринку напівпровідників та автоіндустрії. Ринок криптовалют залишався у слабкому діапазоні: BTC та ETH знизилися на 0,42% та 0,41% відповідно за останні 24 години, тоді як PORTAL, AIO та VELVET лідирували в зростанні. У секторі галузі витік даних SafePal вплинув майже на 40 000 клієнтів; Ethereum розпочав відбір пропозицій для оновлення Hegotá; регуляторний конфлікт між Novig та штатами США щодо ринку прогнозів ще більше загострився.

У липні сукупна ринкова капіталізація криптовалют неодноразово перевищувала позначку $2,3 трлн у середині та другій половині місяця, що свідчить про явне відновлення апетиту до ризику порівняно з червнем. Вісім найбільших криптоактивів за ринковою капіталізацією загалом продемонстрували відновлення, причому ETH та ADA лідирували за темпами зростання — відповідно на 18,48% і 16,59%. Активність у сегментах DeFi та DEX зростала, хоча ринкова концентрація залишалася суттєвою. Ethereum і надалі займав 54,9% від сумарного DeFi TVL. Обсяг переказів токенізованих акцій у липні становив $9,019 млрд, а bStocks швидко набирали обертів. Обсяг тейкерів на ринку прогнозів перевищив $18 млрд, тоді як ринкова частка Kalshi збільшилася до 66,2%. Обсяг торгівлі безстроковими контрактами RWA наблизився до $150 млрд і продовжував ставити нові рекорди. Gate вийшов за межі ринкової динаміки: обсяг зріс на 4,8%, досягши $5,65 млрд, що підняло платформу на третє місце у глобальному рейтингу.

У липні ринок криптовалюти продовжував обережне відновлення. Сума ринкової капіталізації відновилася до $2,26 трлн, зростаючи приблизно на 7,6% порівняно з минулим місяцем. Частина капіталу перейшла до стратегій зі стабільною прибутковістю, і загальний обсяг емісії GUSD стрімко збільшився до близько 215 млн токенів. Gate Dual Investment забезпечив потужну динаміку: річна прибутковість за 0-дн BTC Купувати дешево та Продавати дорого становила 95,5% і 113,5% відповідно, що на 34,4 та 32,6 відсоткових пунктів перевищує середні показники ринку. Серед квантових фондів Interstellar Pioneer випереджував із місячним доходом 4,2%, а Interstellar Hedge показав сукупний дохід 19,1% та підтримував коефіцієнт виграшу 100% протягом 25 місяців поспіль. Щодо активів на фондовому ринку, SK Hynix і SpaceX займали перші дві позиції, відповідно з частками 59,3% та 15,2%.

Інститут Gate Research VIP щоденний звіт: 14 серпня ринок криптовалюти залишався волатильним: BTC знизився на 0,07%, ETH підвищився на 0,32%, GT додав 0,14%. SCRT, BR і LUCIC продемонстрували приріст 30,00%, 16,19% та 14,32% відповідно — завдяки розвитку конфіденційних обчислень, BTCFi та підвищенню обсягу торгівлі і ціни токенів з малою капіталізацією. Платформа токенізації активів Tether, Hadron, представила Sui, що забезпечує інституційну інфраструктуру для емісії токенізованих акцій, облігацій і сировинних товарів. Ethereum планує відмовитися від хешу Poseidon і перейти на SHA2 або BLAKE2s у рамках постквантових безпекових стратегій. SEC США знову відклала розгляд інноваційного винятку для токенізованих цінних паперів, тому шляхи дотримання регуляторних вимог залишаються невизначеними.

Gate Research Daily: 14 серпня всі три провідні американські індекси закрилися у плюсі, Індекс S&P 500 встановив новий рекордний максимум закриття. Південнокорейські акції продемонстрували стрімке зростання, лідерами були найбільші виробники напівпровідників. Ринок криптовалюти залишався волатильним: BTC знизився на 0,07%, ETH підвищився на 0,32%. SCRT, BR та LUCIC зросли відповідно на 30,00%, 16,19% і 14,32%. Платформа Hadron від Tether запустила Sui, Ethereum оновив дорожню карту технології хешування, а SEC перенесла виняток з правил для інновацій токенізованих цінних паперів.

У липні ринок криптовалют продемонстрував рівневу динаміку відновлення. BTC відійшов від мінімумів, але не втримав місячний максимум. ETH чітко випереджав завдяки стійкому притоку до спотових ETF та підсиленню співвідношення ETH/BTC. SOL відставав, що свідчить про концентрацію капіталу у базових активах замість масштабного розподілення серед альткоїнів. Кредитне плече на деривативах знизилося, а ставки фінансування залишалися близькими до нейтральних — тож відновлення стимулювали саме попит на спот і ETF. Попри те, що 20/60-денний фільтр тренду показав збитковість у бектестуванні, він суттєво зменшив максимальне просідання. Це акцентує значущість підтвердження тренду й контролю ризиків.

Gate Research VIP Daily Report: На тлі зниження інфляції, але недостатнього додаткового попиту на купівлю на крипторинку, BTC залишався в діапазоні з переважно ведмежим настроєм, а ETH відступав разом із загальним ринком. BTC знизився на 0,46 %, ETH — на 0,25 %. BR, CYS та AVAAI показали зростання на 73,51 %, 43,27 % і 32,53 % відповідно — це стало результатом стрімкого збільшення обсягу торгів, появи нової підтримки спотової торгівлі в Південній Кореї та оновленого інтересу до наративу ШІ. Harmony підтвердила аномальну атаку мінтингу токенів: зловмисник використав вразливість системи для мінтингу приблизно 4 млрд ONE токенів без авторизації. Австралійські регулятори припинили роботу вебсайтів, пов’язаних із підозрюваними неліцензованими платформами. Тим часом зростають очікування щодо регуляторних правил для криптовалют у США, а ймовірними першими заходами стануть "safe harbor" для токенів, вимоги до розкриття інформації про емісію та критерії оцінювання зрілості мережі.

Тижневий звіт Gate Research: Цього тижня Bitcoin переважно коливався у межах $62 000–$65 000. Це підтримували чисті надходження близько $865 млн у спотові Bitcoin ETF у США за п’ять поспіль торгових днів. Утім, тиск на продаж у зоні щільного ончейн-базису й надалі стримував зростання. Співвідношення стейкінгу ETH досягло приблизно 34,4%, а нові надходження в ETF і поширення стейблкоїнів забезпечили середньострокову підтримку. CYS, TUT і BOME визначали провідні ринкові тематики, а фінансування фокусувалося на інфраструктурі ШІ, оптичних мережах і DePIN для просторових даних. У найближчій перспективі розблокування токенів ZRO, KAITO та ARB може спричинити додатковий тиск на пропозицію.

Денний звіт Gate Research Institute для VIP: перед випуском CPI основні криптовалюти продемонстрували різний результат — BTC знизився на 0,45%, ETH зріс на 0,40%. ARW, BXN та VELVET показали значне зростання на 136,35%, 36,82% та 34,54% відповідно, що стало можливим завдяки проривам на низьколіквідних ринках та відновленню інтересу до управління ончейн-активами й інфраструктури стратегій DeFi. Morph Network повідомила про запуск Morph Payments — сервісу стейблкоїн-платежів і розрахунків для підприємств у різних країнах. CFTC використала надзвичайні повноваження, зобов’язавши платформу ринку прогнозів Kalshi продовжити роботу у штаті Нью-Йорк у відповідь на позов штату щодо закриття бізнесу. Внаслідок вразливості у шляху кросчейн-переказів EVM на Oraichain відбувся несанкціонований мінтинг ORAI; роботу мережі призупинено з 9 серпня.

Акції США суттєво знизилися через занепокоєння щодо цін на нафту й інфляцію; енергетичні й оборонні зони продемонстрували кращі результати, тоді як технологічний сектор та сектор зростання перебували під тиском падіння. Основні індекси Гонконгу й технологічні акції також помітно ослабли, оскільки південнокорейський капітал перейшов до чистого продажу. Відновлення корейських акцій підтримали ключові виробники напівпровідників, а сектори акумуляторів і автомобілів залишилися слабкими. На ринку криптовалют, напередодні випуску CPI, основні токени показали різнорідну динаміку: BTC впав на 0,45%, а ETH зріс на 0,40%. ARW, BXN та VELVET зросли на 136,35%, 36,82% і 34,54% відповідно після пробоїв на ринках з низькою ліквідністю й на тлі обговорень протоколів управління активами. Morph презентував корпоративну платформу для стейблкоїн-платежів. CFTC та штат Нью-Йорк оскаржують юрисдикцію щодо ринку прогнозів. Oraichain призупинив свою мережу після кросчейн-уразливості.

Дані щодо зайнятості у США суттєво послабилися, що зменшило очікування підвищення ставки у вересні та знизило дохідність казначейських облігацій США. За тиждень ETF на BTC та ETH зафіксували чистий приплив коштів приблизно на 865 млн дол. США та 244 млн дол. США відповідно. Водночас тижневий обсяг торгів на Gate наблизився до 115 млрд дол. США та досяг нового локального максимуму. Ончейн-активність перейшла від короткочасних тематичних сплесків до структурної ротації: PancakeSwap і далі випереджав Uniswap, а стейблкоїни, LST і кредитування в Aave помірно зростали на тлі посилення схильності до ризику. Ethereum залишався головною опорою попиту на кредитування, тоді як Monad став найбільшим джерелом додаткового зростання. Відкритий інтерес щодо BTC помірно зріс, а ставки фінансування залишалися додатними. Торгівля опціонами демонструвала «бичачий» ухил. Показник 25D Skew покращився з приблизно -4 до -6 vol до близько -3,6 vol, тоді як DVOL залишався низьким — близько 35.