Роздуми про атаку маніпулювання цінами dYdX: як має реагувати DeFi?

撰文:Хаотянь

Атаки маніпулювання цінами – це ракова пухлина, яку неможливо стерти в індустрії DeFi на present@dYdX Глибина ліквідності відносно нормальна, але всі вони навмисно атаковані. Можна побачити, скільки невеликих пулів DeFi-протоколів будуть легко атаковані та виснажені ліквідністю (я бачив занадто багато таких інцидентів безпеки).

На відміну від атак на вразливість контрактів, цей тип атак вимагає певної суми принципу, щоб порушити ціну рівноваги Оракула, і існує певна ймовірність збою. Команда проекту зазвичай коригує параметри протоколу та інші заходи запобігання та контролю, щоб збільшити вартість реалізації атаки, укупі з детальною стратегією контролю ризиків, штрафами та конфіскацією коштів тощо, і, звичайно ж, може вдатися до юридичних заходів. У всякому разі, це не вирішує фундаментальну проблему.

Ключовим моментом є те, що досі точаться суперечки щодо природи таких атак, і багато хто подумає, що зловмисники лише скористалися моделлю AMM та дефектами ліквідності для використання арбітражних можливостей, що є спекулятивною поведінкою і не повинно розглядатися як «хакерська атака». Це проблема, яка давно не вирішується.

Останнім часом ми побачили багато дослідницьких рішень для моделі торгівлі книгою ордерів на L2, з низькими комісіями, без прослизання та зносу, а також можуть досягти захисту конфіденційності, подібного до CEX, що залучить маркет-мейкерів MM до міграції. Просто модель книги ордерів ще довго матиме гострі проблеми, такі як централізоване зіставлення, низька глибина ліквідності та низька ефективність зіставлення, і вона не є невразливою.

Теоретично, модель AMM+Order у поєднанні зі стратегіями суворого контролю ризиків, такими як аномальний моніторинг транзакцій, автоматичний стоп-лосс, резерви ризику тощо, поєднання двох торгових моделей та ефективне використання глибини торгівлі може бути хорошим напрямком оптимізації.

Особисто я вважаю, що з популяризацією та зрілістю такої інфраструктури, як L2+L3, трейдинг неминуче поступово перейде на ринок додатків, і поступово з’являться деякі незалежні торгові додатки незалежних торгових мереж.