Направление к покупателю | Ант Инвестиционный совет: Совет по покупателям направляет капитал от краткосрочной торговли к долгосрочным инвестициям

Репортер Цзяньцзин, Ло Цзи, Пекин, Шанхай, Гуанчжоу

«В условиях высокого качества развития современного рынка капитала, покупательные инвестиционные консультанты активно направляют капитал с краткосрочных сделок на долгосрочные стратегии. Например, у сервиса ‘Поможем вам инвестировать’ пользователи, являющиеся клиентами инвестиционных консультантов, держат активы на 55% дольше, чем не являющиеся их клиентами», — заявил представитель Ant Investment Advisory в эксклюзивном интервью корреспонденту «Китайской деловой газеты».

В качестве важного направления трансформации управления богатством, покупательные инвестиционные консультанты демонстрируют свою профессиональную способность в многообразной диверсификации активов и полном сопровождении клиентов на всех этапах, играя незаменимую роль в формировании экосистемы «длинных денег и долгосрочных инвестиций».

Чтобы уверенно и стабильно развиваться на пути покупательного инвестиционного консультирования, по мнению вышеупомянутого руководителя, организации должны придерживаться истинной «покупательной позиции», то есть обеспечивать нейтральность при отборе продуктов; долгосрочную эффективность стратегий; глубокое управление ожиданиями клиентов.

Технологии + профессионализм — двойной драйвер внедрения долгосрочной инвестиционной идеи

Ключевое требование долгосрочного капитала — соответствие его целей долгосрочным целям инвесторов и стремление к стабильной доходности через циклы, что существенно отличается от потребностей краткосрочных сделок.

Долгосрочный капитал, являясь важнейшим фундаментом стабильного развития рынка капитала, вызывает необходимость поиска способов перевода капитала с краткосрочных сделок на долгосрочные стратегии — важной задачи для институтов управления богатством.

Как отметил представитель Ant Investment Advisory, в настоящее время покупательные инвестиционные консультанты уже стали своего рода «решением задач».

На примере сервиса «Поможем вам инвестировать» он указал, что «Поможем вам инвестировать» использует технологии искусственного интеллекта и инструменты поведенческих финансов, чтобы через интерпретацию рыночных сигналов, распознавание намерений пользователей и сопровождение волатильности помогать клиентам управлять краткосрочными эмоциями и укреплять долгосрочную уверенность. Время удержания активов у клиентов значительно превышает таковое у не являющихся их клиентами.

«Это изменение поведения уже превращается в эффективную инвестиционную отдачу», — отметил представитель.

По его данным, к концу 2025 года более 90% пользователей сервиса «Поможем вам инвестировать» получат положительную доходность.

Он подчеркнул, что эти результаты свидетельствуют о все более активной роли покупательных консультантов в формировании у клиентов долгосрочной инвестиционной установки.

Помимо использования технологий, профессиональных инструментов и различных методов для сопровождения инвесторов и управления их эмоциями, чтобы направлять их инвестиционное поведение в сторону «длинных денег и долгосрочных инвестиций», покупательные консультанты должны также развивать профессиональные навыки в области диверсификации активов и контроля рисков.

«На сегодняшний день в области распределения активов команда исследований и анализа ‘Поможем вам инвестировать’ использует количественный анализ макроэкономики, крупных классов активов, стилей подкатегорий, доходности и рисков, а также качественные исследования и глубокие исследования стратегий, отраслей, дюрации, процентных ставок и кредитных рисков, чтобы совместно предлагать рекомендации по распределению активов, уделяя особое внимание накоплению долгосрочной сверхдоходности, чтобы добиться стабильного превосходства на длительном горизонте», — сказал представитель Ant Investment Advisory.

Также в области управления рисками «Поможем вам инвестировать» создало систематизированную систему контроля соответствия, охватывающую весь процесс.

В частности, «предварительный тщательный отбор и строгий контроль качества активов с помощью уровневого управления ‘черный список — серый список’, а также разработка правил риск-менеджмента для фондовых компаний, управляющих фондов и продуктов; централизованный контроль в процессе инвестирования через системные правила и инвестиционный комитет для обеспечения рациональности операций; круглосуточный мониторинг и предупреждение о колебаниях эффективности инвестиционных консультантов, соотношении инвестиций, рисках фондов и состоянии клиентских счетов для обеспечения стабильной работы портфеля», — конкретизировал представитель.

Придерживаться «покупательной позиции» — необходимость устранения слабых сторон и повышения возможностей организаций

Покупательные инвестиционные консультанты играют важную роль в трансформации капитала с краткосрочных сделок на долгосрочные стратегии. Однако, учитывая текущую ситуацию, существуют препятствия для эффективного использования инструментов консультирования или для общего продвижения отрасли в сторону покупательных консультантов.

Особое внимание уделяется недостаточности инструментов распределения активов.

Представитель Ant Investment Advisory признал, что в настоящее время инструментарий для распределения активов у покупательных консультантов нуждается в расширении: например, внутренние ETF пока недоступны для использования консультантами, а лимиты на трансграничные инвестиции остаются ограниченными. В будущем, расширив инструментарий для распределения активов, консультанты смогут значительно повысить диверсификацию портфелей и лучше обслуживать долгосрочные инвестиционные цели клиентов.

Кроме того, для эффективной реализации потенциала покупательных консультантов или для уверенного развития отрасли необходимо придерживаться истинной «покупательной позиции».

Этот принцип, по словам руководителя, проявляется в трех аспектах: отборе продуктов, построении стратегий и управлении ожиданиями клиентов.

В частности, при отборе продуктов необходимо сохранять нейтральность, создавать независимую оценочную систему, охватывающую разные организации и категории; при построении стратегий — обеспечивать их долгосрочную эффективность и динамически оптимизировать в соответствии с долгосрочными целями клиентов; управление ожиданиями клиентов должно осуществляться на всех этапах процесса, с целью согласования целей и опыта.

На примере «Поможем вам инвестировать» команда исследований и анализа создала систему выбора активов «предварительный отбор — точный отбор — количественный анализ — полевые исследования — рейтингование», а также проводит более ста индивидуальных исследований ежегодно, чтобы более объективно и глубоко изучать компании по выпуску фондов, стремясь выбрать для клиентов наиболее подходящие для долгосрочных инвестиций и сбалансированного распределения фонды из всего рынка.

Кроме того, команда постоянно отслеживает колебания эффективности портфелей и динамически корректирует стратегии в зависимости от рыночных условий; также «Поможем вам инвестировать» использует интерпретацию рыночных сигналов, регулярные отчеты о ребалансировке и постоянное сопровождение волатильности, чтобы помочь клиентам сосредоточиться на «долгосрочных целях, остающихся на курсе».

Говоря о развитии отрасли покупательного консультирования, руководитель отметил, что традиционные организации обладают богатым опытом, имеют сильные офлайн-команды, ориентированные на обслуживание состоятельных клиентов; независимые платформы продаж сосредоточены на онлайн-опыте пользователей, быстро обновляя продукты и реагируя на запросы клиентов, постоянно расширяя доступ к финансовым услугам для более широкой аудитории. «Различные организации развиваются, опираясь на свои уникальные преимущества, и экосистема отрасли постоянно эволюционирует через взаимодополнение и взаимное обучение.»

(Редактор: Ся Синь, Проверка: Ли Хуэйминь, Корректор: Янь Юйся)