AppLovinとShopifyは実際にPalantirの$369B 評価額を2028年までに超えることができるのか？

パランティアは昨年150%急騰し、$369 億の時価総額に達しました。印象的ですか？もちろん。しかし、ここで重要なのは、2つのAI駆動の企業がわずか36ヶ月でその数字を上回る可能性があるということです。

論文の背後にある数学

AppLovin ($176B 今日) は3700億ドルに達するために110%の増加が必要です。これは年間約28%—攻撃的ですが、53%のコンセンサス利益成長を考えると不可能ではありません。

Shopify ($192B 今日) は、その閾値を超えるために93%の上昇が必要です。年率24%のリターンで、より保守的ですが、株はAppLovinの66倍に対して、高めの108倍の利益で取引されています。

なぜAppLovinが成功する可能性があるのか

この広告技術プラットフォームは、単にバズワードを使っているわけではありません。そのAxon 2.0推奨エンジンは、機械学習の力を持ち、2023年半ば以来、広告費を4倍に増加させました。モルガン・スタンレーはこれを「最高のクラス」と呼んでいます。

しかし、ここで本当に興味深いのは、AppLovinが数ヶ月で$1B の収益ランレートに達したセルフサービスのeコマース広告ダッシュボードを立ち上げたことです。CEOのアダム・フォロウィは、これをグローバルに展開することで「巨大な機会」が開かれる可能性があると述べています。翻訳すると、爆発的なTAMの拡大です。

もし収益が期待通りに年間53%成長すれば、AppLovinは$370B に達する可能性がありますが、実際には現在の66x(に対して安価な評価の39xで取引されています。これがウォール街が興奮するような状況です。

ShopifyのAIトラクション )しかし高価なエントリー(

ShopifyはAIを3つの方法で使用しています:

• エージェンティックAIによる会話型ショッピング
• ワークフロー自動化 商人のために
• 開発者の生産性 社内のツール

それは最も人気のあるeコマースプラットフォーム)であり、G2(において卸売商取引のリーダーとして認識されています。Shopifyはまた、利益予測を上回る実績があります。

しかし、108倍の利益であるため、誤差の余地は少ない。32%の年次利益成長と、企業のアップセル、国際的な拡張、卸売市場シェアの獲得において完璧な実行が必要である。

ピック

AppLovinはより良い選択のように見えます—低い評価、より高い成長率、セルフサービスの展開という明確な短期的な触媒があります。Shopifyは競争優位性と実行の実績を持っていますが、すべてがうまくいく必要があります。

どちらも簡単ではありません。しかし、次のメガキャップAIストーリーを探しているなら？これらの2つは注目する価値があります。