DXYと外国為替

ICEによると、6月25日木曜日の米ドル指数は0.16%下落し101.443となった。同指数は北京時間19時39分に一時高値101.746を付けた後、00時28分に日安値101.305まで下落した。一方、ブルームバーグ・ドル指数は0.25%下落して1222.78となり、日中レンジは1227.65から1222.78だった。

中国本土人民元（CNY）は北京時間6月25日3時00分に1米ドル＝6.7990で取引を終え、前営業日の終値から102ベーシスポイント上昇した。取引高は593億2600万米ドルに達した。

メキシコ中央銀行は6月25日に政策金利を6.5%に据え置いた。これは市場予想と一致し、前回の決定と同様である。

Austan Goolsbee, president of the Chicago Federal Reserve and a 2027 FOMC voter, praised the simplified statement released by the FOMC last week.

本日、イランがホルムズ海峡で船舶を攻撃したとの報道があり、新興市場の外国為替指数はそれまでの上昇分を縮小している。 地政学的な動きを受けて、ブレント原油は日中2.0%上昇し、1バレル＝75.38ドルとなった。

IMF報道官のジュリー・コザック氏は記者会見で、米国とイランが敵対行為の停止とホルムズ海峡の再開に合意して以来、エネルギーや商品価格は下落したが、完全な価格回復と湾岸貿易の正常化にはさらに時間がかかると述べた。 7月8日、IMFは4月に示した、イラン紛争の展開に依存する3つの経済成長シナリオを調整するかどうかを決定する。コザック氏はまた、一部の中央銀行が利上げを行ったことでインフレ期待は効果的に抑制されているが、先進国・新興市場ともに金融環境は緩和したままであると指摘した。

連邦準備制度理事会のデータによると、FRBの翌日物リバースレポ（RRP）ファシリティの利用額は6月25日に57億1800万ドルに達し、取引相手は6社で、前営業日の45億3400万ドルから増加した。

6月25日の米国7年債入札は、利回り4.26%で落札され、前回入札の4.29%から3ベーシスポイント低下した。

6月25日、米国7年国債入札の応札倍率は36.22%で、前回入札の71.23%から低下し、応札者の需要減少を示している。

6月25日、米国7年国債入札の応札倍率は2.5を記録し、前回入札の2.52から低下した。

英国10年国債利回りは、6月25日の欧州市場引けで1.6ベーシスポイント上昇の4.699%となったが、2年国債利回りは1.4ベーシスポイント低下の4.115%となった。 2年/10年国債スプレッドは3.268ベーシスポイント拡大し、+58.464ベーシスポイントとなった。 30年および50年国債利回りも上昇し、それぞれ2.6ベーシスポイントおよび1.0ベーシスポイント上昇した。

ブルームバーグのデータによると、ドイツの2年国債利回りは木曜日（6月25日）に1.8ベーシスポイント低下し2.528%となった。欧州市場の寄り付きではイタリアの10年国債利回りが一時4.849%に急上昇した後、3.590%に回復した。ドイツの10年国債利回りは0.8ベーシスポイント低下し2.857%、一方で2年/10年国債の利回りスプレッドは1.068ベーシスポイント拡大し32.722ベーシスポイントとなった。

スコット・ベセント財務長官は、6月24日（水曜日）にCNBCのインタビューで、トランプ政権がケビン・ウォーシュFRB議長による潜在的な利上げを支持しているようだと述べた。ベセント長官は、ウォーシュ議長は「インフレ抑制と雇用維持というFRBの二元的使命に最も適う道を選択するだろう」と述べ、同議長が最近インフレに対して「顕著に強硬な」姿勢を取っていると付け加えた。 一方、FRBが先週発表した最新の金利予想では、19人の政策立案者のうち9人が今年の利上げを予想し、6人が1回以上の利上げがあると見込んでいる。市場の価格設定によると、アトランタ連邦準備銀行の市場確率トラッカーによれば、投資家は2026年の利上げ確率を75%超と見積もっている。

ブルームバーグ・ドル指数は本日（6月25日）、0.3%下落し、日中安値を記録した。

GBP/USDは本日の取引中（6月25日）に1.32まで上昇し、日中で0.24%上昇しました。

中国人民銀行によると、ブラジル財務省は本日（6月25日）、中国外国為替取引システム業者協会にパンダ債券の申請を提出し、ブラジルはラテンアメリカ初のソブリン・パンダ債券発行国となった。中国人民銀行総裁の潘功勝氏は、二国間の投資・融資協力を深化させることで、通貨の相互利用と金融インフラの接続性が促進されると述べた。

ニューヨーク連邦準備銀行によると、担保付翌日物融資金利（SOFR）は6月24日に3.62％で変わらず、一方、実効連邦資金金利は3.63％で安定していた。

MSCIのCEOヘンリー・フェルナンデス氏によると、韓国の株式市場運営は依然として新興市場の特徴を示しており、そのためインデックスプロバイダーは韓国の新興市場分類を維持している。フェルナンデス氏は通貨取引制限をアップグレードの主要な障害として挙げ、先進市場では投資家が自由に外貨を売買し、便利な時間と場所で株式を取引できるのに対し、韓国市場にはウォン取引におけるそのような柔軟性が欠けていると指摘した。

BlockBeatsによると、6月25日、米10年国債利回りは4.40%を下回り、インフレデータが予想を下回ったことを受けて7週間ぶりの低水準となり、FRBによる複数回の利上げに対する市場の期待が和らいだ。堅調な消費者支出と経済の回復力は、今年のFRBによる少なくとも1回の利上げへの期待を引き続き支えている。

新たに任命された議長ケビン・ウォーシュの下、連邦準備制度理事会は最近の金融政策会合後、為替および商品市場で積極的なタカ派的な再評価を推進した。市場参加者は、5月の消費者物価指数（CPI）データが4.2%のインフレを示し、中央銀行の長期高金利スタンスを裏付けたことから、年内の追加利上げの可能性を織り込みつつある。米ドル指数（DXY）は1年以上ぶりの高水準に達し、EUR/USDを約1.1320の年初来安値に押し下げ、英ポンドを数ヶ月ぶりの低水準に引きずり込み、金を1トロイオンス4,000ドルの心理的節目を下回らせた。このドル優位は、金融情勢の全般的な再編が進む中、持続的なインフレ圧力に対するFRBの対応を反映している。 FRBのタカ派シフトが米ドルを年初来高値に押し上げ 米ドル指数（DXY）は、新たに任命されたFRB議長ケビン・ウォーシュ主導の金融政策会合後、1年以上ぶりの高値に押し上げられた。市場参加者は、5月のCPIデータが4.2%のインフレを示したことを背景に、年内の追加利上げの可能性を積極的に織り込んでいる。このタカ派的な勢いにより、EUR/USDは約1.1320の年初来安値に押し