決済システムにおけるブロックチェーン

ブロックチェーン技術は、私たちが価値を移転し、支払いを行う方法を変革する可能性を秘めています。 仲介者を必要とせずに金融取引を処理するための安全で透過的かつ効率的な手段を提供します。 今日の決済システムは、地域や決済システムの種類によって、独占のレベルの点で異なります。 一部の地域では、少数の大企業だけが市場を支配しています。 VisaやMastercardなどの企業は、市場のかなりのシェアを保持し、支払い処理インフラストラクチャの大部分を管理しています。 これにより、特に別の大陸への送金に関しては、消費者にとって高額な手数料と限られた選択肢が生じる可能性があります。 決済システムの独占のレベルは、政府の規制、市場競争、利用可能な技術インフラストラクチャなど、さまざまな要因の影響を受けます。

ブロックチェーン技術は、ピアツーピア(P2P)価値移転の概念に革命をもたらし、取引の検証と決済を仲介者に依存する従来の支払いシステムよりもはるかに速く、より低い取引コストで取引を処理できるようにしました。 従来の方法では決済に数日かかることがあった国境を越えた支払いは、ブロックチェーンを使用して数分で処理できるようになりました。 たとえば、エルサルバドルの小さな州が法定通貨としてビットコインを採用して以来、海外で働くエルサルバドル人が家族に送金するコストは大幅に低下しました。 それ以前は、エルサルバドルへの送金は2020年に60億ドルを超えると推定されており、国の国内総生産(GDP)の約17%を占めています。 これは、特に多くの人々、特に農村部の人々が正式な銀行サービスにアクセスできない可能性があり、送金を受け取ることが困難になるため、エルサルバドルの市民にとって大きな利点を構成します。

送金の文脈では、ブロックチェーン技術の使用は、送金を受け取るための安全で効率的な手段を提供することにより、「銀行口座を持たない銀行」を助けることができます。 ブロックチェーンベースの送金を使用することで、個人は従来の銀行サービスを必要とせずに価値の移転を受け取ることができます。 その結果、以前は金融サービスにアクセスできなかった人々が、金融的に包摂され、世界経済に参加する新しい機会を得る可能性があります。 クレジット、貯蓄、投資財へのアクセスはその一例であり、人々やコミュニティにさらに力を与えることができます。

資本市場におけるブロックチェーン

資本市場の文脈では、ブロックチェーンは証券やその他の金融資産の取引、決済、管理の方法を変革する可能性を秘めています。 資本市場は、分散化と暗号化セキュリティを活用することで、全体的により効率的で、費用効果が高く、透明性が高く、より安全になります。 資本市場におけるブロックチェーンの潜在的なアプリケーションには、次のものがあります。

• 有価証券決済: ブロックチェーン技術は、証券取引の決済プロセスを自動化および加速することにより、お金が買い手から売り手に移動するのにかかる時間を短縮できます。
• デジタル資産: 株式、債券、その他の証券を表すトークンなどのデジタル資産は、ブロックチェーンテクノロジーのおかげで、より簡単に作成および取引できます。 このため、投資家はこれらの資産の取引が簡単であり、発行者は資金調達が容易であると感じるかもしれません。
• 透明性の向上: ブロックチェーンにより、ネットワーク内のすべての参加者が共有元帳にアクセスできるため、トランザクションの透明性が向上し、記録の精度が向上します。
• 強化されたセキュリティ: ブロックチェーンの分散型構造は、悪意のある当事者がデータを変更することを困難にします。 これは、偽造を防止し、取引の正当性を保証するのに役立ちます。

資本市場におけるブロックチェーンの潜在的な利点は重要ですが、規制の不確実性や標準化の必要性など、その採用には課題もあることに注意することが重要です。 いずれにせよ、アプリケーションの可能性と多くの分野は無数にあり、ブロックチェーンテクノロジーが金融セクターの主要なプレーヤーに採用されるのは時間の問題です。

貸付と保険におけるブロックチェーン

ブロックチェーン技術が革命を起こすことができる他の2つのセクターは、特に最初の貸付と保険のセクターです。 従来の銀行システムが、主に財政的および社会的問題のために、口座を開設する可能性さえない多くの人々をどのように除外したかについて話しました。 これらの人々にとって、ローンや保険契約にアクセスすることは、彼らが支払う余裕のない過剰な費用につながり、彼らの状況をさらに悪化させるでしょう。 一方、これらのサービスにまだアクセスできる人は、過度の官僚主義や不均衡なコストなど、他の種類の問題に直面しなければならない場合があります。

ピアツーピア取引を可能にし、手動プロセスを自動化することにより、ブロックチェーンはローン組成プロセスを合理化し、借入コストを削減し、信用評価の精度を向上させることができます。 ブロックチェーンは、借り手の信用履歴と財務情報の安全で透明な記録を提供することにより、ローン組成プロセスの効率を向上させ、時間とコストを削減できます。 借り手と貸し手が仲介者を必要とせずに直接対話できるピアツーピア(P2P)貸付プラットフォームの作成により、以前は限られた数のユーザーのみに予約されていたクレジットサービスにアクセスする多くの機会が何千人も生まれました。 優れた例は、コースの冒頭で説明した分散型アプリケーション(dApps)で、分散型ファイナンスのためのますます直感的で効率的なプロトコルを開発しています。

ブロックチェーンは、詐欺を減らし、請求プロセスを自動化し、保険契約者に安全で透明性のある保険契約の記録を提供することで、ほぼ同じ方法で保険セクターに革命を起こすことができます。 さらに、ブロックチェーンプロトコル上で実行されるトークン化された資産を作成することで、保険資産の流動性を高めることができます。 ここで、オラクルに接続されたスマートコントラクトは、所定の条件に基づいて請求の支払いを自動化するために使用されることにより、非常に重要な役割を果たします。 たとえば、保険契約者が火災などの対象となるイベントを経験した場合、スマートコントラクトは自動的に請求の支払いをトリガーできます。 このアプリケーションは想像さえするのが最も難しいものの1つですが、それはそれが不可能であるという意味ではありません。 時間と多くの作業が必要であり、保険業界が最新の進歩に遅れずについていき、保険契約者の変化するニーズを満たすためにこれらのテクノロジーを適用するための新しく革新的な方法を見つけるために取り組むことが重要です。

ハイライト
ブロックチェーン技術は、ピアツーピア(P2P)価値移転の概念に革命をもたらし、取引の検証と決済を仲介者に依存する従来の支払いシステムよりもはるかに速く、より低い取引コストで取引を処理できるようにしました。資本市場の文脈では、ブロックチェーンは、特にほとんどすべての資産をデジタル化できるという事実のおかげで、証券やその他の金融資産の取引方法を変革する可能性があります。ピアツーピア取引を可能にし、手動プロセスを自動化することにより、ブロックチェーンはローン組成プロセスを合理化し、借入コストを削減し、信用評価の精度を向上させることができます。 さらに、保険セクターが詐欺を減らし、請求プロセスを自動化し、保険契約者に保険契約の安全で透明性のある記録を提供するのに役立ちます。

結論

コースのこの部分は、以前は銀行口座にアクセスできなかった人々も含めて、ブロックチェーンが貸付および保険セクターにどのように(そして何よりも)革命を起こすことができるかを示すことを目的としています。 このコースでは、ブロックチェーンテクノロジーの主なユースケース、または少なくとも一部の企業がすでに実験しているユースケースをカバーしようとしました。 将来的には、他の問題が発生する可能性があり、解決または改善する必要があるいくつかの技術的な問題もあります。