Les actions tokenisées sont-elles une option d'investissement légitime ? En surface, elles mélangent harmonieusement les actions traditionnelles avec les avantages de la technologie blockchain crypto. Et contrairement aux actions conventionnelles stockées dans des comptes de courtage, les actions tokenisées existent sous forme de jetons numériques basés sur la blockchain, correspondant directement aux actions réelles de l'entreprise. Cela permet aux investisseurs d'acheter facilement des actions fractionnées, supprimant ainsi les barrières de coût souvent associées aux marchés boursiers traditionnels.

Au début de 2025, les actions tokenisées ont connu une percée significative lorsque Coinbase a annoncé son intention d'offrir des actions tokenisées de son action via Base, son réseau Ethereum de couche 2. Cette initiative très médiatisée illustre non seulement l'adoption croissante par le grand public, mais signale également une acceptation plus large des produits financiers intégrés à la blockchain au sein des marchés traditionnels.

Les améliorations de liquidité sont l'un des avantages marquants des actions tokenisées. Les transactions sur le marché boursier traditionnel peuvent prendre des jours à se régler, mais les transactions sur blockchain se font instantanément, permettant aux investisseurs de tirer rapidement parti des événements susceptibles de faire bouger le marché. Des plateformes comme AlloX offrent désormais des échanges dédiés spécifiquement conçus pour le trading d'actions tokenisées, offrant un trading 24/7, des frais réduits et un règlement immédiat—une amélioration notable par rapport aux bourses traditionnelles.

Source : https://www.iotric.com/blog/what-is-fractional-ownership-in-real-estate-investment-with-blockchain/

Un autre développement crucial est survenu avec de grandes institutions telles que Citi et JPMorgan qui ont pleinement adopté la tokenisation en déployant des produits on-chain. Citi, par exemple, s'est associé à SDX pour tokeniser des actions d'entreprises privées soutenues par des capitaux-risque, offrant ainsi aux investisseurs mondiaux un accès plus facile à des opportunités d'investissement autrement restreintes.

La capitalisation boursière croissante des actions tokenisées est un indicateur clair de leur popularité en hausse. En avril 2025, la capitalisation boursière de ces actifs numériques a dépassé 350 millions de dollars, avec des projections de leaders de l'industrie suggérant qu'elle pourrait finalement dépasser 1 trillion de dollars.

Mais bien que les actions tokenisées offrent des avantages considérables, la clarté réglementaire reste dans une zone grise. Sous cette présidence pro-crypto aux États-Unis, il pourrait y avoir de plus en plus d'opportunités. Et des régions comme la Suisse et l'Union européenne ont commencé à établir des cadres clairs pour soutenir les valeurs mobilières tokenisées, renforçant considérablement la confiance des investisseurs et suscitant potentiellement une adoption encore plus grande du marché dans les années à venir.

L'intégration des actions tokenisées avec les portefeuilles Crypto présente également des possibilités passionnantes pour les traders. Les investisseurs Crypto peuvent facilement convertir leurs actifs comme le Bitcoin ou l'Ethereum en actions tokenisées, aidant ainsi à diversifier les risques. Cette intégration peut contribuer à la stabilité des marchés Crypto en les liant plus étroitement aux actifs financiers traditionnels, moins volatils.

Cependant, les investisseurs doivent rester prudents face aux risques potentiels associés aux actions tokenisées. Cette annonce de @BackedFi sur X ci-dessous, par exemple mentionne spécifiquement que la version tokenisée de l'action de Coinbase ($COIN) est désormais disponible sur le réseau Base. Les jetons ($wbCOIN) sont décrits comme étant entièrement garantis, librement transférables et représentant une réclamation légale sur la valeur de l'action réelle de Coinbase. L'enthousiasme de la foule (et leurs 595K engagements au post) était perceptible :

Les entreprises qui explorent l'émission de capitaux tokenisés ont déjà démontré un succès assez encourageant. Avec des institutions comme BlackRock et JPMorgan développant des produits de tokenisation dans le monde réel, il est clair que cette tendance va se poursuivre. La tokenisation simplifie non seulement le processus de levée de fonds pour les entreprises, mais réduit également les complexités opérationnelles associées à la gestion des actions traditionnelles.

En regardant vers l'avenir, les actions tokenisées pourraient aider à stimuler l'adoption de la crypto en offrant aux investisseurs traditionnels une passerelle familière (mais excitante) vers la crypto. Leur accessibilité, en particulier pour les petits investisseurs de détail et les participants internationaux, peut offrir de nombreuses nouvelles opportunités d'investissement. Cependant, l'adoption pratique dépend du niveau de réglementation et de sécurité que les nations souhaitent mettre en œuvre à leur égard. Bien qu'elles ne remplaceront pas les marchés conventionnels, les actions tokenisées peuvent certainement aider à combler le fossé entre les actifs numériques et traditionnels, de la même manière que les ETF Bitcoin et Ethereum.

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