Розбір стратегії торгівлі біткоїнами: передбачення знаменитостей, класичні моделі — все провалилося, залишилися лише ці чотири показники

Оригінальна назва: «Застосував AI-дистиляцію до дуже точної стратегії торгівлі біткоїнами для всіх»
Автор оригіналу: JiaYi, засновник GeekCartel

Автор оригіналу: RhythmBlockBeats

Джерело оригіналу:

Перепублікація: Mars Finance

Оскільки я не трейдер, то при розробці стратегії торгівлі BTC я повинен чітко усвідомлювати одне: які дані можуть передбачити біткоїн, а які лише ускладнюють прогноз.

Спершу висновок: після завершення роботи я протестував цю систему протягом тижня, і на кожному ключовому сигналі вона заздалегідь давала мені напрямок.

Нижче — повна логіка.

1. Контекст дослідження: я переглянув усі «методи прогнозування BTC»

Я не професійний трейдер другого рівня. Тому я не обирав індикатори одразу, а зробив одну дурницю —

переглянув усі методи прогнозування біткоїна з 2017 по 2025 рік.

Розподілив їх на три категорії:

Перша категорія: думки знаменитостей. VanEck прогнозує $180K до 2025 року. Не досягнуто. Bitwise — $200K. Не досягнуто. Tom Lee, Arthur Hayes, Novogratz, Cathie Wood — майже всі значущі цінові прогнози за останні 8 років систематично переоцінювалися, середня похибка понад 50%.

Друга категорія: аналітичні методи. Модель Stock-to-Flow (PlanB), логарифмічна крива зростання, циклічна теорія, Wyckoff, Елліотівські хвилі… кожен має свою «історичну точність», але при запуску їх після 2024 року майже всі виявилися неспроможними.

Третя категорія: сигнали з блокчейну. MVRV Z-Score, SOPR, NUPL, Puell Multiple, Hash Ribbon, Reserve Risk… цю категорію я досліджував найдовше, оскільки вона не «прогнозує», а «описує стан».

Перевіривши всі три категорії, почав відсів.

2. Відбір та аналіз: не кількість даних робить їх точними, а навпаки — збиває з пантелику

Після відбору я виявив протилежне інтуїції:

коли масив даних одночасно вказує у різні напрямки, ваші рішення стають гіршими.

Після аналізу я розділив їх на дві групи —

Ненадійні (видаляю)

Думки знаменитостей. Структура стимулів змушує їх говорити великі слова. Називати «$500K» — щоб потрапити у заголовки, набрати підписників, багаторазово цитувати. Казати «$80K боковик» — ніхто не поширює. Помилився — не карають, вірно — «гений». Ця структура не змінюється, тому й прогнози залишаються неточними.

Модель Stock-to-Flow. У 2021 році вона була високоточною, але після 2022 — зламалася. Чому? Тому що припущення моделі — «залежність ціни від кривої пропозиції», але після входу ETF ціна визначається потоками капіталу, а не пропозицією. Модель сама по собі не помилилася, але світ, який вона описує, змінився.

Емоційні індикатори (чистий Fear & Greed). Історично, коли Fear & Greed довго тримався нижче 20, це іноді був низ — а іноді — передвісник падіння до -30. Використовувати їх окремо — багато хибних сигналів.

Надійні (залишаю):

MVRV Z-Score. Вимірює відхилення поточної ринкової капіталізації від середньої вартості всіх тримачів. Історично, кожного разу, коли він входив у зелений сектор, це точно вказувало на дно циклу — 2018, березень 2020, кінець 2022. Три рази — і всі три рази приносили понад 100% прибутку за 12 місяців. Але слід враховувати: після 2024 року його прогнози щодо вершин перестали працювати ($73K вже був перегрів, BTC досяг $126K), оскільки ETF-торгівля відбувається поза ланцюгом, і він не бачить інституційний капітал. Тому залишаю лише для визначення дна.

SOPR 28-денна середня. Вимірює, скільки BTC продається з збитками. Постійне значення нижче 1.0 — тримачі продають у збиток — близько до дна. Цей індикатор дуже стабільний для визначення дна.

ETF чистий потік капіталу. Новий ключовий індикатор після 2024 року. Тут потрібно дивитись на поведінку інституцій — з блокчейну не видно. Постійний чистий потік понад $10 мільйонів за 5 днів — інституції нарощують позиції; понад цей рівень — зменшують.

Макро-грошова ліквідність. Напрямок ФРС + швидкість зростання M2. В періоди політики стимулювання — купуємо, у періоди стиснення — зменшуємо позиції. Не для короткострокового таймінгу, а для визначення глобального тренду.

Fear & Greed як допоміжний індикатор. Не використовую самостійно, лише у поєднанні з іншими сигналами.

Після відбору залишилось чотири виміри. Більше — зайве.

3. Формування стратегії: при трьох і більше однакових сигналів — діяти

Після визначення «які показники точні, чому вони точні», я створив торгову стратегію.

Основна логіка: не за цільовою ціною, а за напрямком і позицією.

Визначення дна: MVRV у зеленій зоні + SOPR нижче 1.0 → тримачі продають у збиток, історично — високий відсоток успіху для входу.

Визначення вершини: сигнали з блокчейну вказують на перегрів + ETF — постійний відтік капіталу → інституції зменшують позиції.

Глобальний фон: напрямок ФРС → стимулювання — купуємо, стиснення — зменшуємо позиції.

Допомога емоцій: Fear & Greed < 20 → паніка, додатковий вагомий сигнал.

Один сигнал сам по собі недостатній. Тільки при трьох і більше однакових — вхід.

Я зробив автоматичну систему моніторингу:

· Щодня автоматично отримує ціну BTC, Fear & Greed, дані з блокчейну, ETF-капітал

· Не надсилає повідомлення, якщо сигнал не активований

· При активації — повідомляє у Telegram

· Не щоденна розсилка, не шум. Лише у важливі моменти.

Поточний стан сигналу (15 квітня 2026 року):

Ціна BTC — $71,631. Fear & Greed — 12, історичний рівень паніки. MVRV Z-Score у зеленій зоні. SOPR нижче 1.0, тримачі продають у збиток.

Усі три блокчейн-сигнали підтверджені.

Єдине протилежне — нещодавній слабкий потік ETF, інституції ще не почали активно нарощувати позиції.

Історично, триразове підтвердження (паніка + MVRV у зеленій зоні + SOPR < 1) траплялося лише тричі: наприкінці 2018, березень 2020, кінець 2022. За 12 місяців після — понад 100% прибутку.

Це не прогноз щодо того, скільки зросте BTC. Це об’єктивний опис поточного стану ринку.

Найбільше враження від дослідження:

Прогнози — це думки інших, а рамки — ваш інструмент для суджень.

Якщо прогноз помилковий — нічого не втрачаєш. Якщо рамки — неправильні — хоча б знаєш, де помилка, і можеш ітеративно покращувати.

Можна додати свої переваги, наприклад, щодо плечей або циклів, і тоді AI видасть сигнали, що найкраще підходять саме вам.

Увага: все наведене — на основі історичних закономірностей, не є фінансовою порадою.