Акції налаштовані на зниження відкриття через затяжний занепад інтересу до ШІ, очікуються протоколи ФРС та економічні дані США

Олександр Пилипенко

Вівторок, 17 лютого 2026 року о 20:30 за Грінвічем+9 10 хв читання

У цій статті:

•                                       Топ-пік акцій StockStory 
  

  WT

  -1.56%

Ф’ючерси S&P 500 E-Mini на березень (ESH26) знизилися на -0.40%, а ф’ючерси Nasdaq 100 E-Mini на березень (NQH26) знизилися на -0.85% цієї ранку, що вказує на нижче відкриття на Уолл-стріт після довгих вихідних через тривоги щодо ШІ, що продовжують впливати на настрої.

Інвестори залишаються занепокоєні зростанням бюджетів на ШІ компаній, а також потенціалом технології руйнувати галузі поза технологічним сектором. За словами Аніки Гупта з WisdomTree, існує «затяжна тривога щодо того, чи буде витрати на ШІ достатньо прибутковими, побоювання щодо конкуренції та ширше зменшення ризиків з найбільш переповнених торгів після дуже сильного зростання».

Більше новин від Barchart

Спокійні води для Alphabet (GOOG, GOOGL) пропонують привабливу опційну торгівлю

Опціони пут Amazon за нижчими цінами мають високі доходи

Що дивляться глобальні ринки у понеділок?

Отримуйте ексклюзивні аналітики з безкоштовною розсилкою Barchart Brief. Підписуйтеся зараз для швидкого, гострого аналізу ринку в середині дня, який ви не знайдете ніде більше.

Фокус інвесторів цього тижня зосереджений на низці економічних даних США, з особливою увагою до показника інфляції PCE та попередньої оцінки ВВП за четвертий квартал, протоколів останнього засідання Федеральної резервної системи та звітів про прибутки кількох високопрофільних компаній.

У п’ятничній торгівлі основні індекси Уолл-стріт закрили змішаними результатами. Зросли акції софтверних компаній, зокрема CrowdStrike Holdings (CRWD) зростанням понад +4% та ServiceNow (NOW) зростанням понад +3%. Також, акції з криптовалютною експозицією підскочили після зростання ціни Bitcoin більш ніж на +4%, з Coinbase Global (COIN) зростанням понад +16%, що зробило її лідером серед прибутків у S&P 500, а Strategy (MSTR) підскочила більш ніж на +8%, очоливши прибутки в Nasdaq 100. Крім того, Applied Materials (AMAT) піднялася більш ніж на +8% після того, як найбільший американський постачальник обладнання для виробництва чипів опублікував кращі за очікуваннями результати за перший квартал та випустив несподівано сильний прогноз на другий квартал. З негативу, Constellation Brands (STZ) знизилася більш ніж на -8% і стала найбільшим у відсотковому вираженні програшем у S&P 500 після того, як алкогольна компанія повідомила, що Nicholas Fink замінить Bill Newlands на посаді CEO.

Звіт Бюро статистики праці США, опублікований у п’ятницю, показав, що споживчі ціни зросли на +0.2% у січні в місячному вимірі, що менше за очікування +0.3% і найменше з липня. За рік інфляція знизилася до +2.4% у січні з +2.7% у грудні, що менше за очікування +2.5%. Також, базовий індекс споживчих цін (CPI), що виключає волатильні ціни на їжу та паливо, зріс на +0.3% у січні і на +2.5% у річному вимірі, що відповідало очікуванням.

Продовження історії  

«Для ФРС, [звіт CPI] ймовірно, не змінить багато в короткостроковій перспективі», — сказав Джеймс МакКанн з Edward Jones. «Ми бачимо можливість подальшого зниження ставок пізніше цього року. Однак це залежить від більш переконливого зниження інфляції до цільового рівня, при цьому терміновість додаткових знижень зараз зменшилася через, здається, полегшення ризиків у ринку праці.»

Голова Чиказького відділення ФРС Остен Гулсбі у п’ятницю заявив, що центральний банк може знизити ставки далі, якщо інфляція буде йти до цільового рівня 2%, але наразі це не так. «Зараз ми не на шляху до 2%. Ми застрягли на рівні 3%, і це неприпустимо», — сказав Гулсбі.

Ф’ючерси на ставки США закодовані з ймовірністю 92.2% на відсутність змін і 7.8% на зниження ставки на 25 базисних пунктів після завершення засідання ФРС у березні.

У цьому короткому святковому тижні основною подією стане попередня оцінка індексу цін споживчих витрат (PCE), що є улюбленим інфляційним показником ФРС, а також попередня оцінка ВВП за четвертий квартал, що охоплює період найтривалішого за історією урядового простою. Інші важливі дані включають замовлення на довгострокові товари, основні замовлення на довгострокові товари, початок будівництва житла, дозволи на будівництво, промислове виробництво, виробництво у сфері обробної промисловості, індекс виробництва Філадельфії, первинні заявки на допомогу по безробіттю, торговий баланс, попередні продажі житла, провідний економічний індекс Конференц-борду, особисті витрати, особистий дохід, PMI виробництва S&P Global (попередній), PMI послуг S&P Global (попередній), продажі нових будинків та індекс споживчого настрою Мічиганського університету.

Учасники ринку також будуть стежити за протоколами засідання ФРС від 27-28 січня, які мають бути оприлюднені у середу, щоб оцінити дискусії між чиновниками, які підтримують стабільність ставок, і тими, хто виступає за зниження ставок. FOMC залишив ставки без змін минулого місяця після трьох послідовних знижень наприкінці 2025 року. «Протоколи січня ймовірно, детально опишуть аргументи на підтримку очікувальної позиції та ті, що можуть підтримати зниження ставок, відповідно до різних точок зору, висловлених різними членами FOMC з моменту засідання», — кажуть аналітики HSBC.

Крім того, учасники ринку будуть уважно слухати заяви низки посадовців ФРС. Губернатор ФРС Майкл Бар, президент Сан-Франциско ФРС Мері Дейлі, віце-голова ФРС з нагляду Мішель Бовман, президент Атланти ФРС Рафаель Бостік, президент Міннеаполіс ФРС Ніл Кашкары, президент Чикаго ФРС Остен Гулсбі та президент Даллас ФРС Лорі Логан заплановані на виступи цього тижня.

Четвертий квартал корпоративного прибуткового сезону добігає кінця, але кілька відомих компаній мають оприлюднити звіти цього тижня, зокрема Walmart (WMT), Palo Alto Networks (PANW), Cadence Design Systems (CDNS), Analog Devices (ADI), Booking Holdings (BKNG), Deere & Company (DE), та Constellation Energy (CEG).

Тим часом, починаючи з цього тижня, з’являться квартальні звіти 13F, що деталізують портфелі та транзакції Berkshire Hathaway та інших великих інвесторів, що проллє світло на зміни у портфелях за четвертий квартал.

Сьогодні інвестори зосередяться на індексі виробництва Empire State, підготовленому Нью-Йоркським ФРС, який має бути оприлюднений за кілька годин. Економісти очікують, що у лютому він становитиме 6.4, порівняно з 7.7 у січні.

На ринку облігацій дохідність 10-річної казначейської облігації США становить 4.028%, зниження на -0.59%.

Індекс Euro Stoxx 50 зростає на +0.02% цієї ранку, намагаючись стабілізуватися після днів волатильності, викликаної побоюваннями щодо руйнівного впливу ШІ на різні галузі. Акції комунальних служб, страхування та охорони здоров’я зросли у вівторок. Водночас, акції гірничодобувних компаній знизилися через зниження цін на метал. Також знизилися оборонні компанії, з увагою до ключових переговорів щодо ядерної програми між США та Іраном, а також до мирних переговорів, організованих США між Україною та Росією у Женеві. Дані від Офісу національної статистики, опубліковані у вівторок, показали, що рівень безробіття у Великій Британії піднявся до найвищого рівня з часів пандемії, а зростання зарплат у четвертому кварталі охололо, що дає Банку Англії додаткові підстави знизити ключову ставку наступного місяця. Окремо, фінальні дані підтвердили, що річна інфляція в Німеччині зросла до 2.1% у січні. Крім того, інститут економічних досліджень ZEW повідомив, що настрої німецьких інвесторів несподівано знизилися у лютому, підкреслюючи крихкість відновлення у найбільшій економіці Європи. Тепер увага інвесторів зосереджена на даних PMI для зони Євро, які дадуть більш своєчасне уявлення про ділову активність наприкінці першого кварталу, а також на коментарях посадовців Європейського центрального банку, включаючи члена Правління Ізабель Шнабель, які мають бути оприлюднені пізніше цього тижня. У корпоративних новинах, Avolta AG (AVOL.Z.IX) піднялася більш ніж на +6% після того, як UBS підвищив рекомендацію на акції з «Нейтральних» до «Купівлі».

Розміщення даних про середню заробітну плату без бонусів у Великій Британії, рівень безробіття у Великій Британії, індекс споживчих цін у Німеччині, індекс настроїв ZEW у Німеччині та індекс настроїв ZEW у зоні Євро були оприлюднені сьогодні.

Середня заробітна плата у Великій Британії без бонусів становила 4.2% за три місяці до грудня, відповідно до очікувань.

Рівень безробіття у Великій Британії за три місяці до грудня становив 5.2%, слабший за очікування 5.1%.

Індекс споживчих цін у Німеччині за січень зріс на +0.1% у місячному вимірі і на +2.1% у річному, відповідно до очікувань.

Індекс настроїв ZEW у Німеччині за лютий склав 58.3, слабший за очікування 65.8.

Індекс настроїв ZEW у зоні Євро за лютий склав 39.4, слабший за очікування 45.7.

Індекс Nikkei 225 у Японії (NIK) закрився зниженням на -0.42%, тоді як фінансові ринки Китаю були закриті через святковий день.

Індекс Nikkei 225 у Японії закрився нижче сьогодні, оскільки відсутність нових каталізаторів змусила інвесторів зафіксувати прибутки. Технологічні акції були одними з найбільших у програші у вівторок. Постійні побоювання щодо руйнівного впливу ШІ продовжують тиснути на зростаючі компанії, зокрема SoftBank Group, що знизилася більш ніж на -5% і тягне індекс вниз на 187 пунктів. Також знизилися фінансові та промислові акції. Обмежуючи збитки, зросли енергетичні та автомобільні компанії. Старший аналітик Tokai Tokyo Intelligence Laboratory Саудара Рьотаро сказав: «Каталізаторів дуже мало. Ми спостерігаємо технічне фіксування прибутків». Тим часом, облігації Японії зросли у ціні у вівторок після того, як попит на п’ятирічні урядові облігації зріс вперше з вересня на тлі зменшення очікувань щодо раннього підвищення ставки Банку Японії. У інших новинах, Reuters повідомив у вівторок, що через зростання витрат на обслуговування боргу, ймовірно, через три роки обсяги випуску облігацій у Японії зростуть на 28%, що ставить під сумнів заяву прем’єр-міністра Саане Такіачі про можливість впровадження податкових знижок без збільшення боргу. У корпоративних новинах, Sumitomo Pharma піднялася більш ніж на +7%, оскільки Міністерство охорони здоров’я Японії має розглянути цю тиждень терапію на основі iPS-клітин для лікування прогресуючого паркінсонізму. У центрі уваги інвесторів цього тижня — торгові та інфляційні дані Японії, причому останні, ймовірно, знизяться, залишаючись близько до цільового рівня Банку Японії. Індекс волатильності Nikkei, що враховує імпліцитну волатильність опціонів Nikkei 225, закрився зниженням на -3.90% до 29.82.

Індекс Shanghai Composite у Китаї сьогодні закритий через святкування Лунного Нового року. Фінансові ринки материкового Китаю відкриються знову у вівторок, 24 лютого.

Передторгові рухи на американському ринку

Акції «Величної сімки» рухаються вниз у передторгових сесіях, з Meta Platforms (META) та Nvidia (NVDA) зниженням понад -1%.

Акції чіпів знизилися у передторгових торгах. Micron Technology (MU) знизилася більш ніж на -2%. Також, Advanced Micro Devices (AMD) та Intel (INTC) знизилися більш ніж на -1%.

Dollar General (DG) знизилася більш ніж на -1% у передторгових торгах після того, як Rothschild & Co. Redburn знизили рекомендацію на акції з «Нейтральних» до «Продати» з цільовою ціною.

ZIM Integrated Shipping Services $111 ZIM( підскочила більш ніж на +35% у передторгових торгах після того, як німецький гігант з судноплавства Hapag-Lloyd погодився придбати компанію за 4.2 мільярда доларів.

Norwegian Cruise Line Holdings )NCLH( піднялася більш ніж на +7% у передторгових торгах після повідомлення Wall Street Journal, що активістська компанія Elliott Investment Management створила понад 10% пакет акцій у компанії і планує домагатися змін.

Більше передторгових рухів акцій можна побачити тут

Фокус на прибутках США у вівторок — 17 лютого

Medtronic )MDT(, Palo Alto Networks )PANW(, Cadence Design Systems )CDNS(, Republic Services )RSG(, Energy Transfer LP )ET(, Vulcan Materials Company )VMC(, EQT Corporation )EQT(, Kenvue )KVUE(, DTE Energy Company )DTE(, FirstEnergy )FE(, Devon Energy )DVN(, Expand Energy )EXE(, Labcorp Holdings )LH(, Leidos Holdings )LDOS(, Genuine Parts Company )GPC(, Somnigroup International )SGI(, RB Global )RBA(, MKS Inc. )MKSI(, Watsco )WSO.B(, Watsco )WSO(, Toll Brothers )TOL(, Allegion )ALLE(, Hecla Mining Company )HL(, Builders FirstSource )BLDR(, IAMGOLD )IAG(, Sunoco LP )SUN(, Valmont Industries )VMI(, Halozyme Therapeutics )HALO(, Krystal Biotech )KRYS(, Element Solutions )ESI(, Fluor )FLR(, Louisiana-Pacific )LPX(, Celanese )CE(, Glaukos )GKOS(, Herc Holdings )HRI(, Kite Realty Group Trust )KRG(, Rush Enterprises )RUSHA(, SSR Mining )SSRM(, Mercury General )MCY(, Franklin Electric Co. )FELE(, Knife River )KNF(, Rush Enterprises )RUSHB(, Waystar Holding )WAY(, Itron )ITRI(, USA Compression Partners )USAC(, Caesars Entertainment )CZR(, Rush Street Interactive )RSI(, Axcelis Technologies )ACLS(, Bel Fuse )BELFA(, Bel Fuse )BELFB(, The Andersons )ANDE(, Huntsman )HUN(, Innospec )IOSP(, National Energy Services Reunited )NESR(, Hillman Solutions )HLMN(, Rogers )ROG(, Goosehead Insurance )GSHD(, Empire State Realty Trust )ESRT(, Pitney Bowes )PBI(, AtriCure )ATRC(, La-Z-Boy )LZB(, Select Water Solutions )WTTR(, NeoGenomics )NEO(, LGI Homes )LGIH(, NANO Nuclear Energy )NNE(, JBG SMITH Properties )JBGS(, Great Lakes Dredge & Dock )GLDD(, Centerspace )CSR(, Donnelley Financial Solutions )DFIN(, Ferroglobe )GSM(.

На дату публікації, Олександр Пилипенко не мав )жодних безпосередніх або опосередкованих( позицій у будь-яких цінних паперах, згаданих у цій статті. Вся інформація та дані в цій статті є виключно для ознайомлювальних цілей. Ця стаття була спочатку опублікована на Barchart.com.

Умови та Політика конфіденційності

Панель конфіденційності

Більше інформації