Свідомість довгострокового планування знижується вже три роки поспіль, а «жорстка компенсація» — мислення про «гарантоване погашення» — досі вперто тримається: «яскрава» і «прихована тривога» фінансової грамотності громадян Китаю

Фінансове агентство 25 березня повідомляє (редактор Ван Вей)
Сім років з моменту впровадження нових правил управління активами, але ідея “збереження капіталу та доходу” — жорстка віра, яка все ще наполегливо існує у свідомості понад трьох десятків китайських інвесторів —
їхнє розуміння “зламу жорсткої гарантії” недостатнє, рівень фінансової грамотності значно нижчий за середній показник, і вони схильні приймати інвестиційні рішення через не професійні канали.

Крім того, усвідомлення довгострокового фінансового планування у мешканців Китаю за три роки послідовно знижувалося: лише 44% опитаних встановили довгострокові фінансові цілі,
а серед тих, хто вже має довгострокові цілі, рівень відкриття рахунків для пенсійних програм досяг 48%, що у 2,5 рази більше, ніж у тих без таких цілей.

Фінансове агентство дізналося про ці результати дослідження на сьогоднішній прес-конференції, організованій Шанхайським університетом транспорту та Шанхайською вищою фінансовою школою, за підтримки компанії Джейфінанс.

Це свідчить про те, що рівень фінансової грамотності мешканців нашої країни поступово зростає, але структурні недоліки залишаються очевидними.
Одночасно, у звіті глибоко досліджується вплив штучного інтелекту на фінансову грамотність, розкриваючи величезний потенціал AI у підвищенні фінансової освіти населення та виклики, які потрібно подолати.

“Злом жорсткої гарантії” — сім років, і понад третина інвесторів все ще недостатньо обізнані

Дані показують, що понад третина опитаних недостатньо розуміють концепцію “зламу жорсткої гарантії”.
Ця група має значно нижчий рівень фінансової грамотності за середній показник і схильна отримувати інформацію та приймати інвестиційні рішення через не професійні канали.

“Щодо навчання інвесторів у епоху зламу жорсткої гарантії, можна сказати, що шлях ще довгий,” — прямо заявив професор Шанхайського університету транспорту Ву Фейчжі.
Він зазначив, що навіть після багаторічного впровадження нових правил управління активами, у мешканців все ще залишаються значні прогалини у розумінні продуктів з чистою вартістю, що безпосередньо впливає на їхню поведінку та здатність витримувати ризики.

Одночасно, існує суттєвий розрив у сприйнятті та бажанні користуватися послугами інвестиційних консультантів.
Старші інвестори більше цінують послуги консультантів, але це не завжди перетворюється у готовність платити; молодші ж, хоча й готові платити, сприймають їх більше як “продукт”, ніж як “послугу”.
Ву Фейчжі рекомендує, щоб сервісні організації глибше розуміли потреби клієнтів різних вікових груп і підвищували якість обслуговування, щоб подолати цей розрив у розумінні.

Довгострокове планування знижується три роки поспіль: лише 44% мають довгострокові цілі

Ще один тривожний сигнал — зниження рівня усвідомлення довгострокового фінансового планування.
Лише 44% опитаних встановили довгострокові цілі, що на 8% менше за минулий рік і знижується третій рік поспіль.

Ця тенденція безпосередньо відображається у підготовці до пенсії.
Дані показують, що лише 28% респондентів знають, що можна використовувати довгострокові інвестиційні фонди для доповнення базової пенсії — цей показник також знижується трьома роками поспіль.
Серед тих, хто вже має довгострокові цілі, 48% відкрили рахунки та купили продукти для пенсійних накопичень; у тих без цілей цей показник становить лише 19%.

“Формування довгострокової свідомості та її впровадження у практику багатства допомагає краще пройти через цикли,” — зазначив Ву Фейчжі.
“Молодь і люди з середнім доходом — найактивніші учасники у пенсійних програмах, але вони стикаються з тиском через купівлю житла, виховання дітей і потребують надійних планів для забезпечення стабільності життя.”

Як реалізувати довгостроковий підхід?

Генеральний директор компанії Джейфінанс (Шанхай) Томас Пікслі, базуючись на досвіді за кордоном, зазначив, що довгостроковий підхід у США не є природним явищем, а є результатом системних заходів.
У 70-х роках минулого століття введення індивідуальних пенсійних рахунків та 401k змусило мешканців планувати своє пенсійне життя.
Він вважає, що основою довгостроковості є встановлення конкретної цілі, наприклад, “скільки потрібно щомісяця після 65 років”, і на основі цієї цілі розробляти інвестиційний план з періодичним коригуванням.
З цим підходом навіть у періоди ринкових спадів, освічені інвестори не залишать свої позиції.

Професор Ян Чжипен з Шанхайської вищої фінансової школи пропонує інвесторам практичну рамкову модель:
оцінити необхідні кошти після виходу на пенсію (наприклад, 100 тисяч на рік, проживши 40 років — ціль 400 тисяч),
порівняти з наявними заощадженнями (наприклад, 200 тисяч),
визначити дефіцит (200 тисяч),
і спланувати, як за допомогою часу до пенсії заповнити цей дефіцит, враховуючи додаткові пенсії та корпоративні пенсійні програми.
Він підсумував: “Ця логіка дозволяє чітко зрозуміти, скільки потрібно накопичити і з якою ймовірністю досягти цілі у пенсійному віці.”

Генеральний директор 湘财 Securities 周乐峰 з погляду управління грошовими потоками пояснює суть пенсійного планування:
основна проблема — втрата стабільного грошового потоку,
люди з базовою фінансовою грамотністю звертають увагу на баланс активів і зобов’язань, а також на грошові потоки — джерела доходу, що базуються на роботі та довгострокових інвестиціях.
Він наголошує, що заохочення населення до довгострокового пенсійного планування — це не лише спосіб зменшити навантаження на державний бюджет, а й найцінніший напрямок сьогодні.
Однак він також застерігає: “Управління багатством і здоров’ям, правова обізнаність — важливі, але управління багатством — це лише додатковий аспект.”

Звіт пропонує, що підвищення фінансової грамотності мешканців вимагає багатосторонньої співпраці, створення системи “керівних органів фінансів, залучення фінансових інститутів і громадськості”;
також необхідно з урахуванням розвитку AI створювати регуляторну базу для фінансової сфери, яка не обмежує застосування AI, а регулює його використання для сприяння здоровому зростанню цифрової фінансової грамотності.
90% респондентів готові витрачати додатковий час на навчання з елементами AI, але точність — залишається проблемою

Цей звіт систематично зосереджений на впливі AI на фінансову грамотність, і результати викликають і захоплення, і роздуми.
До 90% опитаних заявили, що, якщо у фінансову освіту буде впроваджено елементи AI, вони будуть витрачати більше часу на вивчення фінансових знань.
З них 46% готові щотижня додавати 30 хвилин, а 44% — понад 1 годину.

Однак впровадження AI у фінансову освіту все ще знаходиться на початковій стадії.
Згідно з даними, менше трьох десятків фінансових установ проводять пілотні проекти або застосовують AI у цій сфері, переважно для обслуговування та поширення інформації.
Оцінка ефективності AI у фінансовій освіті залишається складною — серед тих, хто пошкодував про поради AI, 69% вважають, що інформація була неточною.

“Дані, витрати та відповідність регуляторним вимогам” — три головні виклики для широкого та глибокого застосування AI у фінансових установах.
Томас Пікслі зазначає: “Фінансові організації мають враховувати різноманітні потреби різних груп, розширювати спектр послуг і одночасно підвищувати їхню якість та клієнтський досвід, щоб AI справді приносив користь інвесторам.”