«Акції А-боргу знову виходять на ринок Нової третьої дошки»: Haitaikо планує придбати контрольний пакет акцій Xuyу Group

«Акції A-лістинг знову переходять на Нову третю плату» — з’явився ще один приклад: HaiTeeKe (301022) планує придбати контроль над Xingyu Shares (873815). Увечері 6 квітня HaiTeeKe опублікувала оголошення, повідомивши, що компанія наразі готує угоду — придбання контролю над компанією Qingdao Xingyu Shares, яка котирується на Новій третій платі, шляхом поєднання емісії акцій і виплати грошових коштів, а також планує додаткову емісію акцій для збору коштів на супровідне фінансування. Оскільки відповідні питання мають невизначеність, акції HaiTeeKe з початку торгів 7 квітня призупинено.

HaiTeeKe очікує оприлюднити план цієї угоди протягом не більше ніж 10 торгових днів; щонайпізніше 21 квітня буде оприлюднено відповідну інформацію, після чого відновлять торги. Якщо цю угоду буде припинено, компанія зобов’язується з дати оприлюднення відповідного оголошення щонайменше протягом 1 місяця не планувати здійснення істотної реструктуризації активів.

З оголошення видно, що на момент оприлюднення відповідні питання цієї угоди перебувають лише на стадії підготовки; попередньо визначеними контрагентами є фактичний контролер Xingyu Shares Ян Бао та всі або частина акціонерів відповідної компанії. Очікується, що ця угода не становитиме пов’язаної операції, не відповідатиме критеріям істотної реструктуризації активів і не вимагатиме перетворення через реструктуризацію та лістинг; також вона не призведе до зміни фактичного контролера компанії.

HaiTeeKe засновано у 2003 році; у 2021 році компанія вийшла на біржу ChiNext. Основною продукцією є ін’єкційні прес-форми та пластикові комплектуючі; зараз продукція переважно застосовується в автомобільній галузі та в інших сферах.

Прогноз щодо результатів діяльності показує, що у 2025 році HaiTeeKe очікує отримати чистий прибуток, що належить материнській компанії, у діапазоні 51,5 млн юанів до 66,8 млн юанів, що на 226,86% до 323,97% більше; також очікується отримання чистого прибутку без урахування одноразових/разових статей у діапазоні 37,0 млн юанів до 48,0 млн юанів, що на 353,3% до 488,06% більше.

Щодо причин зміни показників діяльності, HaiTeeKe зазначає, що головним чином це зумовлено високою кон’юнктурою в галузі та поступовим розкриттям виробничих потужностей за проєктами, фінансованими коштами від первинного публічного розміщення; замовлення компанії постійно зростають, а компанія безперервно поглиблює контроль витрат тощо. У звітному періоді вплив результатів від необігових/нерегулярних прибутків і збитків на чистий прибуток, що належить материнській компанії, становив близько 18 млн юанів.

Об’єктом цієї угоди є Xingyu Shares. Компанію засновано у 2000 році; у вересні 2022 року Xingyu Shares була включена до сегменту інновацій на Новій третій платі. Її основний бізнес — дослідження, виробництво та продаж геосинтетичних матеріалів для будівництва; це компанія рівня «малий гігант» (專精特新), що має статус національного рівня. У 2025 році Xingyu Shares забезпечила дохід від реалізації 280 млн юанів, що на 27,8% більше; чистий прибуток, що належить материнській компанії, склав 43.58M юанів, що на 25,34% більше. Станом на кінець 2025 року загальні активи компанії — 419 млн юанів, власний капітал — 249 млн юанів.

З 2026 року ринок злиттів і поглинань та реструктуризацій продовжує активно розігріватися; приклади «Акції A-лістинг знову переходять на Нову третю плату» регулярно з’являються, і здебільшого вони зосереджені навколо синергії в ланцюгах постачання. На початку року Dе邦照明 оприлюднила план реструктуризації щодо придбання 67,48% акцій JiaLi Shares за 1.45B юанів, щоб розширити розміщення бізнесу в сегменті автомобільного освітлення; у березні YinLun Shares оголосила про подальше просування придбання Shеnlan Shares: на основі вже володіння 43,22% акцій планується за 133 млн юанів шляхом укладання угод про передачу, додаткової емісії через private placement (定增) та інших способів досягти безумовного контролю.

Масив інформації та точна аналітика — усе в застосунку Sina Finance APP