Ці 2 монстр-акції можуть стати найкращими інвестиціями, які ви зробите цього десятиліття

Революція штучного інтелекту (ШІ) стрімко переформатовує кожну ключову галузь. У її основі лежить інфраструктура ШІ: апаратне забезпечення, програмні платформи та дата-центри, спеціально створені для навчання, інференсу та фізичного розгортання інтелектуальних систем.

Інвесторам, які прагнуть багатократної прибутковості (multibagger) упродовж наступного десятиліття, варто зосередитися тут — там, де попит на інфраструктуру зростає швидше, ніж пропозиція може встигати. Дві компанії вирізняються як ключові бенефіціари цього руху: Nvidia (NVDA +0.87%) та Amazon (AMZN 0.38%).

У сукупності Nvidia та Amazon є прямими шляхами для створення статків у межах суперциклу інфраструктури ШІ. Поки одна компанія постачає повну платформу, яка робить можливими застосунки ШІ, інша будує інтегровану екосистему, що виводить на ринок цю технологію наступного покоління в масштабі.

Джерело зображення: The Motley Fool.

Nvidia розробляє платформу ШІ за межами чипів для дата-центрів

Nvidia стала лідером ринку в апаратному забезпеченні для ШІ завдяки своїм архітектурам GPU. Однак компанія рухається до значно більшої можливості, перетворюючись на бізнес-платформу широкого профілю.

Протягом останніх трьох років GPU Nvidia були еталоном для навчання моделей ШІ. Тепер, коли навчені моделі стають здатними забезпечувати інтелект у режимі реального часу, тобто інференс, набір комунікаційного програмного забезпечення Nvidia стає кориснішим для передових систем ШІ. Цей зсув допомагає Nvidia перейти від постачальника чипів до повноцінного стеку технологій, яким користуються розробники ШІ та підприємства.

Розгорнути

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Зміна сьогодні

(0.87%) $1.53

Поточна ціна

$177.28

Ключові показники

Капіталізація

$4.3T

Діапазон за день

$171.38 - $177.48

Діапазон за 52 тижні

$86.62 - $212.19

Обсяг

4.9M

Сер. обсяг

181M

Валовий прибуток

71.07%

Дохідність дивідендів

0.02%

Це важливий перехід для розуміння, адже коли інференс і програмне забезпечення стають взаємопов’язаними, Nvidia може швидше відкривати нові варіанти використання. Наприклад, ці прориви мають прокласти шлях до більш досконалих застосунків у таких сферах, як робототехніка, автономні транспортні засоби та агентні системи на складах або в лікарнях.

Ці застосунки стають наступною хвилею інвестицій в інфраструктуру ШІ і мають суттєво перевершити бум дата-центрів, який відбувся протягом останніх кількох років. Беручи ключову роль на кожному рівні стеку — апаратному забезпеченні, програмному забезпеченні та підключенні — Nvidia створює структурну «фортецю» (moat), з якою конкурентам буде складно змагатися в масштабі.

Інвестиція в Nvidia сьогодні — це тверде переконання, що компанія стане де-факто операційною системою для економіки ШІ — позицією, яка має забезпечити стале зростання виручки та розширення прибуткової маржі протягом наступних кількох років.

Не варто недооцінювати вертикальну інтеграцію Amazon в інфраструктурі ШІ

Поки Nvidia живить «мозок» анатомії ШІ, Amazon тихо будує цілісний «організм» інфраструктури завдяки своїй неперевершеній вертикальній інтеграції.

Розгорнути

NASDAQ: AMZN

Amazon

Зміна сьогодні

(-0.38%) $-0.80

Поточна ціна

$209.77

Ключові показники

Капіталізація

$2.3T

Діапазон за день

$204.90 - $212.21

Діапазон за 52 тижні

$161.38 - $258.60

Обсяг

31M

Сер. обсяг

51M

Валовий прибуток

50.29%

Більшість інвесторів уже знають, що Amazon Web Services (AWS) домінує в корпоративному хмарному обчисленні. Однак компанія також розробляє власні кастомні кремнієві рішення, оптимізовані для навчання та інференсу ШІ.

Чипи Amazon Trainium та Inferentia працюють усередині дата-центрів ШІ, які компанія продовжує будувати з небаченою швидкістю, щоб задовольнити різке зростання попиту на потужності. Зробивши ще один крок далі, стратегічні інвестиції Amazon в Anthropic дали цілу низку нових функцій в екосистемі AWS — забезпечивши клієнтам безперешкодний доступ до передових моделей ШІ.

З боку електронної комерції робототехнічна експертиза Amazon пропонує автоматизацію, керовану ШІ, яка ставатиме все очевиднішою у її заводах, мережах доставки та пристроях розумного дому впродовж наступного десятиліття.

Це повноконтрольне управління по всьому стеку дає Amazon змогу захоплювати додаткову цінність на кількох рівнях ланцюга вартості ШІ: чипах, хмарних сервісах, генеративних моделях і фізичному розгортанні. У епоху, коли витрати на інфраструктуру ШІ, як прогнозують, досягнуть багатьох трильйонів, здатність Amazon забезпечувати масштабовані, економічно ефективні рішення дає їй конкурентну перевагу, яку небагато суперників у «великому техніці» можуть зрівняти.