Marex запускає «захищені» бінарні опціони похідних інструментів на основі існуючих продуктів прогнозних ринків

Повідомлення Mars Finance: 4 квітня, згідно з повідомленням Bloomberg, глобальна платформа фінансових послуг Marex Group Plc випустила перші у світі боргові ноти, прибутковість яких прив’язана до результатів прогнозного ринку (bond-like note / structured note). На відміну від традиційних бінарних опціонних контрактів, конкретні умови цього продукту такі: якщо через рік Nvidia Corp. усе ще залишатиметься найбільшою компанією у світі за ринковою капіталізацією, інвестори отримають 7% купонного доходу (coupon); якщо ні — основна сума буде повернена в повному обсязі (тобто інвестор втрачає лише потенційні відсотки, без необхідності нести ризик повної втрати всієї основної суми). Повідомляється, що обсяг випуску становить приблизно 10 000 000 доларів США, і його вже продано швейцарським інституційним клієнтам; нотатка доступна лише поза межами США (з огляду на регуляторні причини). Marex може динамічно хеджувати ризики через прогнозні ринкові платформи на кшталт Kalshi. У повідомленні також зазначено, що це є найновішою спробою інституцій із Волл-стріт «сек’юритизувати» енергію прогнозних ринків, надаючи традиційному великому капіталу комплаєнсний і з низьким рівнем ризику спосіб входу.