Як США створили свою екосистему швидких платежів

Десять років тому Федеральна резервна система окреслила майбутнє для платіжних систем США — таке, де гроші можуть рухатися в реальному часі, а не протягом днів. Те, що починалося як дорожня карта, згодом перебудувало ландшафт платежів, наближаючи цю ідею до реальності.

“Стратегії з покращення платіжної системи США,” Федеральної резервної системи допомогли прокласти індустрії шлях до швидших платежів. Хоча це не було формальним приписом, документ визначив транзакції в реальному часі як чітку ціль для платежів по всій країні.

У звіті Миттєві, швидші та платежі того ж дня: де швидкість забирає частку Х’ю Томас, провідний аналітик комерційного та корпоративного напряму в Javelin Strategy & Research, розглядає, як ця рамка набула форми протягом минулого десятиліття — і куди далі можуть рухатися швидші платежі.

Дорожня карта на 10 років

Суттєвим поштовхом для початкової роботи стало усвідомлення неефективності в платежах, що великою мірою було зумовлено більш роздрібненою природою банківської системи США порівняно з іншими країнами. Визнаючи зростаючу потребу в певних типах платежів, щоб вони рухалися швидше, Федеральна резервна система втрутилася з певного роду маніфестом — таким, що, хоч і не мав сили закону, однак окреслив шлях до миттєвих платежів.

“Це було щось на кшталт промови в стилі Кеннеді: ‘ми обираємо летіти на Місяць до кінця десятиліття’, але це не було приписом і трималося в широких орієнтирах,” — сказав Томас. “Це не мало бути запроваджено так, як це зробила ЄС: радше ‘ось куди нам потрібно дістатися, щоб залишатися конкурентними, і ми покладатимемося на мудрість ринку, щоб довести нас туди’.”

“Це не означає, що постачальники сприйняли це як опцію,” — додав він. “Усякий раз, коли регулятор піднімає питання такого типу, у фоновому режимі існує приховане ‘або інакше’. Фед описала, що вони сподівалися побачити в різних рішеннях для різних сценаріїв використання — наприклад, потребу в зручності для споживачів у деяких речах і рух коштів у реальному часі — у випадках високої вартості.”

Досягнення результату

Через десять років ця амбіція реалізується. Мережу RTP Clearing House доповнив миттєвий платіжний сервіс FedNow від ФРС, і обидва спостерігали вражаюче зростання. Наразі RTP фіксує до 2 мільйонів транзакцій на день і нещодавно встановила новий рекорд вартості за один день — $8,36 мільярда.

Хоча FedNow все ще значно менший за RTP за кількістю транзакцій, його ранній профіль, схоже, зміщений у бік платежів вищої вартості, а не дрібніших потоків. Середня добова кількість транзакцій FedNow сягнула майже 30 000 у 2025 році, тоді як загальна вартість зросла до $853,4 млрд із $38,2 млрд роком раніше. Упродовж того ж періоду середній розмір платежу збільшився з $25 376 до $101 435.

“Шість або сім років тому люди на конференціях ставили запитання: ‘Як ми збираємося використовувати це, коли воно запрацює?’” — сказав Томас. “Моє враження було таким, що всі розбудовувалися, керуючись потребою не відстати, а не якимось конкретним сценарієм використання. Коли питали, для чого потрібен реальний час, я здебільшого чув ‘замінити деякі банківські перекази, мабуть’”.

Банки тепер значно відкритіше діляться тим, де з’являються нові сценарії використання. Посилюється усвідомлення того, що ринок виграє від навчання клієнтів, спонукаючи інституції активно просувати нові застосунки щойно вони з’являються.

Обіцянка ISO 20022

Одним ключовим драйвером розширення цих сценаріїв використання є стандарт обміну повідомленнями ISO 20022 та багатші дані, які супроводжують кожен платіж. Додаткова інформація може зменшити ризики, підтримати більш суворі контролі та забезпечити структуровані деталі, необхідні для автоматизації процесів на наступних етапах. У відповідь платежі дедалі частіше можуть самостійно розраховуватися та само-розподілятися — автоматично проводитися на відповідні рядки загальної бухгалтерської книги або бюджету.

“Це не історія про курку й яйце,” — сказав Томас. “У багатьох аспектах одне допомогло іншому. Ви не могли б отримати той рівень миттєвих платежів, на який ми дивимося в Сполучених Штатах, без стандартизованої мови. Це просто не працювало б.”

Використання всіх меж

Підвищені ліміти транзакцій як для FedNow, так і для RTP також сприяли зростанню. Минулого року обидві мережі підняли свої ліміти до $10 мільйонів — крок, який, схоже, розблокував хвилю нових типів транзакцій.

“Це частково результат ISO 20022, але це також відображає зростаючу впевненість у бек-офісних процесорах і банках щодо ризиків, пов’язаних із передаванням великих транзакцій із остаточністю,” — сказав Томас. “Це також має значні наслідки для ліквідності. Банкам потрібно допомагати клієнтам координувати фінансування в середовищі, де рахунки тепер можуть списуватися 24/7 для дедалі більшої кількості типів платежів — а не лише під час робочих годин.”

“І банкам потрібно керувати власною ліквідністю так само — прогнозуючи, що кошти можуть перетікати в будь-яку годину,” — сказав він. “У минулому, коли платежі рухалися в більш обмеженому вікні бізнес-дня, хтось міг вручну перерозподіляти кошти між рахунками, щоб покривати транзакції, щойно їх витягували. У середовищі 24/7 таке управління фінансуванням дедалі частіше має бути автоматизованим.”

Використання всіх важелів

Попри цей прогрес, традиційні перекази ACH не витісняються так сильно, як просто розподіляються більш чітко в межах їхньої давньо встановленої ролі: високій обсяговості та нижчій вартості електронних платежів, де вікно розрахунку в один-три дні є достатнім.

ACH усе ще формує переважну більшість вартості B2B-платежів. Його варіант “того ж дня” дедалі частіше використовують для транзакцій, де критичні строки, але справжнє врегулювання в реальному часі не є необхідним. Зокрема, середній розмір транзакцій для Same Day ACH зростає, тоді як для ACH на один-три дні — знижується.

“Ви бачите, що повільніші процеси фокусуються більше на транзакціях із вищим обсягом і нижчою вартістю,” — сказав Томас. “Вам захочеться сплачувати великі рахунки абсолютно в останню чергу, і люди стають розумнішими щодо того, які інструменти найкраще відповідають їхнім цілям щодо ліквідності.”

Початковий урок для провайдерів комерційних платежів полягає в тому, щоб використовувати всі доступні важелі спільно — для максимальної ефективності та продуктивності. “Це головний урок,” — сказав Томас. “Зараз існує так багато різних опцій для платежів. Допомога вашим клієнтам із оркестрацією — ключова.”

0

                    КІЛЬКІСТЬ ПОДІЛІВ

0

                ПЕРЕГЛЯДИ
            

            

            

                Поділитися у FacebookПоділитися у TwitterПоділитися у LinkedIn

Теги: Clearing HouseFaster PaymentsFederal ReserveFedNowInstant PaymentsReal Time PaymentsRTP