Регулювання знову встановлює правила для банківсько-страхового бізнесу

Коли бізнес у банківсько-страхових (банко-страхових, “银保”) каналах виходить на «швидкісну смугу», регулятор також починає реагувати на з’явлені ризики щодо неналежних продажів.

30 березня кореспондент 《Щоденної економічної новини》 дізнався з галузі, що з метою глибокого виконання вимог «Про деякі питання щодо регулювання банківських каналів агентської діяльності компаній зі страхування життя» та подальшої реалізації управлінської відповідальності банківсько-страхових каналів «報行合一» («узгоджено “виплати за агентську діяльність” із тим, що подано регулятору»), упорядкування ринкового порядку, а також постійного просування скорочення витрат і підвищення ефективності, Управління нагляду за страхуванням життя Державного фінансового регулятора (Фінансового регуляторного органу КНР) нещодавно опублікувало «Про подальше посилення управління банківсько-страховими каналами витрат» (далі — «Повідомлення»).

Не можна вимагати або натякати, що банко-страховий спеціаліст має використовувати винагороду для провадження діяльності зі збуту

Так зване «報行合一» означає, що коли страхова компанія фактично продає продукт, стандарти виплати комісійних (та інших, зокрема комісій) мають бути повністю ідентичними тим стандартам, які були надані на момент подання продукту на погодження регуляторним органам.

У 2023 році Державний фінансовий регулятор видав «Про нормативне регулювання страхових продуктів в банківських агентських каналах», який встановив обмеження щодо банко-страхових каналів комісійних. Одночасно регулятор зняв обмеження для «1+3» щодо банківських торговельних точок (тобто, щоб кожна торговельна точка комерційного банку в межах одного облікового року співпрацювала не більш ніж з 3 страховими компаніями для агентської страхової діяльності) і також визначив стандарти комісійних для банківської агентської діяльності.

Під впливом політики та ринкового попиту розвиток банко-страхових каналів вийшов на швидкісну смугу. Є дані, що у 2025 році страхування життя в сегменті періодичних (щорічних/периодичних) платежів у банко-страхових каналах зросло на 10% у річному обчисленні. Паралельно з високими темпами зростання банко-страхові канали також виявили низку проблем, тож Державний фінансовий регулятор видав «Повідомлення», щоб «ще раз встановити правила» для банко-страхових каналів.

«Повідомлення» вимагає: коли страхова компанія подає до банківсько-страхового каналу продукти для реєстрації в досьє (备案), вона має подавати відповідно до вимог системи інтелектуальної верифікації страхових продуктів інформацію про рівень комісійних, які сплачуються банку, стимули з винагороди для банко-страхових спеціалістів, навчальні та витрати на обслуговування клієнтів, а також розподілені фіксовані витрати тощо — окремо. Коли страхова компанія провадить банківсько-страхову агентську діяльність, вона має застосовувати політику витрат згідно з актуарним звітом по продукту, який було подано на реєстрацію; усі витрати мають підтверджуватися справжніми, законними та ефективними документами.

Страхові компанії повинні посилити управління достовірністю витрат, дотриманням законності та точністю (деталізацією), включити комплаєнс-управління «報行合一» до механізмів внутрішнього оцінювання та притягнення до відповідальності. Рада директорів страхової компанії щонайменше один раз на рік проводить тематичне заслуховування звіту про стан «報行合一». Крім того, «Повідомлення» також чітко визначає відповідальність, пов’язану з роботою «報行合一», зокрема генерального менеджера, фінансового директора, головного актуарія та керівників вищої ланки, які відповідають за банківсько-страхові канали.

Разом із «Повідомленням» також опубліковано «Питання та відповіді щодо управління витратами банківсько-страхових каналів (частина перша)» (далі — «Питання та відповіді»), де надано відповіді на питання щодо того, як страхова компанія сплачує комісійні витрати, як посилити управління стимулюванням винагороди банко-страхових спеціалістів, як розробляти тимчасові програми стимулювання тощо.

У частині посилення управління стимулами винагороди банко-страхових спеціалістів «Питання та відповіді» уточнюють: структура та рівень зарплат (винагороди) банко-страхових спеціалістів мають відповідати вимогам управлінських правил, співвідноситися з посадовими обов’язками банківсько-страхового каналу, змістом роботи та результативністю. Страхова компанія повинна належним чином захищати законні права банко-страхових спеціалістів; загалом винагороду слід сплачувати способом банківського переказу. Страхова компанія має належним чином забезпечити, щоб банко-страхові спеціалісти були поінформовані, що відповідна винагорода не має визначеного призначення, і що вони можуть розпоряджатися нею на власний розсуд.

У частині управління заходами із просування бізнесу «Питання та відповіді» уточнюють: різні рівні установ страхової компанії мають вести облік (таблиці) заходів із просування бізнесу, послідовно фіксувати інформацію про час, місце, установу, персонал тощо та додавати відповідні підтвердні документи. Страхова компанія має сплачувати всі види витрат відповідно до таких правил, як фінансова дисципліна, отримувати справжні, законні та ефективні підтвердні документи, а витрати на заходи з просування бізнесу включати до витрат на навчання та обслуговування клієнтів. Страхова компанія не може вимагати або натякати, що банко-страховий спеціаліст має використовувати винагороду для проведення заходів із просування бізнесу. Страхова компанія має за фактом відшкодовувати та обліковувати витрати, попередньо сплачені банко-страховими спеціалістами для надання послуг у банківсько-страховому каналі, та включати їх до витрат на навчання й обслуговування клієнтів; при цьому не можна виплачувати відповідні кошти під виглядом винагороди банко-страхових спеціалістів.

У галузі: ринок банко-страхового бізнесу прискорить диференціацію форматів

Щоб забезпечити суворе виконання страховими установами вимог «報行合一», «Повідомлення» уточнює, що кожен фінансовий регуляторний орган провінцій/міст надалі постійно проводить «на місцях» перевірки «報行合一» та створює механізм галузевих повідомлень про порушення «報行合一» і типові кейси, своєчасно інформуючи страховій головній компанії та регуляторні органи за відповідними юридичними особами про відповідні ситуації.

«Після опублікування “Повідомлення” операції, що полягають у конкуренції через “спайку” витрат у банко-страхових каналах, стають дедалі складнішими; місця для маневру практично не лишилося», — зазначив один з представників галузі під час спілкування з кореспондентом 《Щоденної економічної новини》.

Після опублікування «Повідомлення» проблеми «дрібних “переобліків” (“малі рахунки”)» буде ефективно стримано; для галузі це позитивно, адже зниження витрат зменшить вплив втрат від спреду на операційну діяльність.

Кореспондент 《Щоденної економічної новини》 звернув увагу, що наразі банко-страхові канали демонструють біполярну (двополюсну) структуру: частка бізнесу провідних установ, представлених «старими сімома» компаніями зі страхування життя, поступово зростає; натомість середні та малі страхові компанії, а також окремі страхові компанії, що належать банкам, нарощують премії в банко-страхових каналах недостатньо, а ринкові ресурси прискорено концентруються у верхівці.

А, на думку представників галузі, ця тенденція ще й посилюватиметься. Заступник генерального директора Xin hua Insurance Ван Ляньвень на конференції з презентацією результатів за 2025 рік заявив, що у перспективі 2026 року ринок банківського страхування Китаю матиме три зміни.

По-перше, стабільне зростання загальних обсягів: потреби клієнтів будуть дедалі різноманітнішими; жорсткішає попит банків на комісійні доходи з середнього потоку (中收); очікується, що премії за нові угоди в банко-страхових каналах демонструватимуть стабільне зростання, а показники ринку в першому кварталі вже мають позитивну динаміку.

По-друге, під впливом вимог з різних сторін значно підвищується рівень: політика «報行合一» просувається глибше; механізми захисту прав споживачів постійно вдосконалюються; банки висувають ще вищі очікування щодо комплексної спроможності партнерів надавати послуги з управління бізнесом; галузі слід знаходити розвиток у комплаєнсі та створювати цінність у розвитку.

Нарешті, ринкова структура прискорено диференціюється: галузь еволюціонує до олігопольної моделі; «ефект переможця» (матеївський ефект) стає ще помітнішим; характер «сильні завжди перемагають» виражений значно; страхові компанії з високим рівнем професіоналізації та сильними можливостями з управління активами й пасивами (資负管理) захоплюватимуть ринкові шанси першими.

Міжнародне агентство Cixin cheng (中诚信国际) в аналізі зазначає: щодо структури каналів у 2026 році буде характерний сценарій «індивідуальні продажі домінують, банко-страхування нарощує обсяг, а посередники прискорено проходять “зачистку” (виведення з ринку)». З огляду на те, що структура продуктів короткостроково навряд чи зміниться (оскільки переважатимуть заощаджувальні продукти), а банко-страхові канали мають природний сценарій продажу інвестиційно-ощадних страхових продуктів, очікується, що у 2026 році страхові компанії зі страхування життя й надалі посилюватимуть інвестиції у банко-страхові канали; частка внесків від агентів (代理人渠道) у преміях далі знижуватиметься. Водночас на тлі «報行合一» простір для існування страхових посередницьких компаній (经代) буде стискатися; очікується, що частина середніх і малих посередницьких компаній пришвидшить вихід з ринку (вичерпання/очищення); частка внесків посередницьких каналів у преміях буде й далі знижуватися.

Величезні масиви інформації, точна інтерпретація — все в застосунку Sina Finance APP

Відповідальний редактор: Цао Руітун