Якщо б у мене був $10,000 для інвестицій у штучний інтелект (AI) прямо зараз, я б розподілив їх між цими трьома акціями

Хоча жодна окрема компанія не володіє всім технологічним стеком штучного інтелекту (ШІ), якщо ви хочете отримати доступ до широкого спектра цього сегмента, вам, можливо, варто додати Nvidia (NVDA 2.13%), Palantir Technologies (PLTR 3.05%) та Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM +0.40%) до свого портфеля.

Ці гіперзростаючі компанії користуються сприятливими умовами, що живлять обчислювальні, програмні та виробничі рівні революції ШІ. Розподіл інвестиції в $10,000 порівну між ними представляє збалансований підхід до капіталізації на технологічних трендах, які визначатимуть наступне десятиліття — без переслідування моментуму в будь-якому конкретному наративі.

Джерело зображення: Nvidia.

1. Nvidia

Хоча Nvidia в першу чергу відома своїми дизайнами графічних процесорів (ГП), компанія насправді є набагато більше, ніж просто постачальник обладнання. Вона тихо створила платформу “кінцевий продукт для розробки генеративного ШІ”.

Чіпи Nvidia обробляють великі обсяги даних, необхідних для навчання та інференції ШІ. Але ще однією ключовою структурною перевагою є програмна платформа CUDA компанії, яка надає потужний набір інструментів для програмування її ГП під конкретні завдання.

Оскільки програмне забезпечення, створене за допомогою CUDA, працює лише на апаратному забезпеченні Nvidia, її клієнти потрапляють у її екосистему; витрати, пов’язані з переходом на альтернативного постачальника ГП, є високими, а розробники віддають перевагу CUDA, оскільки це система, яку вони добре знають.

Ще один фактор, який відокремлює Nvidia від її конкурентів, — це мережа стратегічних партнерств, яку вона створила. Наприклад, вона співпрацює з Nokia для впровадження 6G та радіомереж на базі ШІ в телекомунікаційні платформи — зменшуючи надмірну залежність від аутсорсингу в хмарах, дозволяючи операторам обробляти дані в реальному часі на краю мережі.

Разом із Lumentum Nvidia забезпечує високошвидкісні оптичні компоненти, щоб підтримувати роботу центрів обробки даних ШІ цілодобово з низькою затримкою.

Нарешті, Palantir та Nvidia інтегрують свої відповідні апаратні та програмні архітектури безпосередньо в корпоративні та урядові платформи, оскільки організації прагнуть перетворити сирі дані на готові до виробництва моделі в межах корпоративних робочих процесів.

Ці альянси не є рекламними трюками. Скоріше, вони мають потенціал множити вартість кожного чіпа, який продає Nvidia. Гіперскейлери ШІ можуть бути впевнені, що коли вони закуповують додаткові кластери ГП Nvidia, вони насправді купують провідний у галузі кремній, а також мережу постачальників, спеціально створених для ери інфраструктури ШІ.

Цей підхід з повним стеком демонструє конкурентну перевагу Nvidia — і переваги цієї переваги все ще накопичуються.

2. Palantir

Хоча технологія Nvidia живить центри обробки даних, де розробляються інструменти ШІ, програмний пакет Palantir робить такі застосування корисними для ухвалення рішень. Штучний інтелект платформи (AIP) компанії відзначається здатністю синтезувати різноманітну інформацію з інших баз даних, електронних таблиць та засекречених мереж в єдине джерело істини, яке називається онтологією. Онтології — це детальні візуалізації, які дозволяють їхнім користувачам запитувати та моделювати сценарії в реальному часі.

Більшість подібних інструментів, що пропонуються розробниками традиційного програмного забезпечення, вимагають від інженерних команд постійного моніторингу та вдосконалення системи, підтримуючи робочі потоки даних в цілості. На відміну від цього, онтології Palantir програмуються на автоматичне оновлення. Враховуючи вплив, який зміни в політиці, геополітичні обговорення або макроекономічні показники можуть мати на будь-який тип бізнесу, державної установи або військової організації, легко зрозуміти, чому AIP Palantir стала такою критично важливою платформою.

Валідації Palantir AIP демонструються на повну потужність у двох дуже різних реальностях. На полі бою платформи Gotham та Maven Smart System компанії активно використовуються збройними силами США та союзників. Користувачі можуть вводити супутникові зображення, сигнали дронів та деталі логістики в систему, щоб будувати оптимальні торгові маршрути або оцінювати ризики ланцюга постачання більш ефективно в порівнянні з конкурентними програмними пакетами.

У приватному секторі AIP також інтегрована в робочі процеси багатьох компаній Fortune 500. Виробники використовують платформу для прогнозування нестачі деталей до того, як постачальник повідомить про затримку. Банки можуть використовувати її, щоб легше виявляти аномалії в торгових патернах серед величезних обсягів даних транзакцій. Мережі лікарень можуть краще оптимізувати графіки роботи та запаси ліків, перехресно посилаючись на потоки пацієнтів, списки персоналу та регуляторні обмеження в одну зрозумілу картину.

Конкурентна перевага Palantir не полягає в пропозиції яскравих пристроїв споживачам. Натомість сила AIP полягає в її надійності під тиском реальних операцій. У свою чергу, її клієнти готові платити преміум-ціни за її рішення, оскільки доступні альтернативи були б повільнішими та дорожчими в довгостроковій перспективі.

Розширити

NASDAQ: PLTR

Palantir Technologies

Зміни сьогодні

(-3.05%) $-4.50

Поточна ціна

$143.06

Ключові дані

Капіталізація ринку

$342B

Діапазон за день

$141.58 - $145.96

52-тижневий діапазон

$66.12 - $207.52

Обсяг

1.4M

Середній обсяг

49M

Валовий прибуток

82.37%

3. Taiwan Semiconductor Manufacturing

За заголовковими назвами, які проектують чіпи ШІ, стоїть компанія, яка насправді їх виготовляє. Taiwan Semiconductor Manufacturing експлуатує найбільші та найсучасніші заводи з виробництва чіпів у світі, випускаючи кремній для ГП Blackwell від Nvidia, прискорювачів Advanced Micro Devices та кастомних ASIC від Broadcom.

Найкраще думати про Taiwan Semi як про продавця кирок під час золотої лихоманки. Кожен новий чіпсет ШІ та кожен проект кастомного кремнію від гіперскейлерів врешті-решт потрапляє на виробничі потужності TSMC. Заводська потужність компанії є, у багатьох відношеннях, барометром для всієї індустрії інфраструктури ШІ.

Оскільки попит на обчислювальну потужність, придатну для робочих навантажень інференції ШІ, прискорюється, Taiwan Semi продовжить отримувати вигоду, незалежно від того, чи виграє Nvidia, AMD або чіп від стартапу на конкурсі дизайну. Подібно до рівня домінування, якого досягли Nvidia та Palantir у своїх відповідних кінцевих ринках, клієнти платять TSMC великі гроші за її можливості, оскільки альтернативне рішення будувати свої власні фабрики є просто занадто витратним, тривалим і технічно складним.

Масштаб Taiwan Semi та її довга історія безперервних поліпшень процесів створили маховик, який практично неможливо відтворити. У суперциклі інфраструктури ШІ TSMC доводить, що лопати так само цінні, як і золото.