Чи погіршаться перспективи американської економіки? Діапазон кредитних ризиків США досяг найвищого рівня з 7 травня 2025 року

2026-03-29 04:41:48

Генерація анотацій у процесі

Станом на дані за 3 березня 2026 року видно, що доходність американських облігацій з рейтингом CCC та високою дохідністю та доходність 10-річних казначейських облігацій мають спред у розмірі 9,12%, що є максимумом з 7 травня 2025 року; ризик банкрутства компаній розширюється — це важливий сигнал погіршення економічних перспектив.

(Джерело даних: Tonghuashun (300033) iFinD)

Кредитний спред — це спред між високодохідними облігаціями та казначейськими облігаціями, який відображає очікування ринку щодо майбутнього ризику дефолту компаній.

Коли економічна ситуація сприятлива й бізнес компаній іде добре, ризик банкрутства компаній знижується, а дохідність за випусками облігацій також знижується; кредитний ризиковий спред звужується. Натомість, коли економіка входить у спад і компанії опиняються на межі банкрутства, відсоткові ставки за корпоративними облігаціями різко зростають, і кредитний ризиковий спред істотно розширюється.

Переглянути оригінал

Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.

2 лайків