Гіганти фосфатних добрив, такі як Сільт, стикаються з штрафом понад 1800 мільйонів юанів, акції будуть позначені як «ST»! Колишній голова ради директорів створив «мікро-казну», що призвело до великої справи про фальшиві записи

27 березня компанія “Сіерт” (SZ002538, ціна акцій 7,24 юаня, ринкова капіталізація 6,18 мільярда юанів) оголосила, що компанія та кілька пов’язаних осіб стикаються з великим штрафом від Управління з цінних паперів провінції Аньхой.

Журналісти “Щоденної економічної газети” звернули увагу на те, що “Сіерт” та відповідні особи можуть зіштовхнутися зі штрафом до 18,6 мільйона юанів, а тодішній голова правління Цзінь Гоціін та тодішній генеральний директор Цзінь Чженьхуй можуть отримати покарання у вигляді 5-річної заборони на участь на ринку цінних паперів.

Більше того, акції компанії з 31 березня 2026 року підлягатимуть додатковим ризиковим попередженням, а скорочена назва акцій зміниться на “ST Сіерт”.

Витягування рябу з землею

Вищезгадана справа була спровокована внутрішнім випадком “зловживання службовим становищем” у “Сіерт”.

В кінці 2023 року, під час внутрішньої перевірки, “Сіерт” виявила, що деякі керівники підозрюються у використанні свого службового становища для привласнення величезних активів дочірньої компанії “Гуйчжоу Луван Шиє” (далі - “Гуйчжоу Луван”). Стикнувшись з численними запитами компанії, відповідні особи не тільки відмовилися співпрацювати з перевіркою, але й почали подавати у відставку.

17 січня 2024 року “Сіерт” офіційно звернулася до поліції міста Ніньгуо, а 18 січня 2024 року опублікувала оголошення про звернення до правоохоронних органів.

Зі вступом поліції у справу, таємниці всередині “Сіерт” поступово почали розкриватися. 29 вересня 2025 року “Сіерт” отримала “Повідомлення про передачу справи для розгляду й обвинувачення” від поліції міста Сюаньчжоу, справа була офіційно передана до народної прокуратури міста Сюаньчжоу для розгляду та обвинувачення. Відповідно до інформації, отриманої компанією, передача справи для розгляду та обвинувачення стосується колишніх директорів, старших керівників компанії, а також деяких співробітників компанії та працівників відповідних послуг з цінних паперів.

Згідно з оголошенням “Сіерт”, основні кримінальні факти, у яких підозрюються зазначені особи, включають: підозра у використанні службового становища для тривалого привласнення величезних активів компанії та її дочірньої компанії “Гуйчжоу Луван”; підозра у фальсифікації угод з закупівлі сечовини для переведення коштів компанії, а потім у фальсифікації продажу органічних добрив для повернення частини коштів і шахрайства з державними субсидіями; підозра у прийнятті підроблених податкових накладних у процесі фальсифікації угод з закупівлі сечовини; підозра у хабарництві непрацівниками держави для здійснення вказаних злочинних дій.

У процесі розслідування справи “Сіерт” на деякий час зіткнулася з ризиком притягнення до кримінальної відповідальності. Однак у січні 2026 року “Сіерт” отримала “Рішення про відмову в обвинуваченні” від народної прокуратури району Сюаньчжоу провінції Аньхой.

Прокуратура, проаналізувавши справу, встановила, що тодішній голова правління “Сіерт” Цзінь Гоціін, щоб отримати кошти в неправомірні “малі фонди”, організував укладення фальшивих контрактів на закупівлю сечовини з компаніями в Аньхой без реальних товарних угод, а також отримав податкові накладні з надміру. Одночасно, він та інші особи створили фальшиві документи для продажу органічних добрив з метою отримання державних субсидій, а також протягом періоду з січня 2020 року по лютий 2022 року здійснили подібні дії на основі фальсифікованих контрактів для отримання коштів.

Прокуратура вважає, що “Сіерт” не ставила собі за мету шахрайство з державними податками, тому фальсифікація податкових накладних не є злочином, і вирішила не порушувати справу проти “Сіерт”.

Сума штрафів може перевищити 18 мільйонів

Хоча “Сіерт” уникла обвинувачення, дії керівників безпосередньо призвели до фальсифікації звітності компанії, що викликало серйозну стурбованість з боку регуляторних органів.

У вересні 2025 року “Сіерт” була піддана розгляду з боку Китаю комісії з цінних паперів у зв’язку з підозрою у порушенні правил розкриття інформації. 27 березня 2026 року, нарешті, з’явилися результати, Управління з цінних паперів провінції Аньхой видало “Повідомлення про адміністративні покарання та попередження про заборону на ринку” та “Рішення про вжиття заходів щодо компаній “Сіерт” та інших”.

Згідно з розслідуванням, фальсифікація даних “Сіерт” основним чином ділиться на дві великі частини. По-перше, фальсифікація бізнесу з будівництва. У 2021 році дочірня компанія “Гуйчжоу Луван” уклала фальшиві контракти на буріння з компанією “Шеньсі Джє Джє Будівельна Група” та фальшиві розрахункові документи, а також фальсифікувала бізнес з буріння. Додатково, “Гуйчжоу Луван” уклала контракти на будівництво з трьома компаніями, але ці компанії не надали жодних послуг.

По-друге, фальсифікація закупівлі сечовини та продажу органічних добрив. “Сіерт” фальсифікувала закупівлю сечовини у компаній в Аньхой, завищуючи витрати. Одночасно, дочірня компанія фальсифікувала продаж органічних добрив 17 дистриб’юторам, завищуючи доходи.

В цілому, “Сіерт” за 2021 рік завищила чистий прибуток приблизно на 36,35 мільйона юанів, що становить 6,76% від загального оприлюдненого прибутку за цей період; у 2023 році зменшила прибуток приблизно на 17,35 мільйона юанів, що становить 10,35% від загального оприлюдненого прибутку за цей період.

У зв’язку з цим, Управління з цінних паперів провінції Аньхой планує накласти штрафи: зобов’язати “Сіерт” виправити ситуацію, попередити та накласти штраф у розмірі 6 мільйонів юанів; накласти попередження та штрафи на Цзінь Гоцііна та Цзінь Чженьхуй по 3 мільйони юанів; накласти попередження та штраф у 2 мільйони юанів на Фан Цзюня; накласти попередження та штрафи по 1,5 мільйона юанів на Вен Цзібінга та Хуана Сіля; накласти попередження та штрафи по 800 тисяч юанів на Ма Лея та Яо Цзін. Загальна сума штрафів може досягти 18,6 мільйона юанів. Крім того, Цзінь Гоціін та Цзінь Чженьхуй, через серйозність порушень, можуть бути піддані 5-річній забороні на участь на ринку цінних паперів.

Окрім фальсифікації даних, “Рішення про адміністративні заходи” Управління з цінних паперів також виявило серйозні недоліки в внутрішньому контролі “Сіерт”. Протягом 2016-2019 років “Сіерт” незаконно використовувала кошти, залучені через непублічні розміщення.

Крім того, дочірня компанія “Аньхой Сінь Хун Да Здоров’я” (далі - “Сінь Хун Да”) під час управління “Сюаньчжоу Східний Ранок Здоров’я” (далі - “Східний Ранок Здоров’я”) приховала інформацію про свої акції в “Східному Ранку Здоров’я”, що призвело до неточної розкриття інформації, а також “Сінь Хун Да” позичила гроші “Східному Ранку Здоров’я” під виглядом управління, що призвело до неопераційного використання коштів компанії в розмірі 110 мільйонів юанів, з яких 32 мільйони юанів досі не повернені.

(Джерело: Щоденна економічна газета)