Що означає поточна волатильність ринку США для британських інвесторів та їхніх заощаджень?

Дмитро Спілка — досвідчений автор у галузі фінансів, криптовалют та інвестицій, який проживає в Лондоні. Засновник Solvid, Pridicto та Coinprompter. Його роботи публікувалися в U.S.News, Nasdaq, InvestorPlace, Kiplinger, Entrepreneur, InvestmentWeek, Finextra, Financial Express та The Diplomat. Нещодавно він завершив роботу над електронною книгою для Make Use Of на тему “Introduction to Cryptocurrencies”. Дмитро також є роздрібним інвестором з відкритими позиціями в NuBank, Duolingo, Disney, Verizon, HSBC та інших.

Відкрийте для себе найкращі новини та події у сфері фінансових технологій!

Підпишіться на розсилку FinTech Weekly

Читають керівники JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna та інших

Інвестори вже давно готуються до невизначеності в епоху Трампа 2.0, але навіть найзнаючіші заощаджувачі могли не бути готовими до хаосу на фондовому ринку, що виник.

Між інавгурацією президента Дональда Трампа 20 січня 2025 року та 6 березня індекс S&P 500 впав на 5,14%, що було зумовлено серйозною непередбачуваністю тарифів, перспективами міжнародних торгових воєн та труднощами у визначенні впливу політики адміністрації Трампа.

Хоча ринки почали знижуватися через різні тиски, зокрема появу зовнішнього генеративного AI-конкурента у вигляді DeepSeek, саме тривале використання Трампом тарифів як політичного важеля спричинило останні коливання на ринках.

З індексом CBOE VIX, що вимірює ринкову волатильність, який піднявся до 25 і зберігає зростання з середини лютого, наразі мало ознак того, що акції та цінні папери США швидко заспокояться, принаймні у короткостроковій перспективі. Але що це означає для інвесторів Великобританії та власників ISA?

Виклики ринку та інфляції

Згідно з торговим щоденником досвідченого керуючого хедж-фондом Дага Касса, слабкість у “Чудовій сімці” технологічних компаній, які знизилися на 10% з початку року і подвоїли падіння індексу Nasdaq, продовжить тягнути індекс S&P 500 вниз.

Касса зауважує, що ринковий спад матиме “зубчастий” характер, з короткостроковими відскоками, що призводитимуть до нижчих максимумів.

Тривожно, що Касс прогнозує зниження ринку на 10-15% у 2025 році через “слизгливу інфляцію” (стиклу інфляцію та низьке зростання ВВП), паузи у зниженні процентних ставок Федеральною резервною системою, невідповідність у оцінках акцій та тарифи.

Хоча Трамп постійно відкладає введення більшості своїх тарифів на Канаду і Мексику, перспектива торгової війни може суттєво сприяти інфляції.

Президент визнав вплив тарифів, заявивши, що “буде невелике збурення, але ми з цим впораємося.”

Міністр фінансів Великобританії Рейчел Рівз була більш песимістичною щодо тарифів Трампа, припускаючи, що навіть якщо вони не будуть введені, вони все одно сповільнять глобальну торгівлю всередині країни через уповільнення зростання ВВП і підвищення рівня інфляції.

Вплив на інвесторів Великобританії

Розглянемо, що вплив волатильності ринку США і перспектива тарифів означають для інвесторів Великобританії.

По-перше, для інвесторів у акції та частки ISA падіння S&P 500 може стати серйозною проблемою у контексті управління багатством. Значна капіталізація американських ринків означає, що глобальні акції і частки можуть піддаватися різким ціновим коливанням. Якщо зростання стане негативним, керуючим індивідуальними заощадженнями буде набагато важче створювати динаміку для своїх клієнтів.

Інфляція також може негативно вплинути на власників готівкових ISA і акційних ISA, оскільки реальна вартість наших доходів зменшується з ростом вартості життя. Зараз легко підрахувати доходи, скориговані на інфляцію, оскільки ставки готівкових ISA мають бути в AER, що перевищує рівень інфляції. Якщо ви помічаєте, що ваші ставки знецінюють ваші заощадження, слід розглянути перехід до іншого провайдера або застосувати більш оборонну інвестиційну стратегію.

Однак власники готівкових ISA з плаваючою ставкою можуть у кінцевому підсумку отримати вигоду від підвищення процентних ставок, яке може спричинити інфляція.

Оскільки інфляція може стримувати економічне зростання, центральні банки зазвичай активно використовують підвищення ставок для охолодження витрат і контролю інфляції. Це, ймовірно, призведе до вищих доходів у AER для готівкових ISA, що допоможе вам продовжувати заощаджувати понад рівень інфляції.

Що я можу зробити, щоб захистити свої інвестиції?

Якщо ви починаєте помічати, що волатильність ринку в США шкодить вашим інвестиціям, не панікуйте. Існує багато способів захистити свої заощадження під час спаду.

Для інвесторів у акції та частки важливо пам’ятати, що історична ефективність Уолл-стріт є надзвичайно високою, і що ваші довгострокові фінансові цілі навряд чи постраждають через короткочасну волатильність. Однак, якщо у вас є короткострокові цілі щодо портфеля, варто розглянути більш стійкі акції, які добре працюють під час високої інфляції.

Ці ринкові опції можуть включати акції дискаунтних магазинів, компанії у сфері охорони здоров’я, акції з стабільними дивідендами або комунальні підприємства.

Для ощадних рахунків регулярно порівнюйте свої доходи з рівнем інфляції і будьте готові до коригувань, якщо ставки зростатимуть. Якщо Банк Англії скасує або підвищить свої зниження ставок для боротьби з інфляцією, розгляньте можливість перейти на змінний ISA або перевести свій фіксований ощадний рахунок на вищий AER.

Волатильність не впливає на довгострокові цілі

Найголовніше — пам’ятати, що короткострокова волатильність ринку не впливає на ваші довгострокові фінансові цілі. З цим урахуванням, не дозволяйте страхам щодо падіння ринку зруйнувати вашу наполегливу працю у створенні інвестиційного портфеля.

Другий термін Дональда Трампа міг принести широку волатильність на Уолл-стріт, але зосередженість на вашій інвестиційній стратегії і ігнорування шуму — це найкращий спосіб зберегти ясність у прийнятті рішень. Важко передбачити, що принесе завтра, але зберігати спокій і рівновагу — найкращий спосіб керувати своїм багатством.