Це були 10 найкращих акцій 2019 року

Топ-10 акцій 2019 року - це цікава група. Ви можете подумати, що технологічні акції домінуватимуть у верхньому ешелоні акцій, але ви помиляєтеся. Як ми бачили на ринку IPO, окремі акції в сфері охорони здоров’я насправді мали найсильніші доходи минулого року. Сім біотехнологічних компаній потрапили до нашого списку, включаючи акцію № 1, яка мала стратосферний дохід у 3,578% за 12 місяців. Компанія з виробництва медичних пристроїв також мала фантастичний рік. Завершує список веб-сайт для пошуку найкращих тарифів на страхування та ритейлер.

Використовуючи термінологію Пітера Лінча, інвестори в ці акції мали не менше ніж сім разів більше, а до 36 разів більше в 2019 році. Щоб виразити цю суму в грошах, якщо ви інвестували $5,000 в кожну з цих акцій за початковою ціною 2 січня, до закриття ринку 31 грудня ваша інвестиція в $50,000 зросла б до $581,778.

Ось топ-10 акцій за доходом на ринку в 2019 році:

Джерело зображення: Getty Images.

10. ArQule (зростання на 625%)

Для інвесторів в ArQule (ARQL +0.00%) минулого року це була ракета: злети, падіння і в стратосферу. Ця біотехнологічна компанія в сфері точної медицини має лінійку, що зосереджена на раках і рідкісних захворюваннях. Акція малих капіталізацій почала рік з $2.75. У грудні Merck погодилася купити компанію за $20 за акцію.

ArQule була високо котованою біотехнологією ще в 20 столітті, коли акції торгувалися по $40 на піку. Акція була “під водою” протягом кількох десятиліть. У 2017 році акції впали нижче $1. Інвестори, які купили за цю ціну, стали багатими. (Звісно, інвестори, які купили на піку, досі “під водою”.)

9. IVERIC bio (зростання на 627%)

IVERIC bio (ISEE +0.00%) раніше називалася Ophthotech. Компанія завжди зосереджувалася на лікарських засобах для очей, з дуже малою успішністю. Вона вийшла на біржу в 2013 році з акціями, ціна яких становила $23.06. Після декількох невдалих фаз 3, IVERIC впала до рівня мікрокапіталізації, досягнувши дна нижче $1 за акцію.

Позитивний результат з фазової 2 проби її лікарського засобу Zimura наприкінці 2019 року був достатнім, щоб суттєво підвищити акції. За два місяці компанія перетворилася з акції за цент до акції за більше $8, з ринковою капіталізацією $357 мільйонів.

8. Durect (зростання на 691%)

Durect (DRRX +0.00%) - це біотехнологія малих капіталізацій, що зосереджена на лікарських засобах для знеболення та боротьби з зловживанням опіоїдами. У липні акції почали зростати, коли англійська біотехнологія Indivior отримала схвалення для лікарського засобу, ліцензованого від Durect. У вересні аналітик Cantor Fitzgerald Елемер Пірос розпочав покриття Durect з цільовою ціною в три рази вищою за ціну акцій; акції стрімко зросли.

У грудні акції дійсно злетіли, оскільки ринок зацікавився Posimir, лікарським засобом компанії для знеболення. Управління з продовольства і медикаментів запланувало засідання консультативного комітету на 16 січня для розгляду заявки компанії.

7. Avita Medical (зростання на 719%)

Avita Medical (RCEL +0.00%) - це медична технологічна компанія в Австралії, яка зосереджена на регенерації шкіри для жертв опіків. Компанія малих капіталізацій ($868 мільйонів) демонструє астрономічне зростання доходів з дуже малої бази. Доходи зросли з $1.1 мільйона до $7.7 мільйона в останньому кварталі в річному вимірі. Motley Fool Australia повідомляє, що це була найсильніша акція в Австралії в 2019 році. Рішення компанії було затверджено в США FDA наприкінці 2018 року. Аналітики оцінюють загальний доступний ринок приблизно в $2 мільярди.

6. EverQuote (зростання на 725%)

EverQuote (EVER 3.10%) має чудову платформу з потужними мережевими ефектами. Компанія малих капіталізацій прагне стати найбільшим онлайн-джерелом для запитів щодо тарифів на страхування. Компанія співпрацює з кількома великими страховими компаніями, включаючи Progressive, Travelers, Nationwide, MetLife, Farmers і Liberty Mutual. Зростання доходів становить 61% в річному вимірі, і компанія щойно досягла прибутковості за GAAP. І акції все ще дешеві, з відношенням ціни до продажів 4.

5. Provention Bio (зростання на 741%)

Provention Bio (PRVB +0.00%) - це ще одна біотехнологія малих капіталізацій з величезним доходом для інвесторів у 2019 році. Provention зосереджується на діабетичному сегменті, який має значну ринкову можливість у $57 мільярдів. Вона має неймовірний лікарський засіб на стадії фазових 3, який затримує або навіть запобігає розвитку діабету 1 типу у пацієнтів, які перебувають у групі ризику.

Відношення ризику до винагороди тут дуже привабливе. Ринкова капіталізація Provention невелика ($710 мільйонів), тоді як її ринкова можливість величезна. Акції подвоїлися з листопада. І все ж ринок, здається, продовжує недооцінювати, наскільки великою є ця можливість.

4. Kodiak Sciences (зростання на 919%)

Kodiak Sciences (KOD +9.76%) провела IPO ще в 2007 році, і з тих пір акції перебувають “під водою”. Біотехнологія не має затверджених лікарських засобів, прибутків і доходів. І песимізм був дуже високим. Усе це змінилося з прогресом обнадійливого лікарського засобу для очей KSI-301 в розширених клінічних випробуваннях. Дані були настільки позитивними, що компанія змогла продати право на роялті Baker Brothers Advisors за $225 мільйонів. За кілька місяців ринкова капіталізація Kodiak зросла до $3 мільярдів.

3. Stage Stores (зростання на 941%)

Stage Stores (SSI +0.00%) є однією з великих історій відновлення 2019 року. Акції ритейлера погано працювали протягом тривалого часу. Ціна акцій становила $28.73 у 2013 році, але протягом наступних шести років вона вільно падала, досягнувши $0.66 за акцію в серпні 2019 року. А потім компанія оголосила про позитивний звіт про прибутки, і акції стрімко зросли.

Наступний квартал виявився насправді сильнішим. Генеральний директор Майкл Глейзер сказав:

Продажі були найсильнішими за будь-який третій квартал в нашій історії. Компаративні продажі були позитивними кожного місяця і поступово зростали кожного місяця. Маржі на товари покращилися більш ніж на 100 базисних пунктів.

Компанія все ще має багато боргів і не зовсім вийшла з кризи. Але, безумовно, здається, що вона на підйомі. У листопаді компанія повідомила про свій перший прибутковий третій квартал (EBITDA) з 2015 року. І саме тому акції зросли на 941%.

2. Constellation Pharmaceuticals (зростання на 1,066%)

Як і решта акцій у цьому списку, Constellation Pharmaceuticals (CNST +0.00%) торгувалися нижче $10 за акцію на початку року. Насправді, акції відкрилися по $4.04 в перший торговий день 2019 року. Ця ціна означала, що спеціаліст з онкології впав на 61% від свого IPO шість місяців тому.

Акції відновилися на початку року для швидкого подвоєння. Але коли Constellation повідомила добрі новини з фазового 2 клінічного дослідження CPI-0610, лікарського засобу для мієлофіброзу, акції дійсно злетіли. Це було швидке восьмиразове зростання за два місяці.

1. Axsome Therapeutics (зростання на 3,578%)

Axsome Therapeutics (AXSM 2.19%) була вражаючою акцією протягом усього року. Головним драйвером є те, що вчені з Axsome знайшли хитрий спосіб пропустити свій лікарський засіб для лікування депресії (і для боротьби з курінням) через гематоенцефалічний бар’єр (ГЕБ). Wellbutrin, популярний лікарський засіб від депресії, що вийшов з патенту, має труднощі з проходженням через ГЕБ. Це означає, що лише незначні сліди препарату насправді досягають мозку, що обмежує його ефективність.

Активний компонент у сиропі від кашлю, декстрометорфан, легко проходить через гематоенцефалічний бар’єр. Інсайт Axsome полягав у тому, щоб взяти ці два лікарські засоби і поєднати їх у коктейлі. Залежно від сиропу від кашлю, більше Wellbutrin досягає мозку, роблячи його більш ефективним. Отже, компанія відкрила новий лікарський засіб для лікування депресії, який є кращим, ніж Wellbutrin окремо.

Ще краще, Axsome могла покладатися на попередні дані випробувань, оскільки Wellbutrin і сироп від кашлю вже перебувають на ринку. Це означає, що Axsome змогла швидко провести свою молекулу в мільярд доларів через клінічні випробування в неймовірно швидкій манері.

Отже, ось як кожна з цих 10 акцій почала і завершила 2019 рік:

Хоча ці акції всі мали величезні зростання в 2019 році, в більшості випадків вони залишаються малими капіталізаціями і мають багато можливостей для зростання. Багато з них оцінюються нижче $1 мільярда. А найбільша з них, Axsome, все ще менше $4 мільярдів. Хоча в січні, безумовно, буде деяке фіксування прибутків, довгострокова перспектива кількох із цих компаній виглядає яскраво.

Зокрема, EverQuote виглядає як фантастичний бізнес, за яким інвестори хочуть стежити. Axsome і Durect оптимістично налаштовані щодо можливих затверджень препаратів у 2020 році. А Provention Bio виглядає глибоко недооціненою в порівнянні зі своєю величезною ринковою можливістю.