Ринок криптовалют падає у відповідь на збільшення напруженості конфлікту в Ірані

Тиск на криптовалюти посилився в останні дні через зростання геополітичної напруги на Близькому Сході: Ізраїль здійснює атаки проти Тегерана та Бейрута, а іранські дрони вразили посольство США в Ер-Ріяді. Ця невизначеність спричинила масову втечу до активів безпеки, що спричинило різке падіння криптовалют, оскільки інвестори шукають традиційні укриття.

Сильний долар і втеча до безпеки тиснуть на ризикові активи

Індекс долара (DXY) збільшив свої прибутки на 0,5%, досягнувши найвищого рівня з 19 січня, відображаючи класичну пошук безпечної валюти в періоди нестабільності. Тим часом золото коливалося значно, досягнувши місячних максимумів у $5410 минулого тижня, перед тим як знизитися до $5260 через перерозподіл капіталу у долар.

Ця динаміка також глибоко вплинула на ринок криптовалют, який зазнав масових падінь. Біткоїн зберіг сильну кореляцію з золотом у цей період, спочатку піднявшись до $70 000, а потім знизившись до $66 500, залишаючись у діапазоні з початку лютого. За останніми даними, BTC торгується на рівні $70,6K із зростанням +4,28% за 24 години, що свідчить про часткове відновлення після початкової паніки.

Біткоїн зберігає волатильність на тлі геополітичної напруги

Кореляція між Біткоїном і золотом виявилася особливо важливою цього циклу, оскільки обидва часто реагують у різний час на ризик. Поки золото набуло статусу традиційного укриття, Біткоїн коливався залежно від оцінки серйозності напруг.

Ринок альткоїнів показав значно гірші результати, ніж Біткоїн у цей турбулентний період. Активи як Cardano (ADA), Zcash (ZEC) і Dash (DASH) знизилися більш ніж на 4% з початку тижня. Оновлені дані показують часткове відновлення: ADA +3,58%, ZEC +5,23%, DASH +5,62% за останні 24 години, що свідчить про поступове зменшення паніки та переоцінку цін.

Динаміка деривативів: ринок шукає баланс після ліквідацій

Динаміка ф’ючерсного ринку увійшла у більш збалансовану фазу консолідації, з відкритим інтересом у ф’ючерсах на Біткоїн, що стабілізувався біля $15,3 мільярдів. Це рівень, що свідчить про завершення очищення надмірно позичених позицій, характерних для перших етапів напруги.

Настрій роздрібних інвесторів залишається обережно оптимістичним, із ставками фінансування від 0% до 10%, що вказує на відсутність крайньої жадібності або паніки. Водночас, інституційна впевненість трохи послабшала: базовий показник на 3 місяці злегка опустився нижче 3%, що свідчить про стабільний рівень, але з тимчасовим зменшенням імпульсу зростання.

Опціонний ринок зазнав значних змін у структурі хеджування: з “панічного захисту” на більш оптимістичне позиціонування. Обсяг колів за останні 24 години склав співвідношення 63/37 на користь покупок. Скос 25-дельта для тижневих строк знизився до 14% (з попередніх 27%), що свідчить про суттєве зниження вартості захисту від падінь цін.

Важливо, що структура імпліцитної волатильності у термінах увійшла у контанго: короткострокові премії знизилися нижче стабільних рівнів 49-50%, характерних для довгострокових строків. Це свідчить про перехід від страху до очікувань зростання у середньостроковій перспективі.

Дані про ліквідації на платформі Coinglass показують закриття позицій на суму $392 мільйони за останні 24 години, з балансом між лонгами і шортами 50-50. Біткоїн відповідає за $163 мільйони, Ethereum — $96 мільйонів, інші активи — решту обсягу. За індикатором активності ліквідацій Binance, рівень у $69 800 для Біткоїна є критичним для моніторингу у разі зростання.

Токени: різниця у показниках

Індекси CoinDesk — Memecoin (CDMEME) і DeFi Select (DFX) — за останні 24 години зросли на 0,95% і 0,71% відповідно, демонструючи відносну стійкість у порівнянні з ринком у цілому.

Near Protocol (NEAR) показав значне відновлення після перепроданості, зростаючи на 13,3% минулого тижня, що свідчить про здатність сегментів альткоїнів швидко реагувати на зміни настроїв. Оновлені дані — NEAR +2,14%, що відображає тривалу волатильність у цьому сегменті.

Ринок альткоїнів залишається у фазі консолідації в рамках спадної тенденції з жовтня. Минулого тижня активи як Pepe (PEPE) — -14,57%, Cosmos (ATOM) — -9,67%, Shiba Inu (SHIB) — -2,62%, Bitcoin Cash (BCH) — -0,60% — зазнали двозначних падінь, тоді як Біткоїн залишався у середині свого торгового діапазону.

На тлі цієї загальної тенденції токени DeFi Jupiter (JUP) і Morpho (MORPHO) мали різний результат, хоча останні дані показують корекцію: JUP — -8,98%, MORPHO — -8,08% за останній тиждень, що свідчить про фіксацію прибутків після попередніх зростань на 23% і 20% відповідно.

Перспективи: ключові фактори для моніторингу

Після оголошення президента США Дональда Трампа про п’ятиденну паузу у атаках на іранську енергетичну інфраструктуру, ціна Біткоїна знову перевищила $70 000 і зберегла більшу частину прибутків. Також зросли альткоїни: Ethereum +4,61%, Solana (SOL) +5,80%, Dogecoin (DOGE) +3,54%.

Аналітики наголошують, що подальший рух ринку криптовалют критично залежить від двох взаємопов’язаних факторів: стабільності цін на нафту та збереження морського трафіку через Ормузську протоку. За умови стабільності цих факторів можливий новий тест рівня $74 000–$76 000 для Біткоїна. У разі погіршення ситуації криптовалюти можуть повернутися до рівня близько $60 000, де раніше знаходили підтримку.

Поточна динаміка криптовалют залишається тісно пов’язаною з геополітичними подіями, ринок балансуватиме між технічними оптимістичними сигналами і зростаючою глобальною невизначеністю.