【Звіт великих брокерів AIA】AIA оголошує про викуп акцій на суму 1,7 мільярда доларів США, що перевищує очікування — дізнайтеся про останні цільові ціни великих брокерів у цій статті

AIA United Overseas Insurance (01299)
Нещодавно було оприлюднено результати за 2025 рік, у яких нова річна вартість нових бізнесів досягла рекордних 5,52 мільярда доларів США, що на 10% більше порівняно з попереднім роком, а рада директорів затвердила новий раунд викупу акцій на суму 1,7 мільярда доларів США. Глобальне інвестиційне дослідження HSBC опублікувало звіт, у якому вважає, що новий план викупу акцій на 1,7 мільярда доларів США є несподіванкою, і цільова ціна акцій компанії була підвищена з 80 до 85 гонконгських доларів, щоб відобразити фактор викупу акцій та інші чинники. Однак очікується, що зростання компанії протягом наступних 5 років сповільниться, і рейтинг залишиться «утримувати».

Звіт HSBC зазначає, що у четвертому кварталі минулого року вартість нових бізнесів (VONB) зросла на 15% у порівнянні з попереднім роком за фіксованим обмінним курсом, що є сповільненням порівняно з 18% зростанням за перші 9 місяців минулого року, імовірно через ослаблення динаміки бізнесу в Гонконгу та материковому Китаї. Прогнози нової вартості бізнесу на 2026 та 2027 роки знижено на 2-3% у зв’язку з недосягненням минулорічних очікувань; прогноз чистого прибутку на 2026 рік підвищено на 19%.

UBS знизив цільову ціну на акції компанії на 2%

UBS опублікував дослідження, у якому знизив цільову ціну на акції компанії з 106 до 104 гонконгських доларів, залишивши рейтинг «купувати».

UBS зазначає, що у першому кварталі цього року зростання бізнесу в Гонконгу залишалося сильним, головним чином завдяки внутрішнім та материковим клієнтам, що відвідують Гонконг. Банк підкреслює, що зростання юаня мало обмежений вплив на попит материкових клієнтів, оскільки вони мають структуровані потреби у диверсифікації багатства, а страхові продукти в Гонконгу є привабливими.

UBS зазначає, що через макроекономічні негативні фактори, викликані конфліктом з Іраном, такі як слабкий фондовий ринок, підвищення американських відсоткових ставок і зростання долара США, прогнози чистого прибутку після оподаткування та внутрішньої вартості на 2026 рік знижено відповідно на 8% і 3%. Банк вважає, що середньострокова нова вартість бізнесу залишатиметься з двозначним зростанням, а загальна дохідність становитиме 4%, тому рейтинг «купувати» зберігається.

Bank of America підвищує цільову ціну на акції компанії на 11%

Bank of America опублікував аналітичний звіт, у якому підвищив цільову ціну на акції компанії з 90 до 100 гонконгських доларів і підтвердив рейтинг «купувати». Очікується, що у 2026 році нова вартість бізнесу зросте на 17% у річному вимірі, що зумовлено зростанням обсягів у Китаї, стабільною рентабельністю та внеском нових бізнесів у Гонконгу та материковому Китаї. Оскільки високі відсоткові ставки можуть тривати, зростання продажів заощаджувальних продуктів стане основним драйвером нової вартості бізнесу цього року.

Банк підвищив прогнози прибутку на 2026-2027 роки на 11%, головним чином через збільшення прибутку від страхового обслуговування.