3 причини, чому Taiwan Semiconductor є найкращою інвестицією в штучний інтелект (AI)

Знаходження ідеальної інвестиції в штучний інтелект (ШІ) не є простим завданням. Однак я вважаю, що Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM 2,79%) є однією з найближчих до цього опису компаній. Taiwan Semiconductor добре позиціонована для успіху в нинішньому ринковому середовищі і має всі шанси отримати вигоду від усіх витрат на ШІ.

У мене є три причини, чому Taiwan Semiconductor (також відома як TSMC) — це найкращий спосіб інвестувати в ШІ, і всі вони разом роблять її чудовим вибором для інвестицій.

Джерело зображення: Taiwan Semiconductor Manufacturing Company.

1. Taiwan Semiconductor не цікавить, чий дизайн чіпів використовують

Хоча ведуться багато дискусій щодо того, чи зможе Nvidia зберегти своє лідерство, або чи зможуть Broadcom або Advanced Micro Devices підкрастися і захопити частку ринку, реальність полягає в тому, що Taiwan Semiconductor залишатиметься основним виробником чіпів незалежно від того, яка компанія є найпопулярнішою. Це чудова позиція, оскільки єдина річ, яка турбує Taiwan Semiconductor, — це те, що гіганти ШІ витрачають все більше і більше грошей на чіпи. І кілька прогнозів вказують саме на це.

Розгорнути

NYSE: TSM

Taiwan Semiconductor Manufacturing

Сьогоднішні зміни

(-2,79%) $-9,46

Поточна ціна

$329,33

Основні дані

Ринкова капіталізація

$1,7 трлн

Діапазон за день

$325,90 - $337,49

52-тижневий діапазон

$134,25 - $390,20

Обсяг торгів

660 тис.

Середній обсяг

13 млн

Валовий прибуток

58,73%

Дохідність дивіденду

1,02%

Хоча очікується, що чотири найбільші гіганти ШІ витратять близько $650 мільярдів на капітальні витрати цього року, існує кілька інших компаній, які також витрачають великі суми. Це також не враховує регіони, такі як Китай або Європа. Уже існує величезний ринок ШІ, і очікується, що він лише зростатиме. За оцінками McKinsey & Company, до 2030 року витрати на створення дата-центрів для ШІ сягнуть близько $7 трильйонів. Taiwan Semiconductor стане одним із головних постачальників чіпів для значної частини цих витрат, що робить її одним із найкращих способів інвестувати у розширення ШІ.

2. Прогнози зростання Taiwan Semiconductor вражають

Taiwan Semiconductor має свої довгострокові прогнози зростання. З 2024 по 2029 рік керівництво оцінює, що середньорічний темп зростання (CAGR) чіпів, пов’язаних із ШІ, становитиме від середини до високих 50%. Це неймовірне зростання, яке триватиме довго. Це також свідчить про величезний попит, і TSMC цього року витрачає від $52 до $56 мільярдів, щоб збільшити потужності для задоволення цього попиту.

Дані про дохід TSM (річне зростання квартально) від YCharts.

Хоча частка чіпів для ШІ все більше становить частину бізнесу TSMC, є й інші важливі сегменти, які зростають не так швидко, тому керівництво очікує загалом приблизно 25% CAGR з 2024 по 2029 рік. Проте не часто можна побачити компанію з чітким шляхом до такого швидкого зростання, і я вважаю, що це ще одна вагома причина, чому Taiwan Semiconductor — це найкраща інвестиція в ШІ.

3. Taiwan Semiconductor більше не розташована лише в Тайвані

Одна з найбільших проблем, яку мають багато інвесторів щодо Тайваню, — це його геополітичне положення та ризики. Тайвань розташований просто біля берегів Китаю, і Китай прагне посилити контроль над Тайванем. Постійно існують побоювання щодо можливого захоплення Тайваню Китаєм, що змушує багатьох інвесторів ігнорувати цю акцію через можливі наслідки війни.

Однак є кілька речей, які інвестори повинні усвідомлювати. По-перше, Тайвань значно розширив свою глобальну присутність. Taiwan Semiconductor має виробничі потужності в Арізоні, Японії та Німеччині. Хоча більша частина виробництва все ще зосереджена в Тайвані, його керівництво добре усвідомлює ризики і працює над збільшенням своєї глобальної присутності.

Друга причина — якщо розпочнеться війна і постачання чіпів припиниться, це спричинить крах всієї світової економіки. Це страшний сценарій і причина, чому акції TSMC та інших технологічних компаній сильно постраждають. Тому я не надаю цьому ризику великого значення, оскільки побічні ефекти для всього ринку будуть жорстокими.

Я вважаю, що Taiwan Semiconductor — один із найкращих способів інвестувати в ШІ, і якщо у вас ще немає цієї компанії у портфелі, зараз — чудовий час її придбати.