Фондові менеджери в замішанні! Вибухова хімічна промисловість піддається масовому розпродажу Кольорові метали втратили всі приросту з початку року

Цього тижня індекс Шанхайського фондового ринку опустився нижче 4000 пунктів, тоді як індекс创业板 зріс проти тренду, а чистий відтік з ETF на акції та跨境них ETF на обох ринках склав у сумі 8,76 мільярдів юанів.

За галузевими темами, ETF у сферах охорони здоров’я користуються попитом у інвесторів, тоді як ETF у хімічній промисловості та металах зазнали відтоку капіталу.

Чистий відтік з галузевих ETF склав 26,2 мільярда юанів

За підсумками тижня обсяг торгів на двох ринках склав 10,97 трильйонів юанів, з них на Шанхайській біржі — 4,76 трильйонів, на Шеньчженьській — 6,21 трильйонів. За останніми даними, індекс Шанхайського ринку закрився на рівні 3957,05 пунктів, що на 3,38% менше за попередній тиждень; індекс Шеньчженьської біржі — 13866,2 пунктів, зниження на 2,9%.

Згідно з даними, сумарний чистий відтік з ETF на акції та跨境них ETF склав 8,76 мільярдів юанів, у той час як широкі індексні ETF отримали чистий притік у розмірі 9,078 мільярдів юанів, а галузеві ETF — чистий відтік у 26,2 мільярда.

Розподіл за сегментами показує, що за підсумками тижня, загальний обсяг залучених та виведених коштів з ETF на широкі індекси становив: з індексом CSI 300 — чистий притік 6,558 мільярдів юанів, а з індексом CSI A 500 — чистий відтік 6,202 мільярдів юанів.

Щодо конкретних ETF, то 10 найбільших ETF на широкі індекси цього тижня отримали сумарний чистий притік у розмірі 12,412 мільярдів юанів, з яких ETF на CSI 500 від Southern та ETF на CSI 300 від Huatai Bairui — понад 4,3 мільярди юанів кожен.

Основні ETF, пов’язані з індексами цього тижня

Аналіз показує, що напруженість у Близькому Сході продовжує зростати, що посилює побоювання щодо тривалості конфлікту. Крім того, енергетичний шок спричинив інфляційні побоювання, які повністю змінили глобальні очікування щодо процентних ставок, і ринок більше не ставить на зниження ставок ФРС у цьому році. Однак, за думкою аналітиків, цей конфлікт у Близькому Сході швидше за все вплине лише на короткостроковий настрій і динаміку ринку А-акцій, не змінюючи його загального напрямку.

ETF у сферах хімії та металів зазнали відтоку

Щодо галузевих ETF, то цього тижня 28 фондів отримали понад 1 мільярд юанів у вигляді притоку коштів. Зокрема, ETF у сфері охорони здоров’я, металів та зеленої енергетики від Tianhong та Jiashi збільшили свої обсяги відповідно на 23,74 млрд, 8,65 млрд і 4,61 млрд份, залучивши відповідно 794 мільйони, 787 мільйонів і 624 мільйони юанів.

Щодо відтоку коштів, то 61 галузевий ETF зазнав відтоку понад 1 мільярд юанів, з них ETF у хімічній промисловості, металах від Southern та інші — зменшили свої обсяги відповідно на 4,859 млрд, 1,696 млрд і 795 мільйонів份, з чистим відтоком у 4,373 мільярдів, 3,477 мільярдів і 1,577 мільярдів юанів.

Звертає на себе увагу, що ETF у сфері охорони здоров’я (512170) останнім часом стабільно залучає інвестиції, і обсяг його активів неухильно зростає.

Зміни у фондах ETF у сфері охорони здоров’я (512170)

Аналіз показує, що урядовий звіт включив біомедицину до нових стратегічних галузей, поряд із індустріями мікросхем, авіації та економіки низької висоти, що ще раз підтверджує увагу політики до цієї сфери та дає додатковий імпульс довірі інвесторів. Водночас, завдяки інноваціям у галузі та капіталовкладенням, індустрія біомедицини в Китаї має всі шанси зберегти високий рівень активності.

Крім того, популярні цього тижня ETF у сферах хімії та металів зазнали значних втрат у капіталі.

Зміни у ETF у сфері хімії (159870)

Зміни у ETF металів та їхній тренд

Брокери зазначають, що конфлікт у Близькому Сході спричинив значне зростання цін на нафту, що викликає побоювання щодо інфляції. Це також обмежує можливості ФРС знижувати ставки у короткостроковій перспективі, що тисне на фінансові характеристики металів.

Звертає увагу, що прибутковість ETF металів цього року вже вичерпана, станом на п’ятницю їхній внутрішньоринковий річний дохід становить -0,52%.

24 ETF торгувалися на суму понад 100 мільярдів юанів цього тижня

Цього тижня 24 ETF з обсягом торгів понад 100 мільярдів юанів. З них ETF A500 та ETF A500 від Huatai Bairui — понад 400 мільярдів юанів у тижневому обсязі.

Звертає увагу, що ETF на нафту та газ від S&P цього тижня встановили історичний рекорд цін.

Брокери зазначають, що удари США та Іран призведуть до більшої невизначеності у постачанні та транспортуванні енергоносіїв. За прогнозами, у короткостроковій перспективі ціни на нафту зростатимуть. Якщо конфлікт між США та Іраном розшириться до Ормузької протоки та інших країн Близького Сходу, то потенціал для подальшого зростання цін на нафту значний.

Наступного тижня заплановано випуск 5 ETF

Зазвичай інвестори цікавляться основними активами у портфелях фондів, але активне управління часто виявляє свої лідируючі позиції із запізненням. Водночас, ETF, що слідкують за новими випусками, дають можливість швидко виявити актуальні тренди та нові популярні акції. Вже цього тижня один ETF оголосив про запуск наступного тижня, його цільовий актив — автомобілі на нових енергетичних джерелах.

Зараз заплановано випуск 5 ETF наступного тижня, з цільовими активами у сферах побутової техніки, автомобілів на Гонконгській біржі, інформаційних технологій, медичних послуг та нафти і газу.

(Джерело: Daily Economic News)