Compliance "Temperature Difference" Becomes Pronounced: China Life's Core Business Remains Stable, While Cross-Sector Regulatory Violations Occur Frequently

Нещодавно повідомлення про штрафи від Державної адміністрації валютного контролю знову висвітлили китайську страхову компанію China Life у публічному просторі.

Відповідно до повідомлення, China Life Insurance Co., Ltd. (далі — «China Life») за порушення правил управління валютними рахунками та реєстрації отримала попередження та штраф у розмірі 350 000 юанів; її дочірня компанія China Life Property & Casualty Insurance Co., Ltd. (далі — «China Life P&C») за два порушення була оштрафована та конфісковано незаконний дохід на суму загалом 3 600 200 юанів.

Ці два штрафи, разом із попереднім штрафом у 7,52 мільйона юанів, який був накладений Народним банком Китаю за боротьбу з відмиванням грошей, створюють цілісну картину слабких місць у системі дотримання нормативів у провідної страхової компанії, а також відображають чіткий тренд посилення фінансового нагляду.

Подвоєні порушення: міждержавна та внутрішня недбалість у системі China Life

Штраф у 3 600 200 юанів для China Life P&C зумовлений двома чіткими порушеннями, що вказують на подвійні прогалини у управлінні бізнесом і фінансами. За даними валютної адміністрації, їхні дії порушили пункти 97 та 47 статті «Керівництва щодо зовнішньоекономічних операцій у сфері валютних операцій (версія 2020 року)». Перша забороняє страховим компаніям здійснювати зовнішньоекономічні операції за межами дозволених рамок, друга — вимагає, щоб операції з іноземною валютою були на основі реальних і законних угод, забороняє фальсифікацію торгових обґрунтувань або обходити валютний контроль шляхом розділення операцій.

Це означає, що China Life P&C самовільно займалася видачею зовнішньоекономічних страхових полісів, на які не мала права, порушуючи межі законної діяльності, а також допустила порушення у фінансових потоках, незаконно переводячи валюту всередину країни, створюючи ситуацію «перевищення меж бізнесу та хаос у фінансових потоках». Такі порушення вказують на серйозні недоліки у системі контролю за всіма етапами валютних операцій.

Якщо порушення дочірньої компанії можна вважати наслідком імпульсивного розширення бізнесу, то порушення головної компанії China Life свідчить про недбалість у внутрішньому управлінні та слабке усвідомлення важливості дотримання нормативів.

Багатошарові порушення: системні прогалини у валютній сфері та за межами неї

Загроза для China Life не обмежується лише валютною сферою. Аналізуючи історію штрафів, можна побачити, що минулого року China Life була оштрафована Народним банком Китаю на 7,52 мільйона юанів за чотири порушення, пов’язані з боротьбою з відмиванням грошей, а двоє керівників отримали штрафи по 70 000 юанів. Порушення включали невиконання обов’язків ідентифікації клієнтів, недотримання правил збереження документів і записів, неподання звітів про великі транзакції або підозрілі операції, а також операції з клієнтами з невідомою особистістю.

Комбіновані штрафи валютної адміністрації та Народного банку відкривають системні прогалини у системі управління відповідністю у China Life. Як провідна страхова компанія з майже трильйонним обсягом премій, вона стикається з проблемами у сферах трансграничних фінансових потоків, боротьби з відмиванням грошей і управління валютними рахунками — і ці проблеми вже не можна пояснити окремими недоліками, а свідчать про нерівномірність і недосконалість системи відповідності.

Різниця у рівнях дотримання нормативів у традиційному бізнесі та міжсекторних порушеннях

Варто зазначити, що у China Life спостерігається явна «різниця у температурі» щодо дотримання нормативів. За даними Державної адміністрації фінансового нагляду, у традиційному страховому бізнесі показники дотримання нормативів залишаються стабільними.

У 2025 році регіональні підрозділи China Life отримали лише два штрафи: у Тяньцзіні — 30 000 юанів, у Шеньчжені — 290 000 юанів; штрафи для регіональних підрозділів China Life P&C були здебільшого невеликими, максимум — 500 000 юанів у Гуандуні.

Така стабільність у традиційному страховому бізнесі контрастує з великими штрафами від Народного банку і валютної адміністрації, що відображає тривалу ілюзію деяких фінансових установ: якщо основний страховий бізнес відповідає вимогам регулятора, то інші сфери, такі як валютний контроль і боротьба з відмиванням, можна «знехтувати».

Однак сучасна практика регулювання вже давно руйнує цю ілюзію — будь то проникливий контроль валютних потоків або посилена відповідальність за боротьбу з відмиванням грошей, — всі вони посилають чіткий сигнал: фінансові установи мають створити всебічну, безпрограшну систему відповідності, де будь-яке порушення може стати точкою ризику.

Зростання штрафів не повинно приховувати слабкості системи відповідності

На тлі кількох штрафів, що зростають у кількості та масштабі, яскраво виділяється позитивна динаміка фінансових показників China Life Group. У 2025 році об’єднаний дохід групи склав 1,28 трильйона юанів (+11,3%), об’єднаний преміальний дохід — 887,4 мільярда юанів (+7,4%), об’єднаний інвестиційний дохід — 401,1 мільярда юанів (+17,6%), а загальні активи — 8,56 трильйона юанів (+14,4%). Всі ключові показники демонструють стабільне зростання.

Для компанії з прибутком у сотні мільярдів юанів штрафи у кілька сотень тисяч або мільйонів юанів є незначними і не створюють суттєвого фінансового удару.

Проте головна проблема полягає не у розмірі штрафів, а у системних прогалинах у системі відповідності. Якщо провідна страхова компанія має порушення у сферах валютних операцій і боротьби з відмиванням грошей, це свідчить про глибокі внутрішні проблеми системи управління ризиками. Ігнорування цих проблем може призвести до ще більших ризиків у майбутньому.

Цей сигнал від валютної адміністрації і Народного банку є не лише попередженням для China Life, а й нагадуванням для всієї страхової галузі. З поглибленням відкритості фінансового ринку та зростанням трансграничних операцій, регуляторний нагляд стане ще більш жорстким.

Для страхових компаній, що прагнуть глобального розвитку, відповідність нормативам — не обмеження, а життєво важлива складова стабільного і тривалого зростання. Лише закріпивши систему відповідності та створивши всебічний захист, вони зможуть впевнено йти шляхом масштабної експансії та міжнародної діяльності.