Фінансові компанії "зменшують обсяги і підвищують якість", векселі та кредити стають районами масових порушень

Питання: Як AI та відповідність регуляторним вимогам можуть змінити структуру галузі?

Фінансове агентство 17 березня (редактор Лі Сянь, стажер Ван Шужінь) Зі зростанням регуляторного тиску галузь фінансових компаній поступово зменшується у кількості та підвищує якість послуг.

За даними відповідних джерел, кількість фінансових компаній у країні зменшилася з понад 240 до 233, деякі компанії були позбавлені ліцензій через порушення. Водночас, лідери зберігають активи на рівні трильйонів юанів, а багато малих і середніх компаній зазнають збитків.

З початку 2025 року фінансові компанії отримали 31 штраф, переважно за порушення у сфері цінних паперів та кредитування. У відповідь провідні компанії заявляють, що відповідність регуляторним вимогам стає їхньою ключовою конкурентною перевагою, і вони прагнуть перейти від пасивного захисту до активного розвитку.

Кількість фінансових компаній зменшується до 233, посилюється диференціація результатів

У 2026 році урядовий звіт чітко визначив завдання щодо “регулювання конкуренції у фінансовому секторі та підвищення якості малих і середніх регіональних фінансових установ”. В результаті кількість нових компаній зменшується.

За даними підприємницької системи попереджень, станом на 16 березня кількість фінансових компаній у країні зменшилася з понад 240 до 233.

З фінансових даних видно, що лідери зберігають активи на рівні трильйонів юанів і отримують десятки мільярдів юанів чистого прибутку. Наприклад, China Oil Financial Co. (Китайська нафтова фінансова компанія) у 2022 році показала активи на 4,95 трлн юанів (+1,75 трлн), доходи — 6,87 млрд юанів, чистий прибуток — 3,3 млрд юанів (+778 млн).

Малі та середні компанії зазнають зниження доходів і прибутків. Наприклад, фінансова компанія Dongxu Group у 2023 році отримала збитки у 3,49 млрд юанів, чистий збиток — 3,11 млрд, а у 2024 році — ще 1,31 млрд збитків. Їхній фінансовий стан погіршується, і деякі компанії втрачають ліцензії.

Крім того, фінансові компанії, як Group One, у 2024 році отримали прибуток 0,23 млрд юанів, але у 2025 році — збитки 0,02 млрд. Аналіз показує, що багато компаній мають рентабельність активів нижче 0,2%, що викликає занепокоєння.

Щодо балансу активів і зобов’язань, у червні 2025 року рівень заборгованості у China Gold Group досяг 91,52%, у Dongfang Electric Group — 93%.

Проблеми з цінними паперами та кредитами, посилення регулювання

За даними Фінансового агентства, у період з 2025 року до сьогодні штрафи фінансових компаній зосереджені переважно у сферах цінних паперів і кредитування.

Зокрема, компанії, позбавлені ліцензій, як Baota Petrochemical і Dongxu Group, порушували правила, пов’язані з цінними паперами, включаючи неправомірне видавання цінних паперів і повернення коштів через факторинг. Інші компанії, як Huaibei Mining, Shandong Steel і Ansteel, були оштрафовані за недотримання правил перевірки торгових операцій і неправильне використання цінних паперів.

У сфері кредитування порушення виявилися у компаній, таких як Shenneng Group, яка отримала штраф 600 000 юанів за видачу кредитів під заставу нерухомості для повернення позик, і Zhongmei Financial, яка була оштрафована на 350 000 юанів за неправильне управління кредитами. Технічна група Tongyong отримала штраф у 1,6 млн юанів за недбале ведення кредитних операцій.

Загалом, з січня 2025 року по березень 2026 року фінансові компанії отримали 31 штраф на суму понад 14,95 млн юанів, з них дві компанії втратили ліцензії. Найбільший штраф — 2 млн юанів — був застосований до Shandong Gold Group.

Більшість штрафів — у діапазоні 20–50 тисяч юанів, що становить майже половину випадків. Три штрафи перевищили 100 тисяч юанів, що свідчить про серйозність порушень.

Аналітики зазначають, що у контексті посилення регулювання та зростаючої диференціації компаній, провідні фінансові компанії починають розглядати відповідність регуляторним вимогам як ключову конкурентну перевагу, прагнучи перейти від пасивного захисту до активного розвитку.

Голова Китайської асоціації фінансових компаній Пан Чженьфен у інтерв’ю повідомив, що компанія створила систему управління відповідністю, яка включає “направлене прийняття рішень, стандарти виконання, системи контролю”. Вона базується на п’яти елементах: політиках, оцінці ризиків, перевірках, культурі та відповідальності.

Експерти асоціації зазначають, що відповідність регуляторним вимогам вже не є обмеженням для розвитку компаній, а стає їхньою “опорою”, балансуючи між дотриманням правил і стимулюванням зростання. Важливо враховувати всі аспекти у роботі для досягнення гармонії та стабільності.