Ці стратегії диверсифікації перемагають у 2026 році

Може бути, це трохи більше ніж два місяці, але 2026 вже доводить, чому важлива диверсифікація.

Рік тому інвестори у акції ще захоплювалися торгівлею штучним інтелектом. Ралі акцій мегакапіталу — кілька з яких кваліфікувалися як ІІ-акції — піднімали американський фондовий ринок до нових максимумів. В результаті, наприкінці 2025 року американський фондовий ринок був більш зосереджений у своїх 10 найбільших компаніях, ніж з 1932 року.

Читати далі від Morningstar

Концентрація ринку акцій перевищила свій максимум 1930-х років. Чи варто інвесторам хвилюватися?

Перенесімося до сьогодні. Інвестори стурбовані тим, скільки грошей компанії витрачають на ІІ і який вплив може мати ІІ на різні галузі. Ці побоювання спричинили зростання торгівлі «крім ІІ» та ротацію на американському фондовому ринку — і поки що у 2026 році більшість акцій мегакапіталу показують негативну динаміку.

Повернення акцій мегакапіталу: 2025 проти сьогодні

У січні ми пропонували п’ять класів активів для інвесторів, які хочуть диверсифікуватися від ринку мегакапіталу та торгівлі ІІ. Ось як вони показують себе у 2026 році.

Читати далі від Morningstar

5 розумних способів диверсифікувати портфель у 2026 році

Високоякісні облігації перемагають у 2026 році

Облігації високої якості США — часто вважаються чудовим засобом диверсифікації для американських акцій — у перших двох місяцях 2026 року випередили акції США.

Звісно, на довгостроковій перспективі облігації будуть поступатися акціям. Тому не слід надмірно диверсифікувати їх, якщо ваша інвестиційна мета — через десятки років. Але, як показує цей рік, навіть невелика позиція в облігаціях може принести диверсифікаційні переваги.

3 чудових засоби диверсифікації та 3, яких слід уникати

Будьте вибагливі у виборі засобів диверсифікації.

2х50 с 2 березня 2026

Переглянути

Міжнародні акції зберігають свою перевагу

Після кількох років недосягнення показників американських акцій, у 2025 році міжнародні акції перевищили їх, і так триває і в 2026 році.

Поточне відновлення міжнародних акцій у 2026 році не дивує, враховуючи, що їхній показник довго відстав від американських; нерезиденти мали ще запас у запасі. Більше того, ринки нерезидентних країн менш залежні від технологій і торгівлі ІІ, тому цього року вони отримують вигоду від настрою «крім ІІ».

Цінні акції демонструють успіх у 2026 році

Цінні акції повертають собі позиції цього року.

Індекси цінних акцій із низьким вагом у технологічному секторі, порівняно з широким ринком, забезпечують додаткову секторну диверсифікацію. А додатковий вплив на зростання промислового та енергетичного секторів, безумовно, сприяє перевагам цінних акцій цього року.

Малий капітал у центрі уваги

Акції малих капіталізацій почали відновлюватися ще минулого листопада і продовжують цей тренд у 2026 році.

Як і міжнародні та цінні акції, акції малих капіталізацій довго відставали від широкого ринку, що свідчить про їхній потенціал для подальшого зростання. Насправді, група акцій малих капіталізацій все ще виглядає недооціненою, за даними Morningstar.

Акції з дивідендами: повернулися на вершину

Акції з дивідендами також забезпечують диверсифікацію цього року. «Акції з дивідендами, які переважно орієнтовані на стару економіку, дозволяють інвесторам брати участь у ринку капіталу без такої залежності від теми ІІ», — каже стратег індексів Morningstar Дан Лефковіц.

Ці активи, що приносять дохід, зазвичай зосереджені у секторах комунальних послуг, споживчого сектору, охорони здоров’я, промисловості та фінансів. І ці сектори часто показують хороші результати, коли технології не в тренді.

Чи триватиме ротація на американському фондовому ринку?

Звісно, попереду ще більше 2026 року, ніж позаду, і багато що може і, ймовірно, станеться, перш ніж ми закриємо цю книгу. Можливо, ротація на американському ринку триватиме, і ми побачимо, як цінні акції, малі капітали та інші класи активів тут процвітатимуть. Або через два місяці ми говоритимемо про відновлення технологічних акцій або відродження мегакорпорацій.

«Майбутнє за своєю природою невизначене», — нагадує Лефковіц. «Як інвестори, все, що ми можемо зробити — це розподілити свої ставки і будувати портфелі, щоб витримати різні сценарії. Поки що у 2026 році диверсифікація була вигідною стратегією.»