Palantir проти Nvidia: Уолл-стріт каже, що це найкращий акційний фонд штучного інтелекту для купівлі зараз

Інтерес до штучного інтелекту вибухнув після випуску ChatGPT у листопаді 2022 року. З того часу акції Palantir Technologies (PLTR +1,71%) додали 1650%, а акції Nvidia (NVDA 2,21%) зросли на 980%. Однак багато аналітиків з Уолл-стріт вважають обидві акції недооціненими.

• Серед 30 аналітиків, медіанна цільова ціна Palantir становить 199 доларів за акцію. Це означає потенційне зростання на 51% від поточної ціни в 132 долари.
• Серед 74 аналітиків, медіанна цільова ціна Nvidia становить 250 доларів за акцію. Це означає потенційне зростання на 37% від поточної ціни в 183 долари.

Між двома, консенсусні оцінки Уолл-стріт свідчать, що зараз найкраща для купівлі акція — Palantir. Ось що мають знати інвестори.

Джерело зображення: Getty Images.

Palantir Technologies: 51% потенційного зростання за медіанною цільовою ціною

Palantir розробляє платформи для інтеграції даних та аналітики, а також суміжне програмне забезпечення штучного інтелекту (ШІ), яке дозволяє розробникам впроваджувати великі мовні моделі у робочі процеси та застосунки. Компанія відрізняється використанням інженерів, що працюють безпосередньо з клієнтами на місцях, для створення індивідуальних додатків на основі своїх основних платформ.

Palantir також виділяється тим, що побудувала свої аналітичні платформи навколо рамкової системи прийняття рішень, відомої як онтологія. Моделі машинного навчання, інтегровані в онтологію, формують зворотний зв’язок, що з часом дає глибші та точніші інсайти при зборі більшої кількості даних. Forrester Research нещодавно визнала Palantir лідером у платформах для прийняття рішень на базі ШІ.

Фундаментальні показники Palantir вражають. Зростання доходів прискорилося протягом 10 послідовних кварталів, а у четвертому кварталі компанія досягла показника Rule of 40 (зростання доходів плюс некоригований операційний маржін) у 127%, що є винятковим. Аналитик Morgan Stanley Санджит Сінгх пише: «Знайти кращу фундаментальну історію у софті, ніж Palantir, важко.»

Ось загальна картина: Palantir зайняла позицію стандарту для підприємств у галузі платформ ШІ, ринок яких за прогнозами зросте на 38% щороку до 2033 року, згідно з даними Grand View Research. Однак, акції наразі торгуються за 205-кратним співвідношенням прибутку, що дуже дорого навіть для компанії, чиї прибутки прогнозується зростати на 45% щороку протягом наступних трьох років.

Інвесторам слід бути обережними з Palantir, навіть якщо акції знизилися на 37% від свого максимуму. Можливо, варто тримати невелику позицію, але акції можуть значно впасти, якщо компанія не виправдає високі очікування Уолл-стріт.

Розгорнути

NASDAQ: PLTR

Palantir Technologies

Сьогоднішня зміна

(1.71%) $2.21

Поточна ціна

$131.34

Основні дані

Ринкова капіталізація

$313 млрд

Діапазон за день

$126.23 - $133.54

Діапазон за 52 тижні

$66.12 - $207.52

Обсяг торгів

2.2 млн

Середній обсяг

45 млн

Валовий маржін

82.37%

Nvidia: 37% потенційного зростання за медіанною цільовою ціною

Графічні процесори (GPU) є найпоширенішим типом прискорювачів ШІ, і Nvidia домінує на ринку з часткою доходу від 80% до 90%. Однією з причин такої домінанти є їхня висока продуктивність. GPU Nvidia постійно перевищують інші прискорювачі за стандартами MLPerf, що є галузевим стандартом у вимірюванні продуктивності систем ШІ при навчанні та обробці.

Однак Nvidia справді вражає завдяки своїй стратегії повного стеку. Вона поєднує високопродуктивні GPU з іншими апаратними компонентами (CPU, інтерконектами та мережевими рішеннями), щоб створювати платформи для обчислень у масштабі стійки. Крім апаратного забезпечення, Nvidia пропонує неперевершену екосистему бібліотек коду та фреймворків, що підтримують розробку застосунків ШІ у широкому спектрі випадків використання — від систем рекомендацій до автономних машин.

Коротко кажучи, Nvidia не лише розробляє найшвидші прискорювачі ШІ на ринку, а й проектує більшу частину інфраструктури, необхідної для навчання, розгортання та управління застосунками ШІ у підприємстві. Така стратегія повного стеку дозволяє компанії оптимізувати системну продуктивність і енергоефективність у спосіб, який менш вертикально інтегровані постачальники не можуть. Вона також розширює загальний адресний ринок Nvidia далеко за межі GPU.

Ось загальна картина: аналітики вважають, що Nvidia збережить своє лідерство на ринку інфраструктури ШІ, незважаючи на жорстку конкуренцію. Це свідчить про стабільне зростання на багато років уперед. Насправді, за оцінками Уолл-стріт, прибутки компанії зростуть на 38% щороку протягом наступних трьох років. Це робить поточну оцінку у 45-кратне співвідношення прибутку досить вигідною. Терплячі інвестори можуть почуватися впевнено, купуючи цю акцію сьогодні.