Ліквідність на ринку Forex: чому трейдерам потрібно звернути увагу

Ліквідність — це не просто фінансова термінологія — це пульс успішної торгівлі на Forex. Коли ви добре розумієте цю концепцію, ви зможете приймати більш обґрунтовані рішення про купівлю та продаж.

Що таке справжня ліквідність

Простими словами, Ліквідність означає здатність швидко перетворювати активи у готівку без шкоди для ринкової ціни. Готівка — це актив із найвищою ліквідністю, оскільки її можна використовувати миттєво.

На ринку Forex її природа — це парні валюти — здатність цієї пари торгуватися плавно, без значних змін курсу. Якщо валюту легко купити або продати, і ціна залишається стабільною, вважається, що ця валюта має високу ліквідність. Але коли перетворення у готівку займає багато часу і коштує дорого — це низька ліквідність.

Чому ліквідність важлива для вашої торгівлі

Висока ліквідність означає вузький (Bid-Ask) спред. Це означає, що ви можете входити і виходити з позицій ближче до очікуваної ціни. Зменшення торгових витрат накопичується при частих операціях.

Для інституцій та великих трейдерів висока ліквідність допомагає виконувати великі ордери без різких коливань цін. Економічна стабільність країни — коли валюта надто волатильна, це може спричинити хаос для інвесторів. Волатильність цін активів і загальні економічні прогнози — все це під впливом. Валюта з високою ліквідністю рухається плавно і передбачувано.

Хто забезпечує ліквідність на ринку Forex

Ліквідність ринку Forex забезпечують численні учасники: центральні банки, великі комерційні банки, хедж-фонди, інвестиційні компанії, брокери Forex і навіть роздрібні трейдери. Брокери та фінансові установи виступають у ролі професійних посередників — вони ризикують значними сумами, але отримують прибуток від спредів і позицій.

Основні пари валют із найвищою ліквідністю

EUR/USD (Євро/долар США) — домінує — найторгованіша пара на ринку Forex з двох найбільших економік світу.

USD/JPY (Долар США/ієна) — друге місце за обсягами торгів. Ієна — важливий резервний актив, і ця пара відома високою ліквідністю і вузькими спредами.

GBP/USD (Фунт стерлінгів/долар США) — представники двох важливих економік, з високою ліквідністю, особливо під час європейської сесії.

USD/CHF (Долар США/швейцарський франк) — франк вважається “безпечним” активом із високою ліквідністю, особливо під час нестабільності ринку.

AUD/USD (Австралійський долар/долар США) — Австралія має сильну сировинну економіку, ця пара часто слідує за цінами на золото і товари, має високу ліквідність, особливо під час азіатської сесії.

Пара валют із нижчою ліквідністю

USD/SEK (Долар США/шведська крона) — хоча Швеція має сильну економіку, крона не є широко торгованим активом. Спред ширший, ліквідність нижча.

GBP/ZAR (Фунт стерлінгів/южноафриканський ранд) — ранд — новий актив із низьким обсягом торгів, спред ширший через високу волатильність і низьку ліквідність.

USD/TRY (Долар США/турецька ліра) — ліра зазнала значної волатильності минулого року через економічну нестабільність. Ліквідність низька, спред широкий.

EUR/HUF (Євро/угорський форинт) — форинт не дуже активно торгується, низька ліквідність, спред ширший.

Ліквідність змінюється протягом дня

Цілий день ліквідність не залишається однаковою. Найвищою вона є під час відкриття кількох головних фінансових центрів — особливо під час перетину сесій Лондона і Нью-Йорка, що забезпечує максимальну ліквідність і зменшує “проскальзування”.

Як виміряти ліквідність на ринку Forex

Bid-Ask Spread — найточніший показник. Вузький спред = висока ліквідність. Широкий спред = низька ліквідність.

Обсяг торгів (Volume) — високий обсяг свідчить про високу ліквідність, низький — про меншу ліквідність. Порівнюйте з обсягами минулого для тієї ж пари, а не з іншими валютами.

Цінові коливання — на ринку з високою ліквідністю ціни рухаються плавно без явних проривів. Низька ліквідність проявляється у волатильності і явних розривів цін.

Глибина ринку — показує обсяг ордерів на купівлю і продаж у різних цінових рівнях. Глибокий ринок = висока ліквідність, мілкий — низька.

Використання індикаторів для аналізу ліквідності

Трейдери можуть застосовувати технічні індикатори, такі як Moving Averages (Середні ковзні), Bollinger Bands або Volume Indicators для аналізу торгової активності. Вони допомагають визначити “зони попиту і пропозиції” (зони попиту і пропозиції), де очікується активна торгівля.

Відмінність між ліквідністю і волатильністю

Волатильність — це міра частоти змін цін. Чим вища волатильність, тим вищий ризик, але й потенційний прибуток. Основні пари мають найнижчу волатильність, нові — найвищу.

Ліквідність — це здатність торгувати без впливу на ціну. Основні пари мають найвищу ліквідність, нові — найнижчу.

Зв’язок: низька ліквідність часто спричиняє високу волатильність і швидкі зміни цін, тоді як висока ліквідність зазвичай зменшує волатильність і стабілізує ціну.

Фактори, що впливають на зміну ліквідності

Час відкриття ринку — Forex працює 24/5, але ліквідність не стабільна. Найвища — під час перетину основних сесій, найнижча — у неробочий час, наприклад, у кінці Нью-Йоркської або початку Азіатської сесії.

Економічні новини та події — важливі оголошення, такі як звіти про зайнятість, інфляцію або заяви центральних банків, можуть тимчасово знизити ліквідність, але обсяг торгів зазвичай зростає після них.

Настрій ринку — невпевненість або хаос зменшує бажання трейдерів входити в ринок, обсяг зменшується, ліквідність падає. Навпаки, довіра і готовність ризикувати стимулюють активність і ліквідність.

Поради для початківців у торгівлі на Forex

Якщо ви новачок, починайте з пар із високою ліквідністю, наприклад EUR/USD або USD/JPY. Ризики менше, ціни більш стабільні, спред вузький, і ви зможете навчитися у передбачуваному середовищі.

Слідкуйте за новинами і оновленнями, розумійте фактори, що впливають на ліквідність і волатильність валют, якими ви торгуєте. Це допоможе вам приймати більш обґрунтовані рішення.