Техгіганти та криптовалютні акції сприяли зростанню ринку у п’ятницю — символи сили у різних секторах

П’ятнична торговельна сесія продемонструвала рішучу впевненість ринку, з основними індексами, що показали солідний приріст, під впливом потужного ралі в технологічних акціях та інфраструктурних компаніях. S&P 500 піднявся на +0.88%, тоді як Nasdaq 100 — важливий технологічний барометр — зріс на +1.31%, а Dow Jones Industrial — на +0.38%. Ф’ючерси на E-mini S&P 500 на березень зросли на +0.87%, доповнені підйомом на +1.28% у ф’ючерсах на Nasdaq на березень. Ці рухи є чіткими символами сили на ринку, особливо в секторах, що нещодавно стикалися з труднощами.

Хмарна інфраструктура та AI-активи ведуть у лідерах

Видатними учасниками сесії стали акції хмарної інфраструктури, які здійснили вражаюче відновлення після тижнів спаду. CoreWeave піднявся на +23%, тоді як Applied Digital та Nebius Group зросли на +16% і +15% відповідно — справжні символи сили, що відновлюються після фінансових проблем у ланцюжку постачання AI. Стрибок Oracle на +7%, викликаний оголошенням генерального директора Chew про укладення обов’язкових угод щодо створення спільного підприємства в США з американськими інвесторами, додав додаткову підтримку для підняття загального настрою ринку.

Ралі напівпровідників посилює оптимізм на ринку

Виробники чипів продемонстрували ще одне вражаюче зростання, виконуючи роль критичних символів сили у п’ятничній сесії. Micron Technology очолила гравців Nasdaq 100 з завершенням на +7%, тоді як Advanced Micro Devices піднялися більш ніж на +6%. Підтримуючи цей імпульс, Lam Research піднялася на +4%, Broadcom — на +3%, а Nvidia завершила на +3%, очоливши гравців Dow Jones. Додаткові імена у секторі напівпровідників, такі як KLA Corp, NXP Semiconductors, Intel, Microchip Technology, Applied Materials, ASML Holding та GlobalFoundries, всі показали зростання понад +1%. Це широке зростання у секторі напівпровідників відображає тривалу впевненість у попиті на технологічну інфраструктуру.

Акції з крипто-експозицією привертають увагу інвесторів

Біткойн піднявся вище $88.8K (зростанням +1.04% за день), створюючи сприятливий фон для крипто-корельованих акцій. Riot Platforms піднялися на +8%, Galaxy Digital Holdings — на +6%, Marathon Digital — на +4%, а MicroStrategy — на +3%. Coinbase Global, регульований оператор криптовалютної біржі, додала +2%. Ці символи сили демонструють оновлений інтерес інвесторів до цифрових активів через публічно торговані інструменти.

Економічні дані дають змішані сигнали

Економічний календар п’ятниці представив двоїсту картину. Продажі існуючих будинків у США за листопад зросли на +0.5% у порівнянні з попереднім місяцем і склали 4.13 мільйона, досягнувши 9-місячного максимуму, хоча й трохи не дотягнули до очікувань у 4.15 мільйона. Однак індекс споживчих настроїв університету Мічигану за грудень зазнав несподіваного зниження на -0.4 пункту до 52.9, розчарувавши прогнози щодо підвищення до 53.5. Крім того, очікування інфляції на 1 рік у грудні несподівано були підвищені до 4.2% з попереднього рівня 4.1%.

Представник ФРС висловлює м’який тон

Президент Нью-Йоркського ФРС Джон Вільямс зробив зауваження, що підтримують акції, але ставлять під сумнів облігації, зазначаючи, що останні економічні дані показують “дуже обнадійливі” тенденції без різкого погіршення показників зайнятості. Вільямс прогнозує зростання ВВП США на рівні 1.5% до 1.75% у цьому році, з очікуваним прискоренням наступного, і зазначив, що “зараз немає нагальної необхідності додатково діяти щодо монетарної політики, враховуючи досягнуті позиції”. Ці коментарі підсилюють символи сили у фондовому секторі, водночас чинячи тиск на фіксований дохід.

Ринки облігацій відступають через тиск ставок

Доходність 10-річних казначейських облігацій піднялася на +2.7 базисних пунктів до 4.149%, що відображає зменшення попиту на безпечні активи на тлі зростання акцій. На міжнародному рівні доходність 10-річних японських державних облігацій зросла до 2.025%, найвищого рівня за 26 років після підвищення ставки Банку Японії, що чинить тиск на ціни казначейських облігацій через механізми carry. Доходність 10-річного німецького Bund піднялася на +4.6 базисних пунктів до 2.895% (найвищого рівня за 9 місяців), тоді як доходність 10-річних британських Gilt зросла на +4.3 базисних пунктів до 4.524%. Крутий кривий дохідності — викликаний недавнім оголошенням ФРС про $40 мільярдні щомісячні покупки короткострокових T-bills — продовжує чинити тиск на довгострокові інструменти.

Відмінності у секторах: переможці та аутсайдери

Поза технологічним сектором і крипто-суміжними активами з’явилися різні результати. Carnival Cruise Lines підскочила на +9% після оприлюднення скоригованого EPS за Q2 у розмірі $0.34, що перевищило очікування аналітиків у $0.24, тоді як Norwegian Cruise Line Holdings піднялися на +6%, а Royal Caribbean — на +2%. FactSet Research Systems піднялася на +5% після подвійного підвищення рейтингу до overweight. Однак слабкість проявилася у споживчих компаніях: Nike впала на -10% після прогнозу зниження доходів за Q3 у низькому однозначному діапазоні через тривалу слабкість у Китаї, тоді як Lamb Weston знизилася на -25% через прогноз річних чистих продажів із серединою нижче за консенсус.

Триразове “Witching” посилює волатильність

П’ятнична торгівля відбувалася під час закінчення квартальних опціонів, ф’ючерсів і деривативів — так званого триразового “Witching”. За оцінками Citigroup, рекордні $7.1 трильйонів номінальної відкритої позиції мали закінчитися на ринку опціонів США, що потенційно може перебільшити звичайні цінові рухи і сприяти підвищеній волатильності. Ринки наразі оцінюють ймовірність у 22%, що FOMC зменшить цільовий діапазон федеральних фондів на 25 базисних пунктів на засіданні 27-28 січня.

Світові ринки відображають позитивний настрій

Закордонні біржі відобразили позитивний настрій. Euro Stoxx 50 завершив +0.32%, Shanghai Composite піднявся до 1-тижневого максимуму і закрився +0.36%, а Nikkei Stock 225 — на +1.03%, що є символами сили на міжнародних ринках. Ці рухи підкреслюють, що оптимізм поширюється далеко за межі США, хоча різні регіональні економічні виклики залишаються очевидними.