Мої ТОП-3 акції енергетичного дивіденду з високою прибутковістю, які варто купити зараз

Енергетичний сектор залишається справжньою золотою жилою для любителів дивідендів, як я. Середній дохід у 3,4% серед енергетичних компаній S&P 500 — майже втричі більше, ніж мізерні 1,2% більш широкого індексу — я знайшов три видатні компанії, які поєднують щедрі виплати з вражаючою стійкістю.

Енергетичний трансфер, Chevron та Brookfield Renewable привернули мою увагу не лише завдяки своїм вражаючим доходам, але й здатності підтримувати їх під час волатильності цін на енергію. Дозвольте мені поділитися, чому я особливо оптимістично налаштований щодо цих трьох.

Перенесення енергії: дохідність 7,5%, що здається занадто хорошою, щоб бути правдою (, але це не так )

Я проаналізував основи Energy Transfer і виявив рідкісне поєднання високої доходності (7.5%+) з дивовижно низьким ризиком. MLP генерував 4.3 мільярда доларів готівки за першу половину 2025 року — вражаючий $2 мільярд більше, ніж було розподілено інвесторам.

Найбільше вражає їхня фінансова дисципліна. Їхній коефіцієнт важелів знаходиться в нижній половині цільового діапазону — найсильніша позиція в історії компанії. Це дає їм можливість фінансувати $5 мільярд у проектах зростання цього року, одночасно плануючи щорічні збільшення розподілу на 3-5%.

Мене особливо захоплює їхній проект Desert Southwest Pipeline вартістю 5,3 мільярда доларів як генератор грошових потоків у довгостроковій перспективі. Хоча деякі інвестори не люблять податкові форми K-1, які видають MLP, я вважаю, що головний біль з документацією вартий виняткової дохідності.

Chevron: Майже 4,5% прибутковість з надійною підтримкою

Наближаючись до доходності 4,5%, Chevron має, на мою думку, неперевершену стійкість у нафтовій галузі. Їхня точка беззбитковості на рівні $30 за барель надає їм величезний простір для маневру, навіть якщо ціни на нафту обваляться. З важелем нижче 15% (, що значно нижче їхньої цілі в 20-25% ), їхній баланс виглядає непохитно в порівнянні з конкурентами.

Компанія прогнозує додаткові $10 мільярдів вільного грошового потоку в наступному році від існуючих операцій, плюс ще 2,5 мільярда доларів від придбання Hess у 2026 році. Їхній 38-річний строк збільшення дивідендів вражає мене, особливо враховуючи notorious цикли буму і спаду в нафтовій промисловості.

Я дещо скептично ставлюсь до їхніх нових енергетичних ініціатив, таких як літій, але ціную спробу диверсифікації, оскільки викопні види пального стикаються з довгостроковими труднощами.

Brookfield Renewable: Чиста енергія з прибутковістю 4,5%

Brookfield Renewable пропонує щось дедалі рідкісніше: значні дивіденди від активів чистої енергії. Їхня прибутковість 4,5% підтримується надзвичайно передбачуваними грошовими потоками — 90% їхньої електроенергії продається за довгостроковими контрактами, середній термін яких становить 14 років, причому 70% з них прив'язані до інфляції.

Їхній існуючий портфель сам по собі має забезпечити 4-7% річного зростання FFO до 2030 року. Якщо врахувати придбання та розвиток, вони прогнозують зростання FFO на 10% і більше на рік, що підтримає збільшення дивідендів на 5-9% щорічно.

Я особливо ціную їхній 24-річний досвід зростання дивідендів на 6% в рік з 2001 року. Хоча акції відновлювальної енергетики останнім часом зазнали тиску, диверсифікація Brookfield в галузі гідроенергії, вітру, сонячної енергії та зберігання забезпечує стабільність, якої не вистачає багатьом конкурентам, які спеціалізуються лише на одному напрямку.

Ці три компанії пропонують те, що я вважаю ідеальним тріумвіратом енергетичних дивідендів: значний поточний дохід, видимі шляхи зростання та фінансову стійкість для витримування неминучої волатильності сектора. В умовах ринку, що все більше зосереджується на технологіях та зростанні, ці доходні «робочі коні» заслуговують на більше уваги з боку серйозних інвесторів у дивіденди.