Як порівняти ціни на нафту WTI та Brent? Які способи торгівлі міжнародною нафтою є для малих інвесторів?

Question

Останнім часом я поглядав на ринок нафти, ціна на нафту WTI вже впала до 63,88 доларів США за барель, ціна на нафту Brent коливається на рівні 67,39 доларів США за барель, а ціна на нафту Dubai приблизно 67,81 доларів США за барель. Як «кров промисловості», коливання цін на нафту дійсно впливають на нерви світової економіки. Я все більше цікавлюсь цим ринком, адже існує коливання, є можливості для заробітку!

Взаємозв'язок цін на нафту WTI та Brent

Оглядаючи тенденції цін на нафту за останні 50 років, ціни на WTI та нафту Brent зазвичай мають позитивну кореляцію, але між ними завжди є ціновий розрив. Цікаво, що до 2010 року WTI зазвичай був дорожчим за Brent, оскільки якість WTI краща. Але з вибухом революції сланцевої нафти в США, вузькі місця в трубопроводах призвели до того, що WTI став дешевшим за Brent.

Останнім часом, на початку 2022 року, під час вибуху конфлікту між Росією та Україною, ціни на нафту одноразово піднялися до рівня близько 120 доларів за барель. Але згодом, через світову економічну слабкість, зміцнення долара, а також несподівано міцне постачання російської нафти, ціни почали стрімко знижуватися. Справжні Коливання!

Говорячи про історичні екстремуми, у 2008 році WTI досяг піку в 147,27 доларів за барель, а в 2020 році, в той божевільний день, він навіть впав нижче нуля, досягнувши -40,32 доларів! Це просто епічні Коливання!

Основні відмінності між WTI та нафтою марки Брент

Хоча на ринку існує понад 160 видів нафти, основна увага зосереджена на двох основних сортах: WTI та Brent. Їх різниця справді велика:

WTI нафта видобувається в США, має нижчий вміст сірки (приблизно 0,24%), чудова якість, легко переробляється на високоякісні продукти, але вартість транспортування є вищою; тоді як брутто нафта походить з Північного моря, вміст сірки становить приблизно 0,37%, зручна для транспортування, є більш поширеним стандартом на міжнародному ринку.

Ціна WTI більше підлягає впливу внутрішніх факторів США, таких як дані про запаси, зміни в обсягах видобутку сланцевої нафти тощо; ціна на Brent же більш чутлива до міжнародної ситуації, особливо до геополітичних ризиків на Близькому Сході, політики видобутку OPEC+ тощо.

Як я, малий інвестор, можу взяти участь у ринку нафти?

Будучи особою з обмеженим бюджетом, я виявив, що участь на ринку нафти насправді має кілька способів:

ETF на нафту: так само просто, як купівля та продаж акцій, низький поріг входу, але можуть бути відхилення у відстеженні, довгострокове тримання також може призвести до зниження доходу через витрати.
Акції нафтових компаній: непряме участь в ринку нафти, а також можливість отримання дивідендів, але ціна акцій залежить не лише від цін на нафту, а й від фінансового стану компанії.
Ф'ючерси на нафту: основне поле битви на нафтовому ринку, стандартний контракт на 1000 барелів, великі вимоги до капіталу, є можливість вибору міні-контрактів, але при закінченні терміну необхідна поставка.
Контракт на різницю цін на нафту ( CFD ): Нещодавно я дізнався, що цей варіант дуже підходить для невеликих капіталів, бар'єр входу настільки низький, що становить кілька десятків доларів, і можна як купувати, так і продавати без необхідності фізичної поставки. Деякі торгові платформи навіть пропонують торгівлю з обсягом від 0.01 лота, це дуже зручно!
Нафтовий траст: інвестиційний продукт, керований професійною командою, стабільний, але з високим порогом входу та нижчою ліквідністю.

Чесно кажучи, коли я бачу, як професійні інвестори влаштовують коливання на ф'ючерсному ринку, мені дійсно здається, що це трохи недосяжно. Але контракти на різницю цін, здається, є непоганим вибором, адже мені не потрібно витрачати величезні кошти, щоб взяти участь у ринку.

Як аналізувати тенденції ринку нафти?

Щоб зрозуміти коливання цін на нафту, необхідно звернути увагу на кілька факторів:

Рішення ОПЕК та МЕА: Квоти на видобуток та випуск стратегічних запасів безпосередньо впливають на баланс попиту та пропозиції
Зміна запасів нафти: Щотижневі дані про запаси, які публікує США, часто викликають різкі коливання на ринку.
Геополітичні фактори: ситуація на Близькому Сході є особливо важливою, хоча вплив цього зменшився після підйому сланцевої нафти в США
Спекулятивні настрої на ринку: не слід недооцінювати силу спекулянтів з Уолл-Стріт, короткострокові коливання часто пов'язані з ними
Зміна курсу: Коли долар США зміцнюється, нафта зазвичай слабшає, і навпаки.
Екстремальні погодні умови: холодна зима або спекотне літо можуть підвищити попит на енергію

Інвестуючи в нафту, потрібно пам'ятати кілька речей: потрібно залишити достатньо коштів, встановити стоп-лосс для кожної угоди (контролюючи ризик на рівні 1-2% від рахунку), глибоко аналізувати причини коливання цін і обирати надійну торгову платформу.

Ціни на нафту коливаються дуже сильно, іноді це дійсно змушує мене любити і ненавидіти одночасно. Але, повертаючись до теми, без коливань звідки взяти можливості? Для малих інвесторів, можливо, контракти на різницю цін дійсно є вибором, що поєднує низький поріг входу та високу гнучкість. Найголовніше те, що незалежно від обраного способу, потрібно обережно управляти ризиками!

Переглянути оригінал