Прогноз цін на золото на 2024, 2025, 2030 "Лонг стаття"

Ціна на золото може досягти $3,800 до 2025 року та перевищити $4,000 у 2026 році. А до 2030 року? Можливо, близько $8,900.

Ми оптимістично налаштовані щодо золота в найближчі роки. Деяка слабкість тут і там? Звичайно. Але наші цілі залишаються незмінними: $3,800 у 2025 році, приблизно $4,500 до 2026 року і, можливо, лише можливо, до $8,900, коли настане 2030 рік.

Прогнози щодо золота: чому важлива якість

Сьогодні всі є прогнозистами золота. Особливо в Інтернеті.

Якість? Методологія? Аналіз? Тепер це вже не так важливо. Тепер важливі кліки.

Ми робимо все по-іншому на InvestingHaven.com. Справжній аналіз. Фактична методологія. П'ятнадцять років роботи за нами. Ось наш підхід до прогнозування цін на золото.

Дослідження прогнози золота - Основні пункти

Прогнозування цін на золото — це мистецтво. Навичка. Для цього потрібно роки, щоб оволодіти. Хочете коротке резюме? Або, можливо, вам більше подобається повна картина — справжні сили, які впливають на золото?

1. Швидкий підсумок: прогнози на 2024, 2025, 2026, 2030 роки
2. Золото в усіх валютах виходить на нові максимуми
3. Аналіз довгострокових графіків
4. Грошова динаміка на ринку золота
5. Що насправді рухає золотом? Очікування інфляції
6. Валютні та кредитні ринки як провідні індикатори
7. Сигнали ф'ючерсного ринку
8. Наш повний огляд прогнозу
9. Питання про золото та срібло
10. Що кажуть установи
11. Наша історія прогнозування
12. Питання та відповіді щодо прогнозів золота

Почнемо з короткої версії, а потім зануримось у дослідження.

1. Прогнози цін на золото на 2024, 2025, 2026, 2030

Ось що ми бачимо на горизонті:

• 2024: ймовірно, досягне піку близько $3,400
• 2025: піднявшись трохи вище $3,800
• 2026: підйом до $4,500
• 2030: потенційно досягнувши $8,900

Ці діапазони виникають з нашого дослідження, основаного на міжринкових тенденціях та секулярних графіках.

Наш оптимістичний погляд руйнується, якщо золото впаде нижче $2,200 і залишиться там. Це малоймовірно.

2. Прорив ціни на золото у всіх світових валютах

Більшість аналітиків зосереджуються лише на золоті в доларах. Велика помилка.

Золото нещодавно досягло історичного максимуму в усіх основних валютах світу. Перегляньте цей красивий графік від Goldchartsrus.

Це почало відбуватися на початку 2024 року. Остаточне підтвердження бичачого ринку золота. Без сумніву.

3. Графіки цін на золото: Довгострокові графіки

Давайте спочатку подивимося на картинки.

Графіки розповідають історії. Потужні.

Ми починаємо з великого—50-річна графік золота для мегатрендів—потім зосереджуємось на 20 роках. Перевірте наш 10-річний графік окремо, якщо хочете більше деталей.

Графік золота за 50 років

Графік золота в доларах США за 50 років показує два основні бичачі патерни:

1. 80-ті та 90-ті: довгий спадний клин. Довгі патерни роблять сильні рухи. Бичачий ринок, що послідував, був величезним.

2. 2013 до 2023: форма чаші та ручки. Десять років у створенні.

Ця недавня десятирічна тенденція? Це не те, що слід ігнорувати.

Довгий дорівнює сильному з консолідаційними патернами. Досить дивно, як ідеально це реалізувалося.

Секулярний графік вказує на те, що цей бичачий ринок золота триватиме роками. Не місяцями. Роками.

Графік золота за понад 20 років

Збільшення до двадцяти років показує цікаві патерни:

• Золоті бичачі ринки починаються повільно. Потім прискорюються.
• Останній бичачий ринок мав три чіткі фази.

Враховуючи реверс 2013-2023 років, ми, ймовірно, зіткнемося з ще одним багатофазним бичачим ринком.

ПАМ'ЯТАЙТЕ – Історія римує. Не повторюється точно.

4. Бичачий ринок у золоті: Грошова динаміка

Золото є грошима. Завжди так було.

Подивіться на цей графік. Грошова маса M2 сильно зросла у 2021 році. Потім застигла у 2022 році.

Золото і грошова маса зазвичай рухаються разом. Золото часто тимчасово перевершує.

Розбіжність між золотом і M2 не могла тривати довго. Вона просто не могла.

Ми це передбачали в попередніх прогнозах. Схоже, ми були праві.

Золото також слідкує за інфляцією (CPI). Така тимчасова розбіжність? Тепер зникла.

CPI та золото, ймовірно, зростуть разом у найближчі роки. Тиск зростання через 2025-2026.

5. Основний фактор ціни на золото: Очікування інфляції

Великий. Очікування інфляції впливають на золото. Крапка. Це центрально для наших прогнозів.

Золото сяє, коли люди очікують інфляцію.

Багато аналітиків говорять про пропозицію/попит, рецесії, економічні прогнози.

Ми не згодні. Абсолютно.

Наші дослідження показують, що очікування інфляції є ГОЛОВНИМ фактором. Не одним з них. А саме ГОЛОВНИМ.

Отже, ми уважно стежимо за TIP ETF. Він знизився в 2022 році, пояснюючи волатильність золота в той рік. Але трендова лінія залишилася.

Ціна золота та ціна ETF TIP? Майже завжди корельовані.

Відхилення трапляється. Рідко.

Цікаво, що TIP корелює як із золотом, так і з акціями. Тож ті, хто стверджує, що золото процвітає під час рецесій? Графік нижче доводить їхню неправоту!

6. Провідні індикатори ціни на золото: валютні та кредитні ринки

Один з основних провідних індикаторів походить з валютних і кредитних ринків. Золото корелює з:

1. Євро (протилежність долара США)
2. Ціни на облігації ( зазвичай мають позитивну кореляцію )

Золото зростає, коли євро зростає. Коли долар зміцнюється, золото зазнає тиску.

EURUSD виглядає досить сильним прямо зараз. Добре для золота.

Державні облігації та золото рухаються разом. Доходність облігацій і золото рухаються в протилежних напрямках.

Це стосується того, як зміни прибутковості впливають на реальні темпи інфляції.

Графік 20-річних облігацій казначейства показує зростання золота після того, як облігації досягли дна (доходи досягли піку )у середині 2023 року.

З огляду на те, що в усьому світі очікуються зниження процентних ставок, доходність не повинна значно зростати. Це підтримує золото.

7. Провідні індикатори цін на золото: Ф'ючерсний ринок

Другий основний показник: позиції на ф'ючерсному ринку, особливо комерційні короткі позиції.

Читання цього графіка:

• Вершина: ціна золота за 9 років
• Середина: синій показує некомерційні довгі позиції; червоний показує комерційні короткі позиції
• Комерційні короткі позиції схожі на “індикатор розтягування” — низький рівень означає, що золото має простір для зростання; високий рівень означає обмежений потенціал.

Поточні комерційні короткі позиції залишаються на високому рівні. У поєднанні з іншими показниками це вказує на м'який бичачий тренд для золота.

Примітка: цей індикатор стосується теорій маніпуляцій з золотом. Теодор Батлер детально описав цей зв'язок.

8. Прогнози цін на золото: Огляд

Графіки та індикатори підтверджують підвищення золота в найближчі роки.

Наша думка? Золотий биківський ринок починається м'яко. Справжнє прискорення відбудеться пізніше в цьому десятилітті.

Наш підсумок аналізу:

• Секулярні графіки показують бичачий ринок після 10-річного бичачого розвороту
• Глобальні валюти побачили прориви золота на початку 2024 року, перед проривом USD
• Грошові тенденції (M2, CPI) підтримують помірний бичачий ринок
• Очікування інфляції підтримують висхідний канал — биковий для золота
• EUR та державні облігації виглядають позитивно — сприятливо для золота
• Обмеження позиціонування ф'ючерсів обмежує вибуховий ріст, але дозволяє стабільний ріст.

Це все вказує на стабільне зростання цін на золото.

Наш підсумок прогнозу:

ПРИМІТКА – Наш прогноз $3,000-$3,200 був досягнутий у вересні 2025 року.

ПРИМІТКА – Цей оптимістичний погляд втрачає силу, якщо золото впаде нижче $2,200 і залишиться там. Малоймовірно.

9. Золото чи срібло? Чи обидва?

Інвестори часто запитують: золото чи срібло? Наше дослідження свідчить про те, що обидва мають своє місце.